美银证券：重申保利物业(06049)“买入”评级 目标价降18%至70.9港元

研究

智通财经APP获悉，美银证券发布研究报告，重申保利物业(06049)“买入”评级，目标价由86.2港元降18%至70.9港元。

报告中称，公司去年度业绩大致符合预期，但公司预期未来三年盈利年复合增长率低于30%，低于预期，公司股价昨日(3月25日)出现调整。

该行预期，公司持续取得稳健增长，包括来自母公司的支持，于公共物业管理方面有领导地位，以及社区增值业务快速增长等因素所带动，因此预计其于2020-23年盈利年复合增长率为28%，早前预测是33%。该行认为公司估值具吸引力，早前股价表现属过度调整。