4000億券商資管龍頭大動作：遞交公募牌照申請

　　新年伊始，又有券商資管子公司向公募基金牌照發起進軍。

　　證監會網站顯示，招商證券資管近日遞交了公募基金管理人資格的申請，目前該申請處於接收材料狀態。招商證券目前參股博時、招商兩家基金公司，若是上述申請順利獲批，招商證券直接及間接擁有的公募基金牌照將增至3張。

　　去年5月，證監會正式發佈《公開募集證券投資基金管理人監督管理辦法》及其配套規則，允許同一集團下證券資管子公司、保險資管公司、銀行理財子公司等專業資管機構申請公募牌照，業內期待已久的“一參一控一牌”正式落地。

　　此後，包括中信證券等之前受制於“一參一控”的頭部券商加速設立資管子公司，同時積極申請公募牌照，多位業內人士預計，未來券商資管公募化轉型步伐將會進一步提速。

　　招商證券資管正式申請公募牌照

　　證監會網站顯示，1月3日，招商證券資管遞交了公募基金管理人資格審批的申請，目前上述申請已經被證監會接收。

　　公開資料顯示，招商證券資管成立於2015年4月3日成立，註冊資本10億元，是招商證券100%控股的資管子公司，也是國內最早獲得受託資產管理、創新試點、QDII資格的券商資產管理人之一。

　　事實上，早在去年9月召開的2022年半年度業績説明會上，招商證券也對外透露了申請公募基金牌照的計劃。彼時，被問及資管子公司方面是否有申請公募牌照的動作時，招商證券負責人就表示，招商證券資管子公司已按照《公開募集證券投資基金管理人監督管理辦法》等政策規定積極推進公募基金管理業務資格申請事宜。

　　在籌備公募基金業務資管申請的同時，招商證券資管也在有序推進大集合轉公募工作，持續做大公募業務規模，

　　據招商證券2022年半年報介紹，招商證券資管在2022年上半年完成2只大集合產品公募化改造，累計已有5只大集合產品完成公募化改造，規模較2021年末增長18.70%；

　　截至2022年6月末，招商證券資管總資產52.55億元，淨資產48.68億元；2022年上半年實現營業收入5.31億元，淨利潤2.38億元。招商資管資產管理總規模為4178.61億元，較2021年末下降13.51%。根據中國證券業協會數據，2022年上半年招商資管資產管理業務淨收入排名證券行業第7，報告期末合規受託資金規模排名證券行業第6。

　　另據中國基金業協會數據顯示，截止2022年三季度末，招商證券資管旗下私募資產管理月均規模2811.25億元，位居行業第8。

　　積極“招兵買馬”備戰公募業務

　　人才是資管行業的核心競爭力，招商證券資管也在積極“招兵買馬”，為公募業務打下根基。

　　去年4月，原華鑫證券副總經理楊陽出任招商證券資管總經理，楊陽是中國科學技術大學計算機軟件專業理學學士、美國賓夕法尼亞州立大學計算機科學與工程專業碩士，過往曾在嘉實基金、美國高盛集團等多家知名金融機構任職。更早之前，原博時基金股票投資部總經理李權勝加盟招商證券資管，目前擔任招商證券資管副總經理。

　　近期，招商證券也在招聘網站上發佈公募投資負責人、公募運營負責人等多個投研崗位的招聘信息。

　　其中，公募投資負責人要求具備5年以上公募投資經驗，過往有過投資團隊管理經驗，且還需要精通公募權益類產品投資或公募固收類產品投資，過往有可公開查詢的業績，管理的產品規模可觀、投資業績優秀。未來需要負責所分管投資部門的投資規劃制定和投研體系建設管理，組織所分管投資部門開展公募權益產品及公募固收產品的投資管理工作，在控制風險的情況下完成各類公募產品既定投資目標。

　　公募運營負責人也需要具有5年及以上公募基金運營工作經驗，未來負責推動公司公募運營體系建設，管理公募運營團隊，公募產品的定期報告、臨時報告、監管報表等披露及報送，以及公募產品生命週期運營，包括賬户業務、產品設立、參數管理、存續期管理、終止清算、業務創新支持等工作。

　　李權勝在此前的媒體採訪中也談到了未來公募化轉型的方向，他指出，公募化轉型確實是招商資管未來發展的必然方向，但招商資管並不會簡單重複原有公募基金公司的發展路徑，而是根據資管公司自身專長，依託母公司招商證券乃至招商局集團的相關資源，充分發揮內部資源協同優勢，努力拓展外部客户潛力，整合資產端、客户端優勢，以專業化、開放化的姿態，與其他資管機構形成良好的競爭合作關係。

　　李權勝坦言，他希望招商資管能夠與其他資管機構有一定的區分度。招商資管目前產品線已經自上而下涵蓋大類資產配置，固收、權益等主要領域，且在打新這一權益絕對收益策略的產品上積累了較顯著的管理規模和較好的市場品牌。招商資管在量化投資、定增業務等方向也更多貫穿絕對收益理念。從未來較長一段時間的發展來看，招商資管還會以“穩健收益和中低風險”的產品為重點突破，全方位、充分滿足客户的投資需求。

　　券商公募化轉型步伐提速

　　券商資管進軍公募業務也迎來了政策暖風。

　　去年5月，證監會正式發佈了《公開募集證券投資基金管理人監督管理辦法》及其配套規則，新規適度放寬同一主體持有公募牌照數量限制。在繼續堅持基金管理公司“一參 一控”政策前提下，適度放寬公募持牌數量限制，允許同一集團下證券資管子公司、保險資管公司、銀行理財子公司等專業資管機構申請公募牌照。這也意味着業內期待已久的“一參一控一牌”正式落地。

　　新規出台之後，包括中信證券等受限於“一參一控”要求的頭部券商也在積極籌備公募基金業務，2022年12月30日，中信證券旗下資管子公司正式獲批，而早在2021年8月，中信證券臨時股東大會通過了設立資產管理子公司的議案。當時，議案中的中信證券資產管理子公司的經營範圍包含了公募業務，其中公募業務待相關法規出台後方可申請。

　　基金業協會數據顯示，截止2022年11月，取得公募基金管理資格的證券公司或證券公司資產管理子公司共有12家，據Wind數據統計，上述12家機構三季度末管理的非貨幣基金資產規模接近6000億元，未來，券商公募化轉型步伐還將進一步提速。