週末消息面偏暖下，今天市場表現還是比較符合預期。
但從影響因素看，央行於上週五全面降準0.5個百分點，釋放長期資金約1萬億元，但本月和下個月市場共計有7000億的MLF(中期借貸便利)到期，對沖掉也沒多少了。
主要還是M2增速超預期、社融數據超預期對市場情緒的提振，但貨幣政策在維持“穩字當頭”的基調下，此次超預期降準也是打消了對下半年流動性擔憂，對整體資金面方面情緒性提升還是有的，而流動性預期收益的就是成長品種。
現在市場出現了一個很明顯的分化，創業板指數今天大漲3.68%，再創反彈新高。
創業板沿着5周均線持續逼空上行，而滬指已經連續橫盤調整多日，資金的偏好和選擇重心一眼就能看出來。
其實這背後更能透漏出我國經濟產業的變換，現在再看深證市值靠前的公司，以前那種地產、鋼鐵、煤炭市值靠前的公司基本看不到了，現在集中在消費、科技、新能源和醫療器械等領域，而這些正是目前景氣度最好的行業，也是國家新舊動能轉換的主要方向，也是大賽道的成長方向。
另外，還有一個明顯的現象就是，現在的創業板走勢基本上朝着道瓊斯、納斯達克去了，主要就是市值靠前的幾個公司引領，這也是成熟市場的標配，目前創業板的這一趨勢正在被強化，核心龍頭強者恆強也會進一步被強化。
所以，大賽到核心成長才是星辰大海，這些龍頭成長基本沒問題，主要就是估值的切換，做估值切換要比做題材等贏面要多得多。
在流動相相對寬鬆下，資金重點依然是成長，目前鋰電、半導體等成長注意逐步兑現，做好估值的切換，短期白酒方面可以多關注。
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今天收穫2個漲停，這裏簡單解讀一下其中的邏輯。
一個是東方證券，今天強勢漲停創反彈新高，在券商板塊裏一枝獨秀。同時它也是連續2期研選的品種，前面文章裏也提到過。
東方證券是券商裏邊轉型成功的代表，公司早於2015年進行財富管理轉型，商業模式不斷迭代，至今轉型成效漸顯。目前公司資管業務包括券商資管、公募基金、私募股權投資三部分，2017-2020年公司資管業務收入排名行業第一。
公司也是業內首家獲得公募牌照的非基金管理類公司，東方紅品牌知名度較高，
2020 年末資管公募業務規模同比+62%至1996 億元，佔總資管規模67%，受託管理淨收入排名行業第一位。
近期，更是獲得了基金投顧牌照，這在本身做到行業第一下，又有了一個重大的內生動力，大大支撐業績釋放。
近期，公司擬通過吸收合併的方式合併東方證券承銷保薦全部資產等，公司投行業務牌照分割問題將得以解決，有利於充分發揮全牌照的優勢。
當然對於券商，東方財富的優勢解讀過多次，不想挖掘的盯着東方財富就可以了。從板塊看，券商半年報業績都還不錯，目前依然都趴在地上，這一塊還是需要格外注意的。
一個就是中興通訊，今天強勢漲停，主要是公司昨天公告上半年業績在40億左右，這個基本上趕上了去年全年的業績，這個也在預期中。
在6月3日《一個數據，再創新高！》一文中，當時就強調了中興通訊的逆境反轉。
在6月18日《敬天愛人！》一文中，再次解讀了中興通訊已經到了業績釋放階段，並預計業績差不了。
前兩年中興通訊作為5G龍頭，其實股價是一直低迷的，主要原因是5G前期建設週期長、投入大，其中存在很多的不確定性，資金對這一塊也比較謹慎。但現在5G建設基本上大框架搭好，到了收穫階段，這個時候也是業績釋放的階段，中興通訊迎來了收穫年。
本期研選選擇它，主要是預期半年報業績的釋放，也是知行合一的過程。
一個好的投資者，要有所為、有所不為，專注核心優質成長下，尋找超預期機會，這就是投研和研選的使命，攀登珠峯也要沿途下蛋。
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