今年來，信創、AIGC、數字經濟各類科技概念百花齊放，但過去兩年大熱賽道新能源車的表現卻平平無奇。在各類整車廠紛紛下場大打價格戰的情況下，A股新能源車板塊在2023年年的整體表現落後於大盤，新能源車行業還有機會嗎？這個問題相信困擾着每個對新能源車行業感興趣的投資者們。不過隨着公募基金一季報陸續披露，許多百億級基金經理的調倉動向也浮出水面，在其中我們看到了新能源車行業的轉機。
4月份以來，多家上市公司和公募基金陸續披露了2023年一季報，傅鵬博、施成等多位知名基金經理對持續調整的新能源車板塊看法較為一致，普遍進行了加倉操作。其中電解液龍頭天賜材料在一季度獲李瑞管理的東方新能源汽車主題混合增持640.35萬股、獲施成管理的國投瑞銀新能源混合加倉63.94萬股。此外從持倉變動來看，一季度由施成管理的國投瑞銀新能源還分別加倉寧德時代、億緯鋰能、中礦資源等有關公司。無獨有偶由傅鵬博管理的睿遠成長價值混合對寧德時代也進行了小幅增持。
對於新能源車行業後續的投資機會國投瑞信施成在一季報中指出新能源汽車第一週期是2015年開始，中國政府開始補貼導致了第一輪增速的爆發。新能源汽車第二週期是從2019 年開始，以歐洲市場啓動和中國市場恢復為代表，進入第二輪增速爆發。目前新能源汽車處於第二週期的衰退期末尾，預計從2023年下半年開始將會迎來以美國市場和全球儲能市場為新增長的新一輪週期，所以當前是投資這一領域較好的時點。
如何用ETF佈局新能源車核心標的？
對於想要做多新能源車主題投資機會的投資者，中證新能源汽車指數(指數代碼：399976)是由中證指數有限公司編制的主要涵蓋新能源車領域的行業主題指數。是從滬深市場中選取涉及鋰電池、充電樁、新能源整車等業務的上市公司證券作為指數樣本，以反映新能源汽車相關上市公司證券的整體表現。年初至今漲幅為-6%。成分股為50只，自指數成立以來截至2023年4月10日，累計收益率為401.1%，平均年化收益率約為14%。從估值來看，當前中證新能源汽車指數的PE為18.26、PB為3.94。位於近五年PE分位數0%、近五年PB分位數35%，估值水平較為合理。
從前十大權重股來看中證新能源汽車指數覆蓋了鋰電池製造、汽車整車廠、鋰礦、電解液產業鏈、鈷礦、工業自動化等優秀標的。其分別為寧德時代、比亞迪、匯川技術、億緯鋰能、天齊鋰業、贛鋒鋰業、華友鈷業、恩捷股份、三花智控、天賜材料、先導智能。
相關跟蹤ETF：匯添富中證新能源汽車產業ETF(516390)