一、【早盤盤面回顧】
大小指數早盤低開高走，臨近午盤迴落，創業板指漲0.5%，個股紅多綠少。昨日迎來漲停潮的可降解塑料板塊迎來分化，虛擬現實、鈉離子電池、碳中和、煤炭板塊盤中輪番拉昇，強勢多日的造紙板塊調整。國內光刻膠產能供應緊張，概念股迎來爆發，帶動半導體產業鏈、科技股大漲。
漲幅超9%以上個股80家，其中創業板16家。兩市共48股漲停（不包括ST及未開板新股），9股封板未遂，封板率84%，兩市共12家連板股，其中碳匯林的福建金森6連板，ST摘帽的聯絡互動5連板，醫美的天原股份4連板，食品飲料的DR李子園3連板，可降解材料的茶花股份2連板，可降解材料的丹化科技2連板。
板塊上，半導體芯片板塊領漲兩市，廣信材料、格林達、派瑞股份、露笑科技等多股漲停封板，揚帆新材、晶瑞股份、南大光電、士蘭微、富滿電子、清溢光電等集體走強。消息面，由於KrF光刻膠產能受限以及全球晶圓廠積極擴產等，佔據全球光刻膠市場份額超兩成的日本供應商信越化學已經向中國大陸多家一線晶圓廠限制供貨KrF光刻膠，且已通知更小規模晶圓廠停止供貨KrF光刻膠。
今年以來，除了台積電、三星、英特爾、聯電等晶圓廠積極擴產外，中芯國際、華虹宏力、廣州粵芯等本土晶圓廠也積極擴產和釋放產能，這導致國內光刻膠需求量大增，尤其是在KrF、ArF等高端光刻膠。光大證券認為，國內光刻膠企業正不斷加快高端產品研發進度，我國半導體材料還存在着很大的提升空間。
虛擬現實板塊在昨日調整後今日再度走強，數碼視訊、全志科技2只個股漲超10%，焦點科技、聯絡互動、三安光電漲停，板塊中軍歌爾股份漲3.44%。VR/AR產業近期不斷傳出重磅消息，在5月16日的2021年騰訊遊戲年度發佈會上，以VR、AR、AI為技術基礎的虛擬數字世界“Metaverse元宇宙”成為關注焦點。5月17日華為和中手遊達成遊戲業務戰略合作，將基於華為雲共同探索VR遊戲。此外，蘋果將在6月的開發者大會上發佈首款VR眼鏡。AR已經到了一個應用落地年，自去年quest2爆款之後，已是現象級消費電子產品了，一些真正受益的會有中線行情，另外六月初的蘋果AR新品也還是值得期待。
5G板塊跟隨科技股反彈，驅動上工信部副部長劉烈宏昨日在一場活動中指出，大數據產業基礎日益鞏固。數據資源極大豐富，總量位居全球前列，基礎設施不斷夯實，建成5G基站81.9萬個，佔全球的70％以上。5G板塊的走強和近期資金選擇板塊的偏好有關，選擇板塊儘量選擇位置處於底部附近的，前期沒有較多的獲利盤，且自身具有一定邏輯的板塊。在流動性充沛的環境下，這類板塊最容易受到資金的青睞。例如，昨日的可降解塑材，今日的5G都是如此。
總之，這波行情主要還是有對貨幣寬鬆的預期和對匯率升值的預期導致的。人民幣匯率升值導致近3個交易日北向資金持續流入，在前兩個交易日分別淨流入217億、91億的基礎上，今日早盤再度流入83億。這波無論是外資，還是寬鬆預期，本質上都是影響流動性的問題。而流動性改善後，從彈性上來説，情緒類的個股是反應最為迅速的。對應到板塊選擇上，主要是非銀金融、軍工、科技、白馬。由於今年的行情的特徵主要是波段拉鋸式的，每一個階段都會有一個清晰的主線，而一旦脱離主線，賺錢效應是大幅下降的，這就要求抓住市場主要矛盾，在主線區域內反覆做輪動是相對不錯的策略。
目前的市場並沒有明顯的核心主線，還是以輪動為主的行情。這一波啓動以來有幾個比較主流的板塊，分別是金融、醫藥、碳中和、鋰電池，昨日爆發了可降解材料，今天則是芯片板塊大範圍崛起。遇到輪動行情，時機的選擇非常關鍵，一般有兩種操作策略，1）買當日最強題材的前排龍頭，這樣往往會有高溢價。2）買前期強勢的板塊，但當日並不強勢，這樣的板塊就有輪動的可能。
午間漲停分析圖
二、【市場新聞聚焦】
1、5月27日訊，國家統計局數據顯示，1—4月份，全國規模以上工業企業實現利潤總額25943.5億元，同比增長1.06倍，比2019年1—4月份增長49.6%，兩年平均增長22.3%。4月份，規模以上工業企業實現利潤總額7686.3億元，同比增長57.0%。
2、5月27日訊，據知情人士稱，美國晶圓代工巨頭GlobalFoundries正與摩根士丹利就首次公開募股（IPO）進行合作，此次IPO對該公司的估值可能達到300億美元左右。GlobalFoundries的大股東是阿布扎比主權基金Mubadala Investment。上月有報道稱，Mubadala已開始為GlobalFoundries的IPO做準備，並正與潛在顧問進行洽談。