一、交易提示
1.上週5個交易日市場震盪調整，日均成交額7746億元，北上資金大幅淨流出293.30億元。板塊方面，計算機、國防軍工和電子板塊分別上漲2.83％、2.13％和2.01％，交通運輸板塊上漲2.57％，農林牧漁板塊下跌3.52％，建材、家電板塊或因地產數據持續低迷，食品飲料板塊下跌5.86％。ETF方面，截至10月21日，近一個月以來，全市場股票型ETF獲得資金淨流入約450.62億元，其中上證50ETF、滬深300ETF、1000ETF等寬基ETF最受資金青睞，成為投資者的抄底利器。值得注意的是，上證50指數創近2年多來調整新低，上證50ETF份額增至234.16億份，創歷史新高。此外，南向資金也在借道ETF抄底港股，僅近一個月，便有大約107.16億元的資金流入港股ETF。
2.截至10月21日，共有91家公募機構在10月發佈了411次基金暫停申購或暫停大額申購公告，其中債基成為“限購”的主力品種。基金公司表示，基金限購大多是出於保護現有基金份額持有人的利益、穩定基金規模、維持平穩運作等原因。
3.A股後市怎麼走？年內公募、私募、券商資管等機構自購金額已近100億元。多家機構認為，當下滬深300整體估值低於過去均值水平，估值回升對市場影響或早於盈利回升，目前是提前佈局時機，把握基本面好轉和景氣預期主線。中信證券認為，四大擾動落地將帶來月度級別行情右側買點，全面修復行情正處於政策驅動的上半場。中信建投策略認為，預計三季報整體A股盈利復甦彈性仍偏弱，行業配置上建議“多看少動”。中金認為，部分指標顯示市場已經顯現偏底部特徵，當前市場整體估值較低，關注後續催化劑。中銀策略認為，當前A股市場正處於低風險、高不確定投資階段。
4.全球金融市場本週大事不斷！國內方面，十三屆全國人大常委會第三十七次會議10月26日至10月30日在北京舉行。本週A股預計將有4354家公司披露三季報，國有五大行、三桶油、比亞迪、天齊鋰業等知名企業三季報都將與投資者見面。國外方面，多家央行公佈利率決議，包括歐洲央行、日本央行。蘋果、亞馬遜、谷歌等多家明星公司將披露財報。
5.滬深交易所澄清“境內交易所窗口指導券商、基金交易”報道，稱消息不屬實。上交所表示，將繼續嚴格依法合規履行監管職責，毫不動搖地推進資本市場健康發展。深交所未向券商、基金進行窗口指導。深交所堅持“建制度、不干預、零容忍”方針，遵循市場化、法治化原則，嚴格依法合規履行監管職責，不干預市場正常交易行為，維護市場穩定健康發展。
6.公募基金規模自歷史高點回落。中基協發佈數據顯示，截至9月末，公募基金資產淨值合計26.59萬億元，環比下滑7087.4億元。其中，貨幣基金規模環比大幅下降超5200億元，混合基金規模下降近2100億元，成為9月公募規模下降的主要原因；股票基金規模則下降超980億元。債券基金規模則逆勢增加超1200億元。
7.滬深交易所擴大融資融券標的股票範圍，自10月24日起實施，這是兩融歷史上第7次正式大擴容。其中，滬市主板標的股票數量由現有的800只擴大到1000只，深市註冊制股票以外的標的股票數量由現有800只擴大到1200只。分析人士表示，此次兩融標的股票擴容的措施，有助於吸引增量資金，增強市場信心，通過槓桿效應提升市場交易活躍度。
8.深市首批工業母機ETF逐步完成建倉，於10月26日正式上市。10月12日，國泰中證機牀ETF、華夏中證機牀ETF同步宣告成立，分別獲得1.05萬户、1.03萬户有效認購，募資規模分別達到12.18億元、5.18億元。
9.中證指數公司於11月14日正式發佈中證新能源金屬主題指數。該指數從滬深市場中選取50只業務涉及鋰、鈷、鎳、稀土、銅和鋁等廣泛應用於實現新能源轉化和利用、發展新能源技術的關鍵金屬材料相關領域上市公司證券作為指數樣本，反映新能源金屬主題上市公司證券的整體表現。
10.銀行理財公司已推出相關主題理財產品，並在投資端通過戰略配售、網下配售等方式積極佈局REITs產品。商業銀行也積極開展代銷、託管、REITs併購貸款等業務。
11.首批產品上市滿8個月後，增強型ETF又迎來“新成員”。證監會官網顯示，易方達等13家基金管理人密集申報13只增強策略ETF產品，有望進一步豐富股票ETF產品供給，繼續推動權益類基金創新發展，併為資本市場帶來增量資金。
12.百億私募睿郡資產股權調整，知名基金經理董承非對公司持股20％保持不變，但原第一大股東杜昌勇持股比例上升至30％，原第二大股東王曉明持股比例下降4個百分點至20％，繆鈞偉持股20％（無變化），上海澎郡持股比例上升2個百分點至10％。
二、基金重倉股時訊
公募基金三季報持續披露中，共計21股獲3家及以上基金持倉。從基金扎堆持倉股所在行業來看，新能源賽道仍受追捧。其中，天齊鋰業進入10只基金前十大重倉股，均為匯豐晉信和國投瑞銀旗下基金。10只基金合計持有公司3787.8萬股，佔流通A股比例為2.57％。此外，華友鈷業、天賜材料等多家業內知名企業持股基金數也均超過5家。
頂流基金經理調倉換股陸續曝光。葛蘭買入新股華大智造，崔宸龍12億元押注TCL中環，王鵬5億元重倉派能科技，謝治宇減倉普洛藥業，丘棟榮減倉東宏股份、華特達因，周蔚文減倉中復神鷹，馮明遠減倉雙林股份，周應波持有花園生物約1285.6萬股，鄧曉峯繼續加倉紫金礦業。丘棟榮三季度大幅調倉，當季新增的標的包括神火股份、馳宏鋅鍺、新華醫療、川儀股份、保利發展、永茂泰、雲鋁股份、新點軟件、頂點軟件、雲鋁股份及港股越秀地產等，快手、魯西化工、興發集團等退出重倉名單。葛衞東三季度出手買進高鎳正極材料龍頭容百科技，持有464.42萬股，期末持股市值達到3.91億元，位列第六大流通股東。
周應波“奔私”後首份月報曝光。運舟資本9月初開始建倉，前2周的建倉節奏較快，倉位超過20％。9月末倉位為26.97％。計算機、光伏儲能等行業是產品配置核心。對於近期產品淨值回撤原因，周應波表示，9月初建倉節奏過快，未完全擺脱相對收益的管理思維，後續會持續改進。
外資機構的持倉情況備受市場關注。據A股上市公司披露的持股數據顯示，瑞銀、摩根大通等外資機構三季度新進持倉多股，挪威中央銀行、高盛集團等對其部分持倉股票進行了增持。總體來看，外資機構以“真金白銀”增持A股，以新能源、消費等板塊為主。
寧德時代三季報顯示，第三季度實現營業收入973.7億元，同比大增232.5％；歸母淨利潤94.2億元，同比增長188.42％。這一業績超過市場預期，且淨利潤已經超過上半年總和，上半年寧德時代共實現歸母淨利潤81.7億元。第三季度綜合毛利率為19.3％，較上半年的18.7％繼續提升。針對鈉離子電池量產進度，寧德時代表示，公司鈉離子電池產業化進展順利，供應鏈佈局上需要一些時間，已與部分乘用車客户協商，明年將正式量產。
紫金礦業三季報顯示，第三季度淨利潤40.37億元，同比下降13.24％。公司擬斥資2.5億元-5億元回購股份，回購價格不超過8.5元/股。公司同時公告，擬發行可轉債募資不超100億元，用於收購山東海域金礦30％權益等多個項目。私募大佬鄧曉峯三季度增持紫金礦業約2600萬股，合計增持金額約2.29億元。
海天醬油“雙標”事件已過去半個多月，無論是B端還是C端，市場對零添加醬油需求短期內並沒有特別明顯提升，且零添加醬油市佔率目前還處於低位。資本市場上，主打零添加醬油的千禾味業股價國慶假期後連漲三日。
長城汽車前三季度淨利潤81.6億元，同比增65％，其中第三季度淨利潤25.6億元，同比增約81％。長城汽車公告表示，擬出資1000萬元參與設立芯片公司，持股佔比20％。
片仔癀第三季度實現營收21.93億元，同比降3.08％；歸母淨利潤7.38億元，同比下降17.64％。為六年來營收淨利首次雙雙下滑。
比亞迪能源巴西分公司光伏組件累計產量突破200萬塊。公司同時宣佈，將於明年12月開始生產光伏組件新產品，該產品屬於N型TOPCON光伏組件產品，功率為575W。
阿迪達斯第三季度銷售額同比增11％至64.08億歐元，但淨利潤同比大跌62.6％至1.79億歐元。公司目前預計全年持續經營業務淨利潤約5億歐元，較此前預期的13億歐元大幅下調逾六成。
寶馬集團宣佈其德國萊比錫製造基地將在2024年前增加八條生產線，以增加電池產能。
英特爾計劃在未來幾周內展開“針對性裁員”，為應對惡化的PC市況，以削減開支、改善財務狀況，並承諾在11月1日公佈更多細節。
“監管風暴”直擊硅谷。市值超9萬億元的谷歌面臨來自印度、美國監管處罰。印度競爭委員會宣佈，經調查認定谷歌濫用在印度智能手機市場支配地位，對其處以約1.62億美元罰款。世界首富、特斯拉CEO埃隆·馬斯克亦或將面臨美國政府審查風險。
LG新能源與澳大利亞Syrah Resources達成合作協議，後者將從2025年起為LG新能源每年供應2000噸石墨活性負極材料，並逐步擴大至1萬噸以上。
三、宏觀&產業
國家能源局局長章建華與沙特能源大臣薩勒曼舉行視頻會見。雙方表示將加強兩國在能源領域的合作。沙特將繼續作為中國在原油領域最可靠的合作伙伴和供應方。雙方還談及在“一帶一路”沿線國家開展合作和聯合投資，以及在中沙兩國投資煉化一體化項目。
歐盟峯會就能源問題多項對策“達成協議”，包括聯合採購天然氣、對歐洲天然氣基準價格實施限價機制、協調歐盟成員國能源供應等，並廣泛支持對“用於發電用途的天然氣實施價格限制”，但進口天然氣限價等關鍵分歧仍存。
“雙碳”目標下，上海節能降排再創新高。去年，上海實現節能服務總收入420.27億元，同比增長8.5％，從業人員規模達5.5萬人。在上海市節能環保服務業協會會員企業中，高新技術、專精特新“小巨人”等企業佔比達40.7％，上市儲備企業有3至5家。
第五屆進博會企業展招商已全面落地。第五屆進博會共組織39個政府交易團、近600個交易分團；屆時，將有100個交易團到會參觀、洽談、採購。此外，第六屆進博會招展工作也已全面展開。
元宇宙熱度不減，各大品牌佈局消費級AR眼鏡。近期，Nreal、雷鳥創新、Rokid等品牌紛紛發力消費級AR眼鏡產品。
四、基金人事
盤點今年以來公募基金屢見高管變更，Wind顯示，截至10月24日，變更人數總計已達266人，涉及112家基金公司。作為公司“掌舵人”，基金公司總經理和董事長兩個核心職位的變動備受關注。具體來看，35家公募基金公司的68位董事長變更，27家基金管理人的52位總經理發生變動，此外，副總經理、督察長變動人數分別為103人和48人。
五、新發基金
本文源自金融界