A股午間特供：創業板再度暴漲 兩市半日成交過萬億，午後市場怎麼走？

　　一、 早盤綜述

　　大小指數分化，創業板指持續逼空，兩市成交量較昨日放大，逾1萬億，市場情緒依舊高漲，近百股漲停。板塊上，科技、免税板塊持續走強，資金輪動半導體、信創、軍工、新零售、醫藥、黃金、次新等板塊，整體看，市場主線板塊龍頭強者恆強，板塊間以輪動為主，資金承接力強勁，題材表現活躍。

　　二、熱門板塊揭秘

　　今日早盤有142只個股漲停，請看板塊利好揭秘。

　　1、 【軍工】

　　點評：太平洋證券軍工團隊馬捷等人指出，市場情緒升温，軍工核心資產估值修復。截止上週末，軍工龍頭指數PE（TTM）為41倍，已經回落到15年牛市後的最低區間（30-40倍），板塊估值水分已被消化充分，存在較大估值修復空間（目前動態PE：52x）。受益於“20”系列等核心裝備加速列裝，行業改革預期和業績拐點迎來共振，以主機廠為代表的軍工核心資產估值快速得到修復。

　　隨着市場交易情緒升温以及增量資金入市，短期看，低估值品種完成快速修復後，目前時點，建議配置軍工板塊“基本面+想象空間”的低估值標的，如楚江新材、火炬電子、亞光科技、和而泰、蘇試試驗等公司，目前估值與業績增速比較匹配，存在估值提升的潛能，建議關注中航飛機、航發控制、中航沈飛等稀缺性品種。前期重點推薦的菲利華、景嘉微、七一二、中直股份、光威復材、中航高科等公司建議繼續持有。

　　2、【免税店概念】

　　漲停揭秘：7月8日，王府井集團股份有限公司連發三條公告，均與其下一步開展免税業務密切相關。根據公告，王府井集團擬設立全資子公司北京王府井免税品經營有限責任公司，註冊資本金5億元，用於開展免税品經營等業務。

　　7月7日晚間，百聯股份發佈風險提示公告，稱公司控股股東百聯集團有限公司(以下簡稱“百聯集團”)已向政府相關部門提出免税品經營資質的申請，但該項工作由於尚在推進過程中，免税品經營資質獲批存在不確定性。

　　3、【黃金】

　　漲停揭秘：現貨黃金突破1810美元/盎司，刷新2011年9月以來新高，日內漲0.9%。金融投資者，主要在歐洲和美國，一直在進行前所未有的黃金購買狂潮。今年上半年，黃金ETF基金增持價值395億美元的734噸黃金，根據世界黃金協會的數據，這一數字超過以往任何一整年，幾乎佔同期黃金開採量的一半。

　　三、機構觀點

　　天風證券：市場情緒仍然高漲，但市場普遍關注的是這波行情的可持續性。當前以大金融為首的低估值板塊估值得到一定修復，估值差距收斂後，還是看好想象空間大，估值彈性大，在牛市中股價彈性更高的科技股成為下一個輪動的核心方向。具體板塊看好，新能源車，消費電子。另外，中報季來臨，密切跟蹤和關注公司業績兑現情況及超預期公司的投資機會。中長期看，依舊看好優質的消費、醫藥和科技龍頭隨着經濟的持續高速發展能享受到更高的估值溢價。

　　東北證券：目前牛市開啓的三個條件已經具備：第一，宏觀環境上，景氣度指標持續回升，通脹處於相對低位。第二，企業盈利處於持續回升通道基本可以確定。第三，信用改善是近期市場上行的主要驅動因素。今年年內預計處於全面牛市的第一階段，計算前三輪全面牛市的起點至三階段高點的平均漲跌幅，並以此來估算本輪全面牛市的漲幅空間，上證綜指點位空間可到4130點，年內則可上看3800點。短期內估值修復引發的風格切換仍將持續，至少可以持續到8月底，短期建議繼續關注大金融板塊的強勁復甦。從全年來看，風格極端分化的核心驅動因素仍在，並且尚未出現政策層面的催化劑，下半年大概率仍是強者恆強的局面，長期來看建議也要把握住消費和成長板塊的強勢行情延續。

　　免責聲明：本文內容及觀點僅供參考，不構成任何投資建議，投資者據此操作，風險自擔。股市有風險，入市需謹慎。