2020年券商定增募資700億,重金投向自營和資本中介業務,投行、資管爆冷

財聯社(上海,記者 王可)訊,2020年是券商定增大年,從各券商增資情況、資金流向中或可窺見行業發力方向。

2020年,共有8家券商完成定增融資695億元,海通證券(200億元)、國信證券(150億元)、中信證券(134億元)等三家頭部券商定增募資額不僅名列券商前三名,也在A股上市公司定增募資額前十之列。此外,還有4家券商338.6億定增計劃正在推進中。值得注意的是,中信建投近期完成38.84億元定增融資,與之前公佈的不超過130億的定增預案相差甚遠。

據財聯社記者梳理,8家完成定增募資的券商擬將資金投向12個項目類型;其中,投資交易/自營業務在家數和金額上均名列榜首,共6家券商擬投入合計160億元。其次為資本中介業務,共有5家券商合計138億定增募資擬投向該業務。意外的是,擬將股權融資用於投行業務的券商只有1家,金額僅為20億元;無擬投向資管業務的券商。

2020共8家券商完成定增融資695億

2020年2月14日再融資新規正式落地後,定增融資受到上市公司的極大追捧。據Wind數據,2020年共有826家上市公司公佈定增預案,去年同期僅有141家,同比增長485.8%。

2020年券商定增募資700億,重金投向自營和資本中介業務,投行、資管爆冷

據Wind數據,A股上市公司定增金額前十名中,有三家券商,分別為海通證券(200億元)、國信證券(150億元)、中信證券(134億元)。

2020年共有8家券商完成定增融資達694.64億元,海通證券、國信證券、中信證券規模超100億元,不僅名列券商定增募資前三名,也在A股上市公司定增募資金額前十之列。

2020年券商定增募資700億,重金投向自營和資本中介業務,投行、資管爆冷

除完成定增的券商,目前還有4家券商338.6億定增計劃正在推進中。

2020年券商定增募資700億,重金投向自營和資本中介業務,投行、資管爆冷

其中,天風證券近年股權融資動作不斷。2018年10月,天風證券A股IPO募資9.27億元;一年多後的2020年3月,天風證券完成配股計劃,募資53.49億元;2020年10月,天風證券又推出128億元的定增計劃。

浙商證券2020年5月推出100億元的定增計劃,當年12月獲得到證監會批覆;西部證券2020年4月推出75億元的定增計劃,當年11月獲得證監會通過。作為中山證券和東莞證券大股東的錦龍股份,2020年8月推出35.6億的定增計劃。

投資交易、資本中介成主要資金流向

財聯社記者梳理2020年8家完成定增的券商,發現其定增募資主要流向12個項目類型。

其中,定增募資投向投資交易/自營業務的券商最多,有6家券商,流入資金達160億元,在所有項目中金額最大。

各有5家券商將定增募資投向資本中介業務、子公司增資、信息技術/系統、營運資金。

其中,投向資本中介業務的資金合計達138億元,僅次於投資交易/自營業務。

2020年券商定增募資700億,重金投向自營和資本中介業務,投行、資管爆冷

5家券商擬增資子公司,合計投入資金62億,主要為增資期貨子公司和境外子公司。

5家券商擬加強信息技術/系統投入,合計投入資金24.5億。5家券商擬增加營運資金,合計投入資金15.5億。

資金投向中擴大FICC投資規模的僅有海通證券1家,但擬投入資金規模達到100億元。

定增資金用於購買資產的券商僅有1家,但投資額達到134.6億元,為中信證券募資收購廣州證券。

令人意外的是,2020年A股IPO募資額創十年新高,券商投行業務大熱,擬將定增融資用於投行業務的券商卻只有1家,金額為20億元。

8家完成定增募資的券商中,沒有明確將資金用於資管業務的券商。

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