一位捂股工商銀行的老股民直言：5年前5178點買入工商銀行5萬元，持有到現在賺多少了？真正的價值投資
(本文由公眾號越聲攻略(yslc688)整理，僅供參考，不構成操作建議。如自行操作，注意倉位控制和風險自負。)
投資人若想在股票投資中長期穩定獲利，必須成功解決兩大難題：
第一，如何在高度隨機的價格波動中尋找到非隨機性的部分;
第二，如何有效地控制自身的心理弱點，使之不致影響自己的理性決策。
很多投資家的實踐證明，交易系統在上述兩個方面都是投資人的有力助手。
交易系統的期望值反映了研究者是否成功地分離了價格波動中的非隨機性部分。交易系統的正期望值越高，則反映研究者對非隨機性價格波動的認識程度越高，反之，如果交易系統的期望值小於零，則反映研究者還未捕捉到非隨機性價格波動。絕大多數投資人在開始進入市場時完全沒有系統觀點。所謂系統觀點是指以下兩點：
第一，操作者的操作方法是否高度定量化、條理化、有系統的完整性。
第二，操作者對操作方法效果的認識是否根據數理統計原則。
很多投資人對市場有了某種認識，便以為尋找到了獲勝的方法，他們不知道要想真正獲勝，必須進一步確定其方法在統計上的顯著性。無論隨機性價格波動還是非隨機性價格波動中不具備統計顯著性的部分.只能給投資人以局部獲利的機會，決不會有長期穩定獲利的可能。
很多投資人錯誤地以為投資的關鍵是正確判斷價格的走勢，但是，當投資人具備了設計交易系統的基本概念和基本知識後，便會發現走勢判斷在整個操作中只居於從屬位置，很多成功的交易系統甚至根本不包合走勢判斷，即便需要對價格走勢作出判斷，投資人依據交易系統的設計原理也會發現，單純依靠走勢判斷進行的投資不具備可操作性。
交易系統可以幫助投資人在實際進入市場前，就明確地百分之百客觀地檢驗自己的操作方法，從而節省大量的操作資金，這就好像任何現代大型工業項目都要先經過設計、論證、實驗、試生產，直到規模生產的程序一樣，而不會在規模生產的水平上去反覆檢驗修改最初的設計思想。
交易系統的設計檢驗過程實際上是一個投資實驗過程，其性質完全可以用“投資實驗室”來描述。從這樣的角度看，投資人應當認識到交易系統對成功投資的重大意義。任何投資人的任何操作方法，在真正取得規模的長期的經濟效益之前，都必須接受市場的嚴峻檢驗。交易系統的明顯優勢是可以幫助投資人大大節省試驗成本。
由幹人的記憶具有選擇性，很多投資人操作方法的形成是一種選擇性記憶的結果。比如，有的投資人聽到某個莊家的消息後，奮勇跟進嚐到了甜頭，便會在頭腦中形成一種選擇性記憶.對這一具體案例形成深刻印象，而對吃虧的案例則形成排斥性模糊記憶，並因排斥心理而逐步淡忘。
再比如説，有的投資人看到某一技術指標發生某一狀態後自己進場產生了很大贏利，從而形成一種強烈的選擇記憶。這些投資人的共同毛病是不去或不會研究該種現象的統計學意義，交易系統如果是按照統計學原則形成的，則對投資的記憶系統形成一種外在的強制，使系統樣本的選擇不是根據個人偏好而是根據統計規則。
交易系統可以幫助投資人有效控制風險。實踐證明，不使用交易系統的投資人是難以準確、系統控風險的。當沒有交易系統作為指導時，投資人很難定量評估每次進場交易的風險，或者，即使投資人能運用某種技術手段對某次交易作出風險評估，但是由於沒有交易系統指導，投資人很難定量評估各次風在總體中的意義。
交易系統可幫助投資人學習按照統計學原理去觀察市場。
今天呢，我們來進行一項小數據的測算：
大家都知道工商銀行股票601398的總市值是非常大的，截止到到今日有21171億元，流通市值有16015億元，如果您5年前的今天投資5萬元買入了工商銀行的股票，之後一直放着不動，那麼截止到今日收益會怎麼樣呢?下面我們一起來看看。
首先説下規則，
1,5年前的今天固定投資5萬元買入工商銀行股票，後面不在繼續投資。
2，工商銀行股票每年進行的分紅在到賬後單天繼續買入。
3，印花税不計算在內。
第一年，2015年12月22日工商銀行股票收盤價為4.67元，5萬元/4.67元=10700股，結餘31元，所以此時證券賬户持倉為10700股，資金結餘31元。
第二年，2016年7月8日進行了分紅，10派2.333元，
所以分紅收益1070*2.333元=2496.31元，7月8日收盤價為4.29元，繼續買入500股。此時證券賬户持倉為11200股，現金餘額382.31元。
第三年，2017年7月11日10股派2.343元。
所以分紅收益為1120*2.343元=2624.16元，7月11日收盤價為5.06元，繼續買入500股，此時證券賬户持倉為11700股，現金餘額為476.47元。
第四年，2018年7月13日10股派2.408元。
所以分紅收益為1170*2.408元=2817.36元，7月13日收盤價為5.36元，繼續買入600股，此時證券賬户持倉為12300股，現金餘額為77.83元。
第五年，2019年7月3日10股派2.506元。
所以分紅收益為1230*2.506元=3082.38元，7月3日收盤價為5.67元，繼續買入500股，此時證券賬户持倉為12800股，現金餘額為325.21元。
截止到今日2019年12月22日，工商銀行股票此時收盤價為5.94元，持倉金額為12800股*5.94元=76032元，加上現金餘額325.21元，所以到今天為止，持倉市值為76357.21元。
所以我們可以算出買入工商銀行股票5年的收益率為(此時持倉市值76357.21元-本金50000元)/50000元=52.7144%
我們可以得出 這五年平均每年收益率為52.7144%/5年=10.5429%，是不是 有點驚訝!
如何在一隻股票中進行波段操作
在一隻股票中波段操作的所需條件：基出條件：大陽線突破底部後才可以進行的波段操作，否則不可以;買入條件：一定是買在大陽線的內部(一種是承上啓下的大陽線，一種是反轉形態的大陽線);賣出條件：賣出要結合K線的反轉形態和跌破買入的大陽線最低價賣出;
如圖1 這隻股票從突破後到頂部結束如何進行波段操作。
圖1
如圖1.1 先看突破上拉下壓這段洗盤如何操作。
圖1.1
提示：如圖1.1 大陽線1突破後買入，當大陽線2出現時就取代了大陽線1的作用，當大陽線2被跌破時A點賣出。大陽線3買入後發現烏雲蓋頂且成交量巨大B點賣出。大陽線4買入後失敗C點賣出，大陽線5買入後最低價不破到大陽線6出現取代大陽線5。
如圖1.2 對於這段拉昇是怎麼操作的。
圖1.2
提示：如圖1.2 大陽線6被大陽線7替換直到大陽線9被跌破D點賣出。大陽線10買入直到大陽線13被跌破時賣出，大陽線14買入。
如圖1.3 大陽線14買入後F點賣出。大陽線15買入，大陽線17被跌破時賣出。大陽線18買入。
圖1.3
提示：如圖1.3大陽線14買入後遇到了一個包線反轉形態，這裏需要注意的是這個包線反轉振幅不大且成交量不大，那為什麼要賣出呢?結合大陽線14的三天形態是一個高位的黃昏之星形態，這就是同一水平價格出現了兩次反轉形態要謹慎賣出規避風險。
如圖1.4
圖1.4
提示：如圖1.4 大陽線18買入後直到大陽線22被跌破H點賣出。
如圖1.5 大陽線23是一個W反轉形態買入，I點是一振幅大且成交量巨大的反轉要賣出規避風險。大陽線25買入 ，大陽線26後面出現了J點同樣包線反轉形態振幅大且成交量巨大要賣出規避風險。
圖1.5
提示：J點賣出後此票一路下跌已經跌破了上升趨勢，不可在買入即此票波段操作完成。值得注意的是大陽線要不段的被替換來守住利潤，出現K線反轉形態時要及時賣出規闢風險。
如圖2 我們在看這隻票是如何進行波段操作的。
圖2
如圖2.1 大陽線1突破買入後，到大陽線4被A點跌破時賣出有20個點的利潤。在大陽線5買入，到大陽線7被B點跌破賣出有17個點的利潤。大陽線8買入到烏雲蓋頂形態賣出有25個點的利潤。
圖2.1
如圖2.2 大陽線13買入後即被跌破此處有虧損-5%。大陽線14買入在E點包線反轉時賣出有2個點利潤，此處的包線反轉和前面的烏雲蓋頂在同一水平價格線上反轉有效。
圖2.2
提示：大陽線13前面有一根假的大陽線，低開後向上漲的陽線也有沒反包前面的陰線定為假陽線。
如圖2.3 大陽線15是一個W反轉形態買入，直到烏雲蓋頂F點賣出利潤23個點。大陽線20買入到大陽線22被跌破G點賣出利潤5個點。大陽線23買入H點賣出虧損10個點。
圖2.3
如圖2.4 大陽線24買入到I點包線反轉賣出11個點的利潤。大陽線26買入後大陽線27跌破賣出沒有利潤。27買入後即跌破虧損5個點。28買入後即出現J點包線反轉賣出沒有利潤。
圖2.4
提示：連續三次操作都沒有利潤且振幅和成交量巨大時就不可在參與了，要結合其它分析方法看是否已經進入出貨階段了。如果發現有出貨跡象就要換股操作了。
總結：這種波段操作方式很靈活(不可拿新股來操作)，既可以守住利潤也同時規避了風險。開篇的三個條件缺一不可。
低買高出波段附圖指標，源碼
STICKLINE(VAR8> REF(VAR8,1),0,VAR8,6,1),COLOR10FFFF,LINETHICK3;
備錢:IF(VAR8> REF(VAR8,1),0,VAR8),COLOR0FFFFF;
STICKLINE(VAR11> REF(VAR11,1),0,VAR11,6,1),COLORFFF810;
界:0,COLORFFFFFF,LINETHICK1;
XL1:=MA(LOW,2)*0.96;
XL2:=MA(LOW,26)*0.85;
XL3:=REF(XL1,1)< XL2 AND REF(XL1,1)< XL1 AND REF(XL1,1)< REF(XL1,2);
啓動:IF(XL3,0,VAR8*3),COLORRED;
VA:=(2*C+H+L)/4;
VB:=LLV(L,5);
VC:=HHV(H,5);
散户:= EMA(((2*CLOSE+HIGH+LOW)/4-LLV(LOW,5))/(HHV(HIGH,4)-LLV(LOW,5))*100,4);
莊家:= EMA(0.667*REF(散户,1)+0.333*散户,2);
DRAWTEXT(CROSS(散户,莊家) AND 散户< 30,5,'低進'),COLOR00FF00;
DRAWTEXT(CROSS(散户,莊家) AND 散户< 30,7,'●'),COLORFFFFFF;
DRAWTEXT(CROSS(莊家,散户) AND 散户> 70,25,'高出'),COLOR00FF00;
DRAWTEXT(CROSS(莊家,散户) AND 散户> 70,22,'●'),COLOR00FF00;
極品底:IF((MA(C,5)-C)/C> 0.04 AND (MA(C,10)-MA(C,5))/MA(C,5)> 0.04,23,0),LINETHICK2,COLORFF00FF;
DRAWICON(極品底= 23,23,1),LINETHICK2,COLORFFFFFF;
RSV:=(((CLOSE - LLV(LOW,9)) / (HHV(HIGH,9) - LLV(LOW,9))) * 100);
K:=SMA(RSV,3,1);
D:=SMA(K,3,1);
J:=3*K-2*D;
X:=LLV(J,2)=LLV(J,8);
DRAWTEXT(CROSS(J,REF(J+0.01,1)) AND X AND J< 19,3,'低進'),COLORFFFF00;
公式代碼複製過來難免造成部分格式錯誤，如果不能成功導入，可以找我領取源碼!
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為什麼虧錢的總是你?
舉棋不定，跟風操作
具有這種投資心理的投資人，在投資之前，原本制訂了計劃，考慮好了投資策略，但當受到他人的“羊羣心理”的影響，步入市場時，一有風吹草動，就不能實施自己的投資方案，強烈跟風，哪怕別人往坑裏跳，他也義無反顧，毫無怨言的跳進去。
還有一種情況是，事前根本就不打算進行某種投資，當看到許多人紛紛入市時，不免心裏發癢，經不住這種氣氛的誘惑，從而作出了不大理智的投資決策，而導致出現虧損。
慾望無止境，貪心操作
投資人想獲取投資收益是理所當然的，但不可太貪心，有時候，投資者的失敗就是由於過分貪心造成的。他們不想控制，也不能夠控制自己的貪慾。
每當盈利時，總不肯果斷地拋出自己手中所持有的盈利單，總是在心裏勉勵自己：一定要堅持到勝利的最後一刻，不要放棄有更多的盈利機會!這樣往往就放棄了一次盈利的機會。
不設止損，風險操作
操作不設止損意味這你將風險放大到了無數倍，科學的投資應該在風險可控內進行投資，如今給了你一個這麼好的武器，你卻不使用，暴殄天物。很多人做10單，盈利9單，但是1單虧損不止損就可能吞掉前面9單的利潤。尤其在股票市場中是雙向交易，把錯誤止損掉，反手正確交易不僅是控制風險也是確保盈利的必要操作。所以説控制風險就是控制盈利。
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