財聯社(上海,編輯 史正丞)訊,當地時間週一,媒體援引多個消息人士指出,東芝在決定推進分拆集團前,曾經獲得知名私募較高的收購報價。不過面對後者提供的溢價,公司認為分拆後能夠實現更大價值。
根據此前的進展,東芝集團考慮最早在2023年將集團按照基礎設施、儀器設備和半導體業務分拆並獨立上市,以實現集團估值的最大化。不過也有投資者對東芝集團的分拆計劃“更值錢”的假設提出質疑,並強調公司從未正式對外收集收購要約,同時也對公司正在進行的戰略評估的透明度提出質疑。
據瞭解評估過程的人員透露,至少有一傢俬募股權公司告知東芝的戰略評估委員會,該公司的私有化能夠以6000日元/股完成,這個價格甚至還能更高。同時也有私募給公司報出了5000日元/股的意向價格。
作為參考,6000日元/股的價格約等於給東芝集團2.6萬億日元的估值(約230億美元),相較公司過去200個交易日的平均股價溢價32%。這一價格也與東芝股東艾里奧特資本預估的6000-6500日元/股“公允價值”接近。
(來源:TradingView)東芝的評估委員會上個月曾表示,經過與四傢俬募公司就私有化的潛在價格進行商討後,收到的報價區間與市場期待並不相符。對於收到的報價區間和“市場期待價格”,東芝並沒有給出進一步的明確説法。坊間有多條傳聞指向KKR和貝恩資本向東芝提供了報價。
在最新回應媒體的採訪時,東芝也表示,正在向股東解釋分拆計劃並聽取他們的意見,將會與不同的利益相關者保持溝通。
除了不肯接受私有化報價外,一些投資者也對東芝拒絕接受加拿大Brookfield收購小部分股權的提案頗有微詞。這部分投資者正是看中這家加拿大資管機構曾收購東芝核電站業務西屋電氣(Westinghouse)並將其扶上正軌的成績。東芝回應稱,公司曾經與“某家機構”進行了25次會議,但談下來最終認為這項交易獲得股東支持很有難度。
媒體同時也援引了東芝內部信源稱,看上去一些對沖基金投資者永遠也不可能支持分拆計劃,除非公司同意私有化,否則他們永遠不會滿意。