房企債務重組“進度條”

文/樂居財經 李蘭

面對流動性危機，當代置業的化債有了階段性進展。

6月30日，當代置業發佈公告稱，其債權人大會成功召開，在會上提出的重組計劃，共有370名計劃債權人投出贊成票，涉及總金額達到12.71億美元（約85.1億元），佔未償付計劃索償總值94.78%。

據悉，7月5日，當代置業尋求認許計劃的呈請將正式進行聆訊，任何計劃債權人均有權（惟無義務）通過法律顧問出席認許聆訊，以支持或反對計劃的認許。

債務重組支持率近95%，對當代置業的債務化解之路無疑具有積極意義。

當代置業官微表示，從債權人大會的結果顯示，當代置業海外債務重組工作已不斷取得實質性進展，接下來，公司將盡快完成海外債務重組，以全面解除境外高息債的違約狀況。

據查，當代置業（中國）有限公司設立於2000年，2013年在香港聯合交易所上市，股票代碼1107.HK。集團下設7個區域公司、1個集團直管城市公司，在國內外60餘城市成功開發近200個優質項目。

2021年下半年隨着部分房企流動性問題的陸續暴露，上市8年後的當代置業也未能獨善其身。

因2021年10月25日到期的2.5億美元優先票據展期失敗，當代置業官宣其海外債出現實質性違約。

面對流動性危機，當代置業接連通過尋求資產出售、股東借款、債務展期等方式化解債務。

2021年11月1日，當代集團擬以6.93億元總對價轉讓第一服務32.22%股權予融創服務。不過，2021年12月31日，控股股東賣方推翻雙方就交易對價及相關交易安排已達成的共識，交易以終止結束。

今年4月8日，當代置業將旗下綠恆摩碼的51%權益、合肥綻藍的100%權益賣出，總代價為人民幣4000萬元。

6月6日，當代置業又將代建業務擺上貨架，其間接全資附屬公司綠色智慧投資（北京）有限公司，將北京當代綠建工程項目管理集團有限公司（以下簡稱“當代管理”）全部股權，轉讓予騰雲築科置業有限責任公司，總代價4947.38萬元。

當代置業將代建業務予以出售，其“自救”決心可見一斑。

目前，當代置業因無法刊發2021年經審計的年報而處於停牌中，其停牌前股價為0.107港元/股，總市值2.99億港元。

據當代置業截至2022年3月31日止三個月營運數據，集團合約銷售額約15.68億元，其中物業合約銷售額約13.63億元，車位合約銷售額約2.05億元，物業合約銷售面積約179,527平方米，銷售均價每平方米7593元。

2022年1月10日，當代置業稱，集團境外優先票據的未償還本金總額約13.48億美元。

如今，債券人大會成功召開，如果在法院流程順利的情況下，陷入泥沼近一年的當代置業將迎來曙光。

其實，自流動性危機爆發以來，地產債務重組“大戲”也慢慢拉開帷幕。

先是有華夏幸福給出了化債樣本，主要通過賣出資產、出售資產帶走金融債務等方式還債。

據悉，截至2022年5月31日，華夏幸福《債務重組計劃》中金融債務已簽約實現債務重組的金額累計為1088.63億元，相應減免債務利息、豁免罰息金額共計96.41億元。

另外，華夏幸福根據債務重組相關工作的推進情況，對已簽署《債務重組協議》中適用“兑、抵、接”清償方式的相關債權人已啓動兩批現金兑付安排，合計將兑付金額為19.16億元。

佳兆業自去年11月流動性危機爆發以來，也開啓了“自救”之路，將總價值818億元的18個項目擺上貨架，此外還讓央企和AMC（資產管理公司）進場紓困。

另外，6月28日，中國恆大發布內幕消息稱，公司一直在積極與債權人溝通，推進境外債務重組工作，預期將於七月底前公佈境外債務重組初步方案。

債務重組之路並非坦途，這當中需要平衡好各方利益，可能需要相當長的一段時間。

正如當代置業執行董事兼總裁張鵬在個人公眾號上發文所説：“燃燒過，就一定會回來。”

文章來源:樂居財經