11月過完了，2020年基本也到了收官階段，我們來看下截止到11月底，全量上市公司拿到訂單的情況。
從捷風數據顯示的上市公司公開採購事件總量上，前11個月累計同比增速9.33%，下半年相對於上半年增速下降很快，也反映了其實今年疫情下咱們投資對沖經濟下滑的政策是脈衝的、節制的。
數據來源：捷風數據
從金額上，A股全量上市公司前11個月一共中標5.9萬億，同比增速+24.75%，也反映出了業務在逐漸向頭部企業（上市公司已經算全社會除了壟斷性行業外產業格局最好的資產了）的大趨勢。
數據來源：捷風數據
咱們再來看看有什麼公司11月的熱度起來的比較快，華設集團(華設集團，603018）、安德利(安德利，603031）、超圖軟件(超圖軟件，300036）、聚光科技（聚光科技、300203）11月環比10月熱度起來的比較快，而步步高一般中的是小單子，沒意思。
數據來源：捷風數據
順便看看華設集團(華設集團，603018）11月中的幾個單子吧，一般年底是設計招投標的高峯期，正常。
數據來源：捷風數據
順道看看超圖軟件(超圖軟件，300036）中的幾個訂單吧，年底了，超圖軟件密集拿了一波不動產登記系統的訂單。
數據來源：捷風數據
順道看看聚光科技（聚光科技，300203）的單子吧，這個公司挺有意思，有個很好的大哥是他們以前的副總裁，做環保的公司，一般浙江的公司比較踏實，煙氣監測可能已經紅海了，但是大氣監測，還有些事情可以好好做，年底了，聚光科技也拿了一波大氣監測的訂單。
數據來源：捷風數據
接下來是每週覆盤的時間
覆盤前嘮叨一句，現在是公募基金坐莊的時代，但凡業績説得過去的，很容易被公募基金自己一家搞起來，然後基金規模現在擴得很快，繼續買就是，對，以前廣系那幾個公募得玩法，已經成為市場主流了。
總結:
這周兩市收了一根陽線，其中創業板漲幅比較大。從指數表現上看，週一收了一根衝高回落的陰線之後，週二普遍收了一根反包陽線，但週三開始分化，創業板顯着比主板強勢，主板週四週五情緒低落，反而創業板連續收小陽線。從行業上看，主板金融股週一衝高之後被埋伏資金賣出之後，週二反包之後，後面連續震盪回落有些傷人氣，包括順週期的有色等週期品種也是週三週四調整幅度比較大，週期成長的汽車股等也調整一些。但同時白酒消費醫藥部分科技股在周初探底之後，後面連續上漲幾天，同時軍工股表現也還可以。這種板塊結構變化，至少説明機構不再一味減倉，而是選擇開始找性價比高的標的重新配置，包括新募集基金，這也算是良性循環的開始階段。
預期:
先從三因子模型來看市場，從流動性角度看，市場預期越來越一致，反正寬貨幣是不可能了，緊信用也是正常的，但同時也不會讓市場太缺錢。從盈利偏好角度看，順週期的因子越來越景氣，確實製造業這塊在復甦，需要往這個方向尋找出好的突破點。 從風險偏好看，市場在上證新高回來之後也越來越理性，估計還是會圍繞着震盪勻速往上的走勢。總體看，市場還是會震盪往上，主板中期看優勢概率偏大。從行業看，成長這一塊還是注意軍工股，軍工作為未來預期比較明確的板塊，相對炒作沒那麼充分，還是有機會，半導體方面主要還是功率半導體為主，但整體機會還是以個股為主，板塊機會難度很大。順週期方向看看化工的煉化方向，有色裏面格局最好的還是銅為主。同時，醫藥消費也要注意個股風險，但同時個股也有機會，需要耐心選擇。最後，還是注意一下大金融方向，這個方向畢竟位置還是低，明年整體還是利好銀行保險，券商指數新高總歸也繞不開。題材方面可以注意一下垃圾分類，全國要開始推廣。
操作:
周初加了金融倉位之後遇到回落，週二又漲回去之後沒怎麼減，沒想到後面幾天順週期持續回落被迫減倉，到週五基本上均衡配置持倉了。
下週還是注意順週期方向，成長注意軍工和新能源還有功率半導體，維持均衡配置，保持一個穩定的心態。
（作者：捷風數據——阿東）
相關證券：
聚光科技(300203)
華設集團(603018)
超圖軟件(300036)