企業年金前三季度大賺近800億元，10家年金投管機構躋身“千億俱樂部”

作為市場上穩健長期投資的資金之一，企業年金的投資情況備受投資者關注。人力資源和社會保障部最新公佈的數據顯示，截至2021年三季度末，全國企業年金積累基金規模約2.53萬億元，較今年上半年增加798.38億元。今年前三季度，企業年金投資收益為796.93億元，其中，第三季度投資收益為172.08億元。

從管理規模來看，截至2021年三季度末，南方基金投資管理規模達到1003.75億元，成為22家企業年金基金管理機構中第10家躋身“千億俱樂部”的機構。另外，投資管理規模排名前三的機構分別為泰康資產、平安養老、國壽養老，組合資產金額分別約為4121.8億元、3101.99億元、2855.73億元。

此外，在13家法人受託機構中，法人受託管理資產規模排名前三的依舊是國壽養老、平安養老、工商銀行，截至2021年三季度末，受託管理的資產金額分別為5184.64億元、3906.95億元、1964.06億元。

除了規模，投資收益表現也是衡量企業年金“管家”能力的重要標尺。

從收益率情況來看，今年前三季度，企業年金加權平均收益率為3.49%，相較今年上半年的2.75%和第一季度的0.30%，收益率繼續穩步提升。其中，企業年金含權益類組合和固定收益類組合加權平均收益率均為3.49%；固定收益類組合收益率增長較快，相較上半年提升1.35個百分點。

值得一提的是，今年前三季度，有34.16%的企業年金資產投向了組合收益率超過4%的企業年金基金投資組合，而上半年該比例僅為12.95%。這意味着，更多資金投向了高收益率組合，彰顯了企業年金配置優質投資組合的能力。

為業內人士所熟知的是，企業年金由單一計劃、集合計劃和其他計劃組成，其中單一計劃是主要組成部分。

從單一計劃的投資收益表現來看，今年前三季度，固定收益類組合中，加權平均收益率超過4%的有4家，分別為嘉實基金（4.51%）、招商基金（4.39%）、華夏基金（4.07%）、富國基金（4.06%）；權益類組合中，國泰基金的收益率表現亮眼，前三季度以7.44%的加權平均收益率反超新華養老奪得桂冠。此外，另有3家機構前三季度的權益類組合加權平均收益率超過5%，分別是海富通基金（5.88%）、華泰資產（5.87%）、南方基金（5.40%）。

在國家大力支持第三支柱等多路養老金規模擴容的大環境下，預計未來將有更多長線資金流入資本市場。如何在複雜的市場環境中管理好這些長線資金，滿足養老金追求穩健收益、保值增值的現實訴求，將考驗企業年金管理者的能力。