大基金連發減持計劃，24只概念股應聲下跌，萬業企業稱不影響轉型決心
本文來源：null 作者：高文珣
9月2日，萬業企業（600641.SH）下跌4.35%，報收22.66元；雅克科技（002409.SZ）下跌2.33%，報收80元。
Wind數據顯示，當天，國家大基金概念指數大跌2.97%，全部27只概念股中，24只下跌，僅有3只紅盤報收。
消息面上，9月1日晚，萬業企業、雅克科技分別發佈了關於大基金的減持公告。
國家集成電路產業投資基金股份有限公司（以下簡稱“大基金”）自設立以來，其一舉一動都備受投資者的關注，近期大基金自2019年末大手筆減持後，開始進入新一輪減持潮。
9月2日，萬業企業證券部一位人士告訴時代財經，無論大基金是否減持，都不會改變公司向半導體行業轉型的決心，“公司正在快速向集成電路產業裝備和材料領域轉型。”
根據2021年半年報數據，大基金持有17家A股上市公司，截至目前，大基金已對13家上市公司披露減持計劃，另外4家上市公司還未披露是否有大基金的減持計劃。
“大基金並未整體退出半導體領域，而是做了結構性調整。”9月2日，一位不願具名的券商策略分析師向時代財經表示，大基金目前主要是聚焦卡脖子上游項目，“對於一些非‘國家戰略級’項目，會有計劃地選擇退出。”
大基金開啓新一輪減持潮（圖源：三安光電網站）
新一輪減持潮來臨
9月1日晚，雅克科技的公告稱，大基金擬在公告之日起15個交易日之後的3個月內，以集中競價方式減持公司股份不超過462.8535萬股，佔公司總股本的約1%。
大基金減持的原因是“自身經營管理需要”。擬減持股份來源是，“通過參與上市公司發行股份購買資產交易而獲得的股份，該部分股份已於2021年6月15日上市流通。”
雅克科技證券部一位人士9月2日告訴時代財經，大基金減持公司股票是其自己的計劃，與公司的生產經營無關。
同一天，萬業企業披露，大基金擬在2021年9月27日至2022年3月25日期間減持公司股份2.1%，即不超過2011.6538萬股。
大基金減持的萬業企業股票主要來自“協議轉讓/資本公積金轉增股本取得”，如按照計劃全部減持後，大基金尚持有萬業企業4.97%的股權。
時代財經注意到，此前一天，三安光電（600703.SH）也發佈了大基金減持計劃，擬減持8958.6826萬股，不超過總股本的2%，但其減持的理由是“實現股東良好回報”。
這並非大基金首次減持三安光電，早在2020年7月至10月期間，大基金累計減持過8156.8457萬股三安光電，減持比例約1.82%。
9月2日，三安光電董秘李雪炭向時代財經表示，大基金的減持是“他們自己的安排”。
萬業企業證券部的人士稱，大基金只是告知上市公司會有減持計劃，“至於具體減持與否，何時減持都是他們決定的，公司無法知曉。”
時代財經注意到，包括三安光電、萬業企業和雅克科技在內，今年以來，已有13家上市公司披露了大基金減持計劃，這是大基金自2019年末減持後開啓的新一輪減持潮。
目前，大基金已經完成了對兆易創新（603986.SH）、晶方科技（603005.SH）的減持計劃，部分完成對安集科技（688019.SH）、長川科技（300604.SZ）、長電科技（600584.SH）、通富微電（002156.SZ）、國科微（300672.SZ）、太極實業（600667.SH）和瑞芯微（603893.SH）的減持。
僅有4月7日披露大基金減持計劃的北斗星通（002151.SZ）尚沒有披露具體的減持情況。截至6月30日，大基金持有的北斗星通股票還沒有變動情況。
“如有消息，我們會及時披露的。”9月2日，時代財經致電北斗星通，證券部一位人士如是説。
股價短期受到影響
受到大基金減持消息的影響，三安光電、萬業企業和雅克科技的股價都受到了不同程度的影響。
9月1日，三安光電盤中一度跌停，最終收盤以單日下跌6.66%報33.89元；9月2日，三安光電繼續下跌1.36%報收33.43元，兩天跌幅近8%。
9月2日，27只大基金概念股中24只下跌（來源：Wind截圖）
李雪炭向時代財經表示，上市公司的股價在二級市場上本來就是存在波動，是否與“大基金減持”消息有關，“這個不太好説。”
數據顯示，在大基金去年減持三安光電期間，即2020年7月8日至10月26日，三安光電的股價從28.15元跌至23.06元，跌幅約18%。
同樣，9月2日，萬業企業以單日下跌4.35%報收22.66元，雅克科技以單日下跌2.33%報收80元。
萬業企業、雅克科技均表示，股價漲跌是二級市場行為。
“短期市場股價肯定是會有一點影響，但是隻要公司經營沒問題，股價還是會漲上去。”上述券商策略分析師告訴時代財經，儘管大基金在去年減持三安光電期間導致股價下跌，但是後來大基金減持結束後就反彈回了28元以上，“今年年初又漲到了36元，8月份漲到了44元。”
時代財經注意到，今年1月最早披露大基金減持計劃的兆易創新、晶方科技和安集科技，這三隻股票在披露大基金減持計劃之後，股價均出現了不同程度的下跌。截止目前，三隻股票中，兆易創新漲回到了減持公告時的股價，安集科技雖曾漲回但近期又有下調，只有晶方科技的股價還沒有回到減持公告時的82.91元。
方正證券研究報告指出，減持的背後是大基金迴歸投資生態位，調整自身定位，對整個中國半導體生態的長期成長，有積極正面影響。
還有4家A股公司未披露減持計劃
資料顯示，為推動國內半導體產業發展，2014年9月國家集成電路產業投資基金（大基金一期）成立，股東包括中央財政、國開金融、亦莊國投、華芯投資等資方，以及中國移動、中國電子、中國電科等電子信息公司。大基金一期初定規模1200億元，實際募資1387億元，主要投資半導體行業龍頭企業。
時代財經注意到，在大基金一期的投資項目中，半導體制造行業佔比67%，包括中芯國際、長江存儲等；設計行業佔比17%，包括匯頂科技、兆易創新、中興微電子等；封測佔比10%，包括長電科技、華天科技、通富微電等；設備和材料佔比僅6%。
除去已經披露減持計劃的13家上市公司以外，Wind數據顯示，截至2021年6月30日，大基金還持有華潤微（688396.SH）、北方華創（002371.SZ）、匯頂科技（603160.SH）和納思達（002180.SZ），以及一家新三板公司——中科儀（830852.NQ）的股票。
9月2日，北方華創下跌8.09%、華潤微下跌5.66%、匯頂科技下跌3.03%、中科儀下跌2.44%，唯獨納思達以單日上漲了1.21%報收36.68元。
目前，上述5家公司均沒有披露大基金是否存在減持計劃。
粵開證券研究報告指出，國家大基金一期成立以來通過投資半導體行業上市公司獲利豐厚，大基金二期成立以來，一期也在有序退出優化投資結構。按照大基金一期自身規劃，2019至2023年進入回收期，開始有選擇、分階段退出。
上述券商策略分析師向時代財經表示，從目前大基金減持的節奏來看，不排除未來存在繼續減持這5家公司的可能性。“但是，大基金並未整體退出半導體領域，而是做了結構性的調整。雖然大基金今年開啓新一輪減持，但在大基金二期開啓的新一輪投資中，分別投資了不少半導體的項目。”
資料顯示，國家集成電路產業投資基金二期股份有限公司（下簡“大基金二期”）於2019年10月22日註冊成立，註冊資本為2041.5億元，略超此前市場預期的2000億元。共27位股東，均為企業法人類型。
截至2020年12月30日，大基金二期年內公開投資的項目已有10個，其重點投資方向為集成電路行業上游環節，投資對象包括集成電路封測、設備、材料等企業，如長川製造以及中芯國際子公司中芯南方等。
今年以來，大基金二期參與投資了深科技（000021.SZ）的合肥項目、南大光電（300346.SZ）的寧波子公司、中微公司（688012.SH）等項目。
因此，規模超2000億的國家大基金二期將撬動更廣泛的社會資金進場，將為半導體、集成電路行業帶來更多資金和資源。