萬方資產9基金近半年全跌超26% 看好核心資產長期表現
中國經濟網北京11月1日訊 （記者 李榮 康博） 今年以來A股市場持續分化，百億私募陣營重新洗牌，年內收益率排名也再度調整。數據顯示，截至10月25日，按照相關私募產品最新一期淨值統計，今年以來共47家百億級股票多頭私募機構展示淨值，今年來平均收益率為3.93%，正收益機構數量為28家，佔比為62.22%。
作為新晉百億私募管理人之一的珠海橫琴萬方資產管理合夥企業(有限合夥)（以下簡稱：萬方資產），近期淨值遭遇校大回撤。根據同花順iFinD及私募排排網數據綜合統計，萬方資產旗下僅有9只基金本月更新過淨值，其中8只基金為此前年度成立，截至10月22日，這8只基金今年來淨值全部虧損，另一隻今年4月成立的基金目前也處於虧損中。若從近半年業績表現來看，萬方資產旗下9只基金近半年全部下跌超過26%。
萬方掘金22號於今年4月21日成立，自5月起淨值便開始一路震盪下行，8月下旬短暫反彈，但此後再次下跌。截至10月22日，該基金成立半年左右淨值已累計下跌29.63%，累計單位淨值僅餘0.7037元。
萬方掘金22號收益走勢圖
萬方資產8只此前年度成立的基金中，截至10月22日，有2只基金今年來虧損超過10%，分別是信鴻萬方掘金10號、萬方掘金2號，其年內跌幅分別為14.03%、10.90%。這2只基金近半年分別下跌30.84%、29.00%。
信鴻萬方掘金10號成立於2020年8月19日，該基金成立初期淨值曾小幅下跌，但自去年11月起，該基金淨值開始迅速上漲，短短3個多月漲幅近70%，其淨值也於今年2月19日達到成立以來最高點1.6340元。但此後，該基金淨值震盪下行，經過8個多月的回調，截至今年10月22日，信鴻萬方掘金10號的累計收益率已降低至1.36%，累計單位淨值為1.0136元。
信鴻萬方掘金10號收益走勢圖
萬方掘金2號成立於2019年4月19日，整體來看這隻基金前期業績表現優異，成立1年左右淨值已實現翻倍增長，雖然在2020年下半年淨值有過短暫回調，但很快便再次企穩反彈，截至2021年2月19日，該基金最高收益率曾達到273.42%。
不過，同信鴻萬方掘金10號一樣，春節過後，萬方掘金2號淨值也快速下跌，但得益於前期業績積累，雖然該基金近期回調幅度較大，截至今年10月22日，其累計收益率仍有128.55%，累計單位淨值為2.2855元。而與2021年2月19日最高淨值3.7342元相比，萬方掘金2號在8個月左右時間裏淨值回撤幅度超過60%。
萬方掘金2號收益走勢圖
值得關注的是，萬方掘金22號、同信鴻萬方掘金10號、萬方掘金2號雖然成立時間不同，成立後淨值走勢各異，但這3只基金成立以來的最大動態回撤卻均出現在今年10月15日，其最大回撤值分別為-30.04%、-38.15%、-39.27%。
資料顯示，萬方資產成立於2015年，由業界一批經驗豐富的基金管理人組成，是一家以價值挖掘為主要理念、以深度研究為特色、以實戰投資為特點的資產管理公司。據悉，萬方資產構建了價值投資產品線，根據不同風險承受能力以及資產配置需求，構建出萬方掘金、傳奇等系列產品。
萬方資產的核心人物是錢偉，但其並非專業投資出身，他畢業於北大法學院，2013年之前主要在做律師。先後在深圳市前海高博投資管理有限公司、深圳市前海萬方投資管理有限公司擔任投資總監職務，隨後出任萬方資產的合夥人、董事總經理和基金經理。錢偉的投資體系是基於對行業和個股積極深入的基本面研究，集中投資，逆向投資，對沖風險，在風險可控的情況下獲取高額收益。
錢偉成長風格明顯，在選股上他要求公司所處的賽道具有高成長性，商業模式以及管理層都必須卓越。行業配置上集中在消費、農業、教育、醫藥生物、通信等行業。
此前，錢偉在接受採訪時曾表示，從去年四季度開始，萬方資產旗下產品有20%左右倉位配置了美股的互聯網科技中概股，另外A股和港股持倉配置了農業、醫藥、教育和消費股。由此可見，今年春節前萬方資產旗下基金業績大幅增長即源於彼時上述板塊個股的優異表現。
據錢偉稱，3月底時，萬方資產進行了減倉操作，清倉之前漲幅較大的美股持倉，倉位最低時也降至四成，正好躲避了美股中概股暴跌。但中國經濟網記者查詢萬方資產旗下基金收益走勢圖發現，春節過後，該公司旗下基金普遍開始淨值回撤。也就是説，其雖躲避了美股中概股下跌，但A股市場也在春節過後迎來調整，尤其以核心資產為代表的權重股更是深度回調，而萬方資產此前配置的消費、醫藥、農業等板塊也跌幅不小。
此外，今年市場行業輪動加速，新能源、半導體等成長板塊在二、三季度強勁上漲，煤炭、鋼鐵等週期股也輪番上演結構性行情。不過，錢偉在接受採訪時並未表現出對該類板塊的興趣，而是依然看好核心資產的長期表現。
錢偉稱，“市場短期走勢會受博弈影響，但無風險利率下降和資金對於核心資產的追逐是大勢所趨。未來3到5年甚至10年，大概率還是核心優質資產發揮引領作用。”錢偉認為，最好的防守是進攻。“這種進攻不是加槓桿，而是在全球範圍內尋找優秀的公司，這些優秀公司的持續成長性就是最強的安全邊際。與優質公司為伍才能穿越市場短期博弈，為投資者賺取長期收益。”
萬方資產旗下基金業績一覽
數據來源：同花順iFinD、私募排排網