和訊網統計2020年以來的公募基金管理人自購月度數據發現,2020年12月、2021年6月是基金自購的頻率和淨自購金額較為密集的月份,今年6月成為上半年自購的“高峯”月份。具體來看,同花順數據顯示,2020年12月基金自購42次,淨自購金額8.83億元,其中,股票型基金7000萬元,混合型基金3.83億元,債券型型基金3.70億元;2021年6月基金自購38次,淨自購金額6.50億元,其中,股票型基金1.70億元,混合型基金5711萬元,債券型型基金3.60億元。
再看今年上半年,合計已有178次基金自購行為,淨自購金額超過22.59億元,而上年同期有169次基金申購,淨自購金額為20.86億元,兩項數據均較去年同期有所上漲。
數據來源:同花順 數據截止日期:2021年7月12日
今年以來的基金管理人自購數據顯示,建信基金、天弘基金、工銀瑞信基金、國泰基金、永贏基金、華安基金、西藏東財基金、財通證券資管、富國基金(博客,微博)、華夏基金等10家淨自購金額居前,分別為27000.00萬元、23005.33萬元、21001.13萬元、14901.62萬元、8300.84萬元、6341.25萬元、6001.10萬元、6000.71萬元、6000.31萬元、5001.55萬元。
數據來源:同花順 數據截止日期:2021年7月12日
從整理數據不難看出,自購頻率與淨自購金額未必成正比。以建信基金為例,截止7月12日該公司僅自購一次,但是自購金額卻已經高達27000萬元,儘管天弘基金頻繁自購超30次,但淨自購金額仍然沒有超越建信基金。同樣的情況也發生在工銀瑞信基金和國泰基金身上,今年上半年,工銀瑞信基金自購6次,淨自購金額21000萬元,國泰基金自購11次,淨自購14900萬元。
數據來源:同花順 數據截止日期:2021年7月12日
事實上,基金管理人對於自購的基金類型也具有一定的偏好。上半年建信基金自購的基金僅有一隻,為定期開放債基,基金名稱為建信裕豐利率債三個月定期開放債券型證券投資基金A。拉長時間週期來看,建信基金在2020年12月也有一筆2.5億元的大額自購,該基金同樣是一隻債基。而天弘基金自購的基金類型則相對較為均衡,以今年上半年數據為例,股票型基金、混合型基金、債券型基金分別自購9002.40萬元、8001.62萬元、5001.08萬元。
另外,和訊網還發現,2020年以來當月自購規模最大的基金之中,債基和養老FOF佔據絕大多數。
數據來源:同花順 數據截止日期:2021年7月12日
通常來説,基金公司自購數據與同期上證指數表現和A股成交量息息相關。我們從公募基金管理人自購月度數據可以得出相似的結論。關於基金公司自購的原因,和訊網總結大概可以分為四類:一是,保障公司新發基金的順利發行;二是,保殼,防止老基金規模過小被清盤;三是,穩定市場投資者的信心;四是,看好股市或債市的後續表現,公司也有分享資本市場紅利的計劃。
數據顯示,2018年基金公司自購產品規模總計32.68億元,其中股票型基金4.61億元、混合型基金10.18億元,債券型基金17.68億元;2019年基金公司自購產品規模合計28.67億元,其中股票型基金4.91億元、混合型基金7.62億元、債券型基金14.49億元;2020年基金公司自購產品規模總計43.86億元,其中股票型基金5.05億元、混合型基金13.58億元、債券型基金18.94億元。
截止7月12日,當月基金管理人自購規模為5991.10萬元,也就是説,今年以來基金公司淨申購已經達到23.19億元。客觀來説,7月份基金自購規模想要超過6月的可能性較小,不過,假如下半年市場在迎來一波小高潮,今年全年基金淨自購規模仍有望創出新高。