全球半導體設備廠商前十名美日各4個，新加披荷蘭各1個！華為瘋狂囤貨：向台積電中芯國際下大訂單
作者| 貓哥
來源| 大貓財經(ID:caimao_shuangquan)
01
特朗普這人看着沒譜，但看他做事也有另一面，心思縝密，走一步挖個坑。
2018年3月，以鋼鐵、鋁加關税為起點，貿易戰風雨欲來，當時誰也沒想到，貿易戰的後手是科技戰。
2018年12月，華為任正非的女兒孟晚舟在加拿大被捕，此案至今仍未完結。
2019年5月16日，美國將華為列入實體清單，在未獲得美國商務部許可的情況下，美國企業將無法向華為供應產品。
實體清單事件對華為打擊巨大，比如華為手機無法使用高通芯片，谷歌停止與華為合作，華為因此失去對安卓系統更新的訪問權，只有在開源版更新後才可以 AOSP 繼續開發新的安卓系統，對於國內用户影響不大，但國際業務大受影響，去年損失超過100億美元。
時隔一年，美國對華為的制裁再度升格，用他們的話説就是“堵住漏洞”，要求使用美國芯片技術和設備的外國公司，要先獲得美國的許可，才可以將芯片供應給華為和其關聯企業。
這兩個政策的差異在於：
●按去年的政策，如果美國製造的組件佔總價值的 25%以上，才要求獲得許可或阻止出口；
●按今年的政策，無論是使用了美國零件的產品，還是使用具有美國技術的生產設備所 生產的產品都會受到管制，力度陡增。
説白了，這個政策真要實施了，華為生產什麼，生產多少，都要得到美國的許可。
所以，即便華為去年收入8588億，今年的主題詞也只有三個字：“活下去”。
02
美國為啥這麼幹？
要看細節，在去年的制裁政策出來後，美國對華為的臨時許可證5次展期，也就是説，一直沒執行。
新的制裁政策也設定了120天緩衝期，也就是説，在這個時間內，華為還可以全球掃貨。
為什麼説制裁卻一再推遲呢？目標有兩個：
●一是維護美國廠商的利益，美國芯片受此影響預計將減少37%的出口額，貨值830億美元，全整沒了，馬上到來的選舉怎麼辦？
●二是留下了談判的空間，這個政策缺少細節和時間表，就是為了進一步的博弈。
美國僅僅盯着一個華為嗎？當然不是，美國自打當了老大之後，一個基本國策就是打老二，英國、日本、前蘇聯，只是現在輪到了中國。不過金融戰、星球大戰都不好使了，作為“里根主義”的信徒，特朗普遏制中國的核心就是貿易戰、科技戰。
盯着華為，是因為“射人先射馬，擒賊先擒王”的道理美國人也懂，美國司法部長威廉·巴爾（William Barr）前兩天參加了“中國行動計劃會議”，並做了演講。
他説的就比較露骨了，“美國絞殺華為的必要性，根本原因不是什麼伊朗或者網絡安全，而是來自華為的威脅”，核心觀點是這些：
●1、毫無疑問，中國的技術攻勢對美國構成了前所未有的挑戰；
●2、5G技術處於正在形成的未來技術和工業世界的中心，到2025年，以5G為動力的工業互聯網可能創造23萬億美元的新經濟機會；
●3、中國已經偷偷搶灘，現在5G領域處於領先地位。華為現在是除北美以外所有大陸的領先供應商，而美國沒有設備供應商；
●4、未來5年內，5G全球版圖和應用主導地位格局將成。5G依賴於一系列技術，包括半導體、光纖、稀土和材料，這些基礎技術中國已經全部國產化。
●5、中國領先會讓美國失去制裁的權力。
地緣、人口、能源這些因素已經不能完全決定一個國家的未來，科技的主導地位前所未有的上升，面對5G、6G這些近在眼前的鉅變，美國肯定不會掉以輕心。
03
所以，華為就成了焦點。
過去這一年多，華為為自救都幹了什麼呢？概括來説三件事：
1、使勁搞研發。比如鴻蒙系統和鯤鵬計算生態，隨時預備着美國斷糧；
2、去美國化。最近日本一個專業公司對華為Mate30做了拆解分析，發現中國產零部件已經從25%大幅上升到約42%，美國產零部件則從11%左右降到了約1%。
在每個核心部件，華為都在找更多的“備份”：
3、瘋狂囤貨。2019 年華為的存貨為1672.08億元，同比增長 73.46%，今年Q1存貨繼續上升，就在515美國升級禁令後，華為還向台積電下了7億美元訂單。
在8月15日之前，華為肯定還會把能買到的核心部件統統買到手。
看到這兒，很多人不理解了，華為不是開始做系統了嗎？國家不也開始做芯片了嗎？產業大基金那麼多錢還搞不定嗎？這事有那麼嚴重嗎？
暫時搞不定，問題很嚴重。
我們可以按產業鏈把華為的核心業務可以分成三類：
●1、通信業務，比如5G；
●2、IT基建領域，比如鯤鵬系統；
●3、消費電子領域，比如手機。
不黑不吹，拆開來一點點看。
04
華為的5G業務用一個字形容，就是“牛”，這點美國也認。
全球主要的通信廠家現在公認四家最強：華為、中興、愛立信和諾基亞。華為的合同數和專利數量都居前列，這是過去十年6000多億研發投入的成果。
任正非公開講過，華為脱離美國的供應也能夠生存，華為已經開始生產不含美國零部件的 5G 基站。
但有個問題——從5G 基站所需要的芯片來看，華為海思擁有絕大部分核心芯片的設計能力，但在芯片領域， 設計、製造和封測是三大組成部分，大部分企業主營業務只涉及其中一環，像華為海思主要就是負責芯片設計，而後的工序則由代工廠完成。
就跟建築設計師可以設計圖紙，但具體蓋房子還是要找個施工單位。現在華為5G基站芯片用的是台積電 7nm工藝製程，下一代 5nm芯片正在導入。咱們內地廠商現在還做不了這個，低端的基站芯片可以國產，高端的還是有賴於擁有先進製程的公司。
再説説IT基建領域的鯤鵬系統，通俗地説，這有點像水電之類的基礎設施。現在這套系統的處理器核、微架構和芯片均由華為自主研發設計，SPECint 評分超過 930 分，高於業界標準水平25%，相當厲害。
但是問題跟5G芯片類似，由於採用了7nm工藝製造，目前仍高度依賴台積電，短期內無法實現量產。
最後就説到大家熟悉的華為手機。
去美國化迅猛，前面已有提到。今年發佈的華為 P40 系列中僅有射頻前端(RF)模組來自美國，這玩意通俗地説作用就是轉化信號，作用很關鍵，但在這個領域，大陸企業仍處於起步階段，華為仍高度依賴 Qorvo、Skyworks 等美國公司，國產替代需要時間。
看到這大家都明白了，其他的好像都沒啥問題，都卡在芯片上了，而且好像芯片設計也還行，就是自己生產不了，為什麼會這樣呢？
05
前天，華為輪值董事長郭平説，“華為不具備芯片設計之外的芯片製造能力，我們還在努力尋找解決方案。求生存是華為現在的主題詞。”這道出了華為的命門，芯片製造。
芯片製造大概分三步：設計、製造、封測，整個生產過程是這樣的：
上游影響設計的是EDA和IP核。
EDA是一種設計芯片的軟件，可以理解為修圖界的大神ps軟件，關鍵問題是，只要芯片更新換代，這個軟件就必須隨之更新，否則你連設計都做不了。
目前全球的EDA行業主要由新思科技（Synopsys）、楷登電子科技（Cadence）、以及2016年被德國西門子收購的明導國際（Mentor Graphics）三大廠商壟斷，加起來佔比64%之多。
國內做EDA也有一些基礎，比如華大九天、概倫電子，但現在也只能夠解決三分之一左右的問題，剩下的還是離不開前面説的幾個大廠。
相比之下，IP核問題不大，IP核的全稱是知識產權模塊，華為的IP核方面用的是ARM架構，目前已經拿到了最新的商用架構ARMV8架構的永久授權，而且國內的半導體IP授權服務供應商芯原股份也有足夠的設計能力，可以在未來供應華為。
06
上游情況是這樣，下游的封測影響也不大，最大的問題是在中間製造這個環節。
材料還好説，但我們沒有好的設備商。
全球半導體設備廠商前十名，除開荷蘭造光刻機的ASML和新加坡的ASM，剩下有四個美國的，四個日本的：
裏面的技術問題盤根錯節，基本逃不出美國新政策的限制。
前面説過，多數廠商只會涉及到芯片製造的一個環節，所以這麼多年華為自己設計的芯片都是找代工廠生產的。
主要的代工廠有兩家：台積電和中芯國際。
台積電擁有最先進的製程，蘋果、高通的SOC芯片基本都由台積電代工，華為的手機SOC芯片能跟蘋果高通PK，也有台積電的功勞。
芯片的升級是精度越高尺寸越小，在代工廠中，台積電優勢明顯，中芯國際7nm製程的還在規劃試產階段，三星的5nm製程也在試產階段，台積電已經量產5nm製程了，差了好幾年，芯片行業，這個差距還是很大的：
華為手機的中高端已經全系採用了7nm 製程，原計劃今年的麒麟 1000 系列芯片會採用台積電最新的5nm製程，如果最差的情況真出現了，華為只能靠庫存，庫存用完了，只能看美國臉色。
07
美國新的管制條例確實夠狠，從EDA軟件、半導體設備到晶圓代工，全部都能干涉，對供應鏈企業有“無限追溯”權，制裁的力度前所未有，期限也相當緊張。
那就只能任人宰割了？
當然不會，指望華為這種“戰鬥公司”屈服很難。他們知道自己該做什麼也正在做。
這事最後大概會有幾種結果：
●1、博弈成功，皆大歡喜，全球化繼續，回到十幾年前的樣子，這種結果概率很小；
●2、博弈不成功，逆全球化加速，回到40幾年前的樣子，這種結果概率也很小；
●3、雙方互有掣肘，階段性和解，關係時好時壞，華為時不時被拉出來傷害一下，這種結果概率很高。
前幾天《環球時報》報道稱，中方有幾項反制方案，包括將美有關企業納入中方“不可靠實體清單”，對高通、思科、蘋果等美企進行限制或調查，暫停採購波音公司飛機等，這都可以理解為博弈的砝碼。
當然，還有一個終極解決方案，命門能自己控制才最安心，如果我們什麼芯片都能幹出來，也就不用看別人臉色，自然不必為此操心，但這真的需要科技領域下大力氣了。
這絕對不是華為一家公司面臨的難題。
撰文| 鄧瑞楊
頭圖| Ritomm
排版| Seagull
本文首發於微信公眾號：大貓財經。