叫板花唄的美團月付：千億帝國的金融夢

億歐獲悉，5月29日，美團正式上線信用支付產品“美團月付”，這是美團過去針對C端用户信貸產品“買單”的升級版。

據億歐實測，目前用户在美團月付的額度均不高，大部分在幾百元左右。

據悉，所有成年且完成實名認證的美團活躍用户均可申請開通。開通後，用户在美團系APP消費時，都可以先用美團月付授予的信用額度完成支付，到下個月8號再統一還款。同時，美團月付支持賬單延期還款和賬單分期還款。

美團金融的曲折路

王興對金融業務的野望由來已久。早在2015年，王興就喊出最早的金融夢，“打造一個千億元資產規模的金融事業”。

不過，美團金融事業的發展卻一直不太順利。在王興喊出口號後不久，美團上線即自營支付業務。然而，2016年2月，有律師向金融監管機構舉報，指出美團在沒有獲得第三方支付牌照的情況下，無證經營網絡支付結算業務。

因此，幾個月後，美團不惜投入，以十幾億元的代價收購錢袋寶，獲得了第三方支付牌照。同年，成立了重慶金誠互諾保險經紀公司及重慶三快小貸，拿到了保險經紀和小貸牌照。次年，美團又參股了吉林億聯銀行。

至此，美團已經擁有了“第三方支付 保險 小貸 銀行”四塊金融牌照。

持證上崗的美團也開始在金融業務上逐漸施展拳腳。

對於美團來説，以外賣為主業的高頻交易服務，不僅與海量用户形成高粘性，同時也為美團向金融等低頻增值服務的延伸創造了不小的變現空間。

守住B端，發力C端

對於B端而言，美團金融的主要受眾為中小商户，主打產品為“生意貸”。這種信用貸款主要依託於美團沉澱的商家經營情況數據。

商户的貸款額度往往是其月流水的1-3倍，日利率在萬分之3.5以上，最高額度為100萬元，但這部分業務一直進展緩慢。

其招股説明書顯示，2017年美團營業收入為339億元，但包含金融貸款在內的其他服務營收僅12億元，佔比3.5%。在2018年10月上市前夕，美團品牌負責人也曾對媒體表示：“美團金融還只是美團其中很小的一部分。”

這主要是由於本地生活商家的先天不足，畢竟這部分商家的體量通常較小且倒閉率頗高。

另一方面則對於B端金融業務的主要模式“供應鏈金融”而言，支付等經營數據仍是表層數據，採購、排菜、客户滿意度等多樣化數據可能更有價值。

因此，在美團上市之後，王興提出“Food Platform”戰略，通過一個途徑支撐多品類的平台，完成在各品類之間的穿插營銷，並完結了完好的online-offline閉環。在此基礎上，美團的金融服務會有更大的想象空間

相較於B端，作為剛需高頻的本地生活服務行業，美團切入C端金融服務顯然更有優勢。

“月付”即是美團在C端金融服務的大膽嘗試。

2019年9月，美團就開始對“買單”服務進行灰度測試；2020年1月，“買單”正式上線。今日又正式改名為“月付”，對標“花唄”之心昭然若揭。

對於用户，美團“買單”曾經主打方便、省錢的優點，但就億歐實測而言，通過美團買單往往每單也僅僅便宜了幾分錢，這也符合美團一直以來小心翼翼試水新業務的邏輯。

不過與花唄相比，美團仍有不小的缺陷。其中最為突出的就是美團對線下場景的開發依然遠遠不夠，這在某種程度上也制約了美團買單的發展。

今年3月，螞蟻金服CEO胡曉明宣佈支付寶升級為數字生活開放平台，聚焦服務業數字化的新戰略目標，轉眼間美團就殺進了支付寶的腹地。

這場本地生活服務業的戰爭，似乎已經吹響了號角。