金融界基金04月27日訊 申萬菱信中證軍工指數分級證券投資基金（簡稱：申萬菱信中證軍工指數分級，代碼163115）公佈最新淨值，下跌1.64%。本基金單位淨值為1.0902元，累計淨值為1.477元。
申萬菱信中證軍工指數分級證券投資基金成立於2014-07-24，業績比較基準為“中證軍工指數*95.00% 同業存款*5.00%”。本基金成立以來收益8.94%，今年以來收益6.41%，近一月收益4.71%，近一年收益0.84%，近三年收益-18.95%。近一年，本基金排名同類（474/720），成立以來，本基金排名同類（487/882）。
金融界基金定投排行數據顯示，近一年定投該基金的收益為4.86%，近兩年定投該基金的收益為9.43%，近三年定投該基金的收益為4.02%，近五年定投該基金的收益為-9.54%。（點此查看定投排行）
基金經理為龔麗麗，自2019年11月27日管理該基金，任職期內收益11.32%。
最新定期報告顯示，該基金前十大重倉股為中國重工（持倉比例7.40% ）、中航飛機（持倉比例6.03% ）、海格通信（持倉比例5.72% ）、航發動力（持倉比例5.24% ）、中航光電（持倉比例5.03% ）、中國衞星（持倉比例4.75% ）、航天發展（持倉比例4.15% ）、航天電子（持倉比例3.81% ）、衞士通（持倉比例3.63% ）、中航機電（持倉比例3.58% ），合計佔資金總資產的比例為49.34%，整體持股集中度（中）。
最新報告期的上一報告期內，該基金前十大重倉股為中國重工（持倉比例9.10% ）、中航飛機（持倉比例6.15% ）、中航光電（持倉比例5.67% ）、海格通信（持倉比例5.42% ）、航發動力（持倉比例5.29% ）、衞士通（持倉比例4.11% ）、中直股份（持倉比例3.82% ）、中國動力（持倉比例3.68% ）、中航沈飛（持倉比例3.60% ）、航天電子（持倉比例3.53% ），合計佔資金總資產的比例為50.37%，整體持股集中度（高）。
報告期內基金投資策略和運作分析
因新型冠狀肺炎疫情的影響，2020年A股走勢可謂“跌宕起伏”。一季度行業可以分為三個階段：2020年初至1月20日，“春節躁動行情”下市場普漲，但風格分化明顯。中小板指和創業板指分別上漲9.11%、10.24%，而滬深300僅微漲2.18%。第二階段：2020年1月21日至2月24日，國內疫情影響階段。但由於國內疫情控制得力，疊加政策環境友好，市場繼續走強，且風格延續。區間創業板指進一步上揚14.22%，滬深300下跌1.27%。第三階段：2020年2月25日至今。受海外疫情爆發並擴散，全球市場風險偏好急轉直下，市場普跌，而前期漲幅和估值較高的中小創指數跌幅更深。主要市場指數表現：滬深300下跌10.81%，中證500下跌14.05%，中小板指下跌16.47%，創業板指下跌17.32%。
操作上，基金運作主要着眼於控制每日跟蹤誤差、淨值表現和業績基準的偏差幅度。從實際運作結果觀察，基金跟蹤誤差的主要來源於基金大額申贖。
本基金產品在申萬菱信中證軍工指數分級基金之基礎份額的基礎上，設計了軍工A級份額和軍工B級份額。軍工A級和軍工B級份額之比為1:1。
作為被動投資的基金產品，申萬菱信中證軍工指數分級基金將繼續堅持既定的指數化投資策略，以嚴格控制基金相對目標指數的跟蹤偏離為投資目標，追求跟蹤誤差的最小化，使得投資者可以清晰地計算出分級端兩個產品的折溢價狀況。
報告期內基金的業績表現
2020年一季度，中證軍工指數期間表現為-1.44%，基金業績基準表現為-1.26%，申萬菱信中證環保指數分級基金淨值期間表現為-0.47%，領先業績基準0.79%。