美聯儲監管副主席：SVB的失敗是“管理不善的教科書案例”
巴爾表示，解決問題不是監管者的工作，而是銀行管理層的“本分”。
在硅谷銀行破產不到三個星期後，美聯儲負責監管的副主席巴爾週二將在參議院銀行委員會作證，週三將在眾議院金融服務委員會作證。巴爾表示，硅谷銀行（SVB）的倒閉是管理不善的典型案例。在提前公佈的國會證詞中，巴爾寫道：
“SVB的失敗是管理不善的典型案例。這家銀行的業務模式過於集中，僅服務於技術和風險投資領域。”
週一，第一公民銀行宣佈與美國聯邦存款保險公司（FDIC）達成協議，接管SVB的貸款和存款業務。
巴爾指出，該公司在疫情期間增長“極其迅速”，存款迅速增加，這些收益基本上流入了美國國債和抵押貸款支持證券（MBS）等長期證券。他説：
“該銀行沒有有效地管理這些證券的利率風險，也沒有開發有效的利率風險衡量工具、模型和指標。與此同時，該銀行未能管理其負債風險。這些負債主要由風險投資公司和科技行業的存款組成，這些存款高度集中，可能會出現波動。”
巴爾將告訴議員們：
“SVB的失敗需要對發生的事情進行徹底的審查，包括美聯儲對該銀行的監督。我致力於確保美聯儲對任何監管或監管失誤承擔全部責任，並確保我們全面解決問題所在。”
巴爾的這一番話這與美聯儲主席鮑威爾上週在新聞發佈會上對媒體説的話相呼應。此前，鮑威爾表示：
“（在）基本層面上，SVB的管理層嚴重失敗，他們發展得非常快，他們將銀行暴露在巨大的流動性風險和利率風險中，（而且）沒有對沖這種風險。”
FDIC主席Martin Gruenberg週二將與巴爾和美國財政部副部長Nellie Liang一起作證，巴爾在週二公佈的證詞中還表示，SVB和簽名銀行的破產有幾個相似之處：高比例的無保險存款、證券投資組合的嚴重損失以及擁有超過1000億美元資產。這給金融系統帶來了很大風險。
Gruenberg表示，FDIC將在5月1日前發佈一份關於Signature Bank監管情況的報告，以及一份對存款保險計劃的單獨評估報告。
巴爾還指出，社交媒體在刺激在銀行擠兑的過程中發揮了作用。他表示：
“沒有保險的儲户將SVB的虧損和增資解讀為銀行陷入困境的信號。他們把注意力轉向了銀行的資產負債表，他們不喜歡他們現在看到的情況。作為回應，社交媒體上關於擠兑的討論激增，沒有保險的儲户迅速行動逃離。”
根據巴爾的證詞，在2021年底，監管機構發現該行流動性風險管理存在不足，導致了與該行流動性壓力測試、應急資金和流動性風險管理相關的六項監管發現。
2022年5月，監管機構發佈了三項與董事會監督不力、風險管理薄弱和銀行內部審計職能有關的調查結果。巴爾在證詞中寫道：
“SVB等了太久才解決問題，具有諷刺意味的是，它最終採取的加強資產負債表的行動引發了未投保的儲户進行擠兑，導致了該銀行的倒閉。迄今為止出現的情況表明，SVB的風險管理和內部控制不到位，難以跟上銀行的增長步伐。”
2022年10月，監管機構會見了該銀行的高級管理層，對該銀行的利率風險狀況表示擔憂。次月，監管機構向該行提交了一份關於利率風險管理的監管發現。
2023年2月中旬，美聯儲工作人員強調了SVB的利率和流動性風險，並表示他們正在積極與SVB接觸。事實證明，直到3月9日發生意外的銀行擠兑，該銀行的脆弱性才完全顯現出來。巴爾還將向議員們表示：
“我們需要問一問，為什麼SVB無法在足夠的時間內修復和解決我們發現的問題。解決已發現的問題不是監管者的工作，是銀行高級管理層和董事會的職責。”
參議院銀行委員會高級成員Tim Scott的發言人透漏，Scott週二的問題“將集中在美聯儲未能採取適當的監管行動來減輕和防止SVB的崩潰”。
美國銀行體系依舊健全
巴爾表示，美聯儲正在關注其監管是否適合該銀行的快速增長和脆弱性，美聯儲也在評估更高水平的資本和流動性是否會阻止SVB的破產，或者為該銀行提供進一步的彈性。
3月12日，在美聯儲和FDIC的一致建議下，美財政部長耶倫批准了FDIC能夠為這兩家銀行的所有存款提供擔保。此外，在財政部的批准下，美聯儲設立了一項臨時貸款安排，為銀行提供額外流動性，以滿足儲户需求。巴爾在證詞中説：
“SVB破產的影響似乎可能是深遠的，並對更廣泛的銀行體系造成損害。沒有保險的儲户無法提取他們的資金的前景可能會促使儲户質疑美國商業銀行的整體安全性和穩健性。”
巴爾將表示，這些行動表明，監管機構致力於確保所有存款的安全。他説：
“我們的銀行體系穩健而有彈性，擁有雄厚的資本和流動性。我們將繼續密切監控銀行體系的狀況，並準備在必要時對任何規模的機構使用我們的所有工具，以保持系統的安全和健康。”