收評:滬指震盪微漲,釀酒、汽車等板塊拉昇,機構發表評論
9月13日,滬指盤中窄幅震盪,深成指、上證50指數小幅走高,兩市成交額再度萎縮,北向資金淨買入近40億元。
截至收盤,滬指漲0.05%報3263.8點,深成指漲0.38%報11923.47點,創業板指漲0.09%報2550.63點;兩市合計成交7713億元,北向資金淨買入39.71億元。
盤面上看,航空、農業、釀酒、食品飲料、家居、旅遊等板塊均走強,金融、汽車、家電、半導體等板塊均上揚,鋰礦、免税概念、數字貨幣概念等題材表現活躍;電力、地產、煤炭、燃氣等板塊走弱,CRO概念大幅下挫。
招商證券表示,A股正在醖釀新一輪上行攻勢,目前儘管波動較大,但正好是低位建倉機遇,推薦配置思路轉向均衡配置,在原有景氣賽道新機車的基礎上加倉銀房家(銀行、房地產、家電)。目前全球經濟正處在從“滯脹期”向“衰退期”的過渡階段,全球過度緊縮的貨幣政策即將迎來拐點,儘管這個階段看起來波動較大,市場表現一般,但是大的機會也正在這種環境中醖釀。一旦等到全球經濟正式進入“衰退”,全球流動性走向寬鬆,A股很容易出現指數級別的機會。因此,當前是A股重要的底部戰略佈局時機。
中信建投證券認為,本輪行情的性質是首先內需築底,近期疫情多發,但綜合金融數據、地產和汽車銷售和商品價格看,好於市場前期悲觀預期,且隨着出口下行,穩增長政策會邊際加碼,這個時間段風險偏好逐步提升。但整體經濟彈性受限,大盤價值修復悲觀預期之後,市場還會圍繞三季報和景氣持續方向繼續演繹。風格難以真正切換,還是價值搭台成長唱戲。目前支持價值的還是在政策預期,而不是強刺激政策推動景氣相對優勢的反轉。
行業配置方向:當前行業配置整體圍繞滲透率、替代率和供求缺口三方面展開,關注持續高景氣的儲能、光伏、新能源車、軍工方向,供需缺口下的煤炭有色及造船週期的開啓,以及滲透率有望加速提升的機器人、AR/VR、光伏新技術等新方向,同時適度關注一線白酒、券商等。
來源:證券時報網