銀保監會蔣則沈：不能將銀行理財銷售當作一錘子買賣

　　原標題：銀保監會蔣則沈：不能將銀行理財銷售當作一錘子買賣，正制定理財產品銷售管理辦法

　　記者 | 鄒璐徽

　　在9月5日舉行的“2020全球財富管理論壇”上，銀保監會創新業務監管部副主任蔣則沈透露，銀保監會在先後制定了《理財新規》《子公司管理辦法》《淨資本管理辦法》等配套制度細則之後，目前正在制定《理財產品銷售管理辦法》《理財產品流動性管理辦法》。

　　“現在還進一步關注研究銀行理財公司的內部控制和交易行為監控、公司治理體系建設等專項內容，將持續完善相關的制度規則體系。”蔣則沈同時表示。

　　當前在銀保監會成熟一家、批准一家的原則下，銀行理財子公司陸續成立。目前為止已經有21家商業銀行獲批設立銀行理財子公司，其中17家已經獲批開業。另外，有兩家在華設立的外方控股的理財公司也獲批籌建。

　　對此，蔣則沈提出了對銀行理財的三點建議。一為注重投資者適當性管理，把握好投資者利益優先原則。

　　他認為，銀行理財業務發源於銀行體系，長期服務於風險偏好保守、回報需求穩健的儲蓄客户羣體，需注重受託資產的安全性和收益的可持續性。此外，理財產品銷售服務需要貫穿於理財產品全生命週期的始終，不能將理財產品面向投資者的推介展示、風險評估、投資建議、適當性匹配、風險提示和信息披露等綜合性程序簡化為單一時點的孤立的銷售行為，甚至當作一錘子買賣。

　　與此同時，作為一類新興資管機構，銀行理財還需要積極主動地做好機構、產品和品牌的辨識度管理和建設，充分用好全國銀行業理財產品登記系統和中國理財網等權威公信平台，維護自己的聲譽和品牌安全。

　　二為銀行理財應當注重專業化的投資能力建設。

　　蔣則沈表示，同傳統銀行儲蓄負債相比，理財資金的風險偏好度適當提升，而且更趨多元，但總體上又相對穩健。同時，分散投資、組合配置也是資管業務的基本規律和內在要求，這就要求銀行理財公司的投資運作能力較以往要有更大的提升、更加專業。

　　銀行理財需要充分發揮自身的穩健可持續的品牌優勢和專業優勢，善於穩定大眾投資者的投資預期，以自身的定位和產品構建匯聚形成更多的長期資金力量，有效配置到適宜的金融工具和金融市場當中，對接滿足不同成長階段和風險特點的融資需求，為金融市場和實體經濟提供更多的金融壓倉石和穩定器。

　　三為積極主動處置化解存量包袱。

　　蔣則沈表示，銀行理財改革轉型是開弓沒有回頭箭，事實證明原有的一些類存款、類信貸的風險掩蓋和積累的業務模式不可持續、也難以維繫。

　　積極主動處置化解存量包袱才是商業銀行迴歸主業、理財業務迴歸本源的內在要求和必由之路，也有利於銀行理財提早謀劃佈局、加快改革轉型、優化資源空間、輕裝上陣發展，為未來真正的競爭發展爭取更多的主動權。

　　他表示，銀保監會也始終堅持實事求是的原則，積極主動的深化各方面工作。針對基礎性的共性問題統籌細化配套的政策措施，針對個性化的問題堅持“一行一策”，既保持戰略定立、堅守風險底線，堅決防止高風險影子銀行反彈，同時注重實體經濟發展、社會發展大局，緊扣“六穩六保”的任務，支持理財資金優先滿足小微企業脱貧攻堅、疫情防控、科技攻關、國家重大戰略方面的合理融資需求，銀保監會也積極考慮和實踐為銀行理財紮實有序轉型提升新型產品的投資管理能力和研發質量提供必要的時間和空間。