美國證監會有這麼一個規定，股票資產超過1億美元的機構、公司、基金等，都需要在每個季度結束的45天之內，向其提交該季度末的股票持倉報告。而就在本月，“股神”巴菲特旗下的伯克希爾哈撒韋公司，也提交了這一季度的美股持倉報告。
不過這一次的報告有點不一樣，截止至8月24日，伯克希爾哈撒韋持倉市值已達2504億美元，較一季度末的1755.27億美元大幅度增加。不光如此，巴菲特的持倉數據也出現了大逆轉。
股神二季度瘋狂甩賣一直心愛的銀行股，此外還清空了包括四大航空公司、西部石油、漢堡王母公司以及高盛在內的七隻股票。不過最讓人驚訝的，還是巴菲特二季度居然最新增持了一隻黃金股。
巴菲特新買入的黃金股，名叫巴里克黃金公司。該公司創建於1983年，總部位於加拿大多倫多，是全球最大的黃金生產商之一，全球金保有量達2700多噸。其實這家公司，和我國的山東黃金還有一些淵源。
2017年，巴里克黃金將位於阿根廷的貝拉的羅金礦的50%權益，作價10億美元，賣給了山東黃金。另外，山東黃金金控集團同時也持有巴里克黃金0.53%的股份。
巴菲特這次一共斥資5.64億美元，買入了2092萬股巴里克黃金。該公司一季度的表現也是相當不錯，一季度一共上漲了47%。市場上都普遍看好巴里克黃金的前景，所以説巴菲特的這筆投資其實是挺成功的。
不過這筆投資之所以會引起這麼大的轟動，讓這麼多人都關注此事，還是因為巴菲特曾經號稱“全世界最大的黃金空頭”。它此前一直對黃金沒有一點好感，甚至可以説是嗤之以鼻。
簡單來説，巴菲特認為黃金存在兩個“致命”的弱點：第一，是黃金不具備生產力；第二，是黃金的實際用途不足。
巴菲特喜歡能夠創造財富的資產，在他看來，把一筆資金投資給一家美國的企業。企業可以開設更多的工廠，招收更多的工人，研發出更多的發明，從而創造出更多的財富。而投資於黃金的資金，卻不會增加任何生產力及創造力。
在2018年的伯克希爾哈撒韋的年度會議上，巴菲特比較了1942年起投資黃金和股票的回報率。他表示，如果在1942年拿出1萬美元投資標普500指數基金，今天這筆投資將會價值5100萬美元。但如果當時投資的是同等金額的黃金，到盡頭的價值只有40萬美元，兩者的投資回報相差近130倍。
而巴菲特的“黃金無用論”更是由來已久。早在1998年，巴菲特在哈佛大學的一場演講中就曾道：“黃金是從非洲或者某些地方的地底下挖出來的，然後我們將其融化，再挖一個洞把它埋起來。還要花錢僱人守着，它並沒有什麼實際用途，如果火星人看到這一幕，一定會對人類的行為深感不解。”
巴菲特曾經有一句最著名的評論：做多黃金，就是在做多恐懼。如果人們變得更恐懼，你就能賺錢，如果人變得不那麼恐懼，你就會虧錢，但黃金本身不會產生任何東西。它只能讓你閒時拿出來看一看，摸一摸或者能使你感到心安。
那麼，到底什麼讓固執到曾經放出狠話，“即使美聯儲主席告訴我未來兩年的貨幣政策，我也不會改變任何投資作為”的巴菲特都不惜打自己的臉呢？
這一切都是被特朗普政府的無恥給逼的。要知道美國自建國以來用了兩百年，才跨過1萬億美元的累計債務門檻，可現今美國的債務擴張速度是令人恐怖的1個月1萬億美元。同時，美聯儲的擴表危機也是前所未有。2008年的美國金融危機時，美聯儲雖然也進行了三次QE，但每次都是有上限的，但這一次卻是上不封頂。
這種無上限的財政和貨幣刺激政策，正在通過他們最新印刷的數萬億美元，讓美元信用爆炸，讓市場對政府的信心都喪失殆盡。大家除了黃金再也找不到第二個信用替代品，於是大家只能瘋狂購買黃金避險。回顧一下最近幾個月黃金和大宗商品的表現，巴菲特也不得捏着鼻子上車。
巴菲特拋售銀行股，買入黃金股，是一個非常重要的信號，其重要性在這麼關注都不為過。這説明連巴菲特都認為全球央行可能會失去控制，央行的信用可能會在不經意間悄悄開始崩塌。
只要全球寬鬆的結局政策不轉向，黃金的價格就依然有流動性作為支撐。但在無限制的貨幣寬鬆政策下，沒有人能夠預知此次史無前例的“超級大放水”會帶來什麼樣的後果。而黃金成為眼下唯一的救命稻草的情況，非常可能會持續下去。本文由商事奇談原創出品，未經許可，任何平台、渠道，請勿轉載。違者必究。