越聲理財
週二A股三大股指集體走高，上證指數勢如破竹的突破了前高3629點，收漲1.51%報3676點;創業板指數總體在3200點上方窄幅震盪，小幅收漲0.72%。兩市合計成交1.4萬元，較上日基本持平。盤面上，氟化工、有機硅、煤炭、鋼鐵、化工等漲價週期領漲兩市;資金繼續迴流高景氣的鋰電池板塊，相關概念股再度上演漲停潮，其中新宙邦、當升科技、奧克股份三隻個股出現了20CM漲停;受益財富管理大邏輯的券商龍頭股，廣發證券和東方證券雙雙漲停創階段新高;此外，三板精選等題材股表現活躍。總體來看，板塊呈現普漲格局，兩市逾百股漲停或者漲幅超過10%，市場做多氛圍較濃，賺錢效應良好。
兩大因素推動漲價週期股全線爆發。漲價週期股成為昨日最強的熱點方向，主要有兩方面的原因。一是各大板塊中，今年二季度週期業績增速最為強勢。據機構統計，石油石化業績增速從Q1的297%上漲至Q2的1009%，有色金屬Q2增速為222%，鋼鐵Q2業績增速為234%，基礎化工Q2業績增速為129%。二是商品價格超預期上行。7日動力煤、焦煤、焦炭主力合約漲幅均超過5%;受中國最大礦產進口國幾內亞邊境關閉影響，國內滬鋁期貨、氧化鋁和長江鋁價紛紛上漲。大宗商品價格的超預期上漲，直接刺激了週期股的全線爆發。
北向資金昨日延續淨流入態勢，滬股通淨流入35.94億元，深股通淨流入24.75億元，全天合計流入淨額為60.69億元。北向資金已經連續12天淨流入，創了近期的記錄，累計流入淨額高達553.74億元。值得注意的是，富時羅素指數2021年8月的季度調整將於9月17日收盤後(9月20日開盤前)正式生效，本次新納入71只A股，其中大盤股共11只，中盤股12只，小盤股41只，以及微盤股7只。參考歷史經驗，預計9月17日尾盤北向資金會出現明顯異動，繼續流入A股市場的概率較大。
越聲理財表示，上證指數強勢突破前高，後期或將進一步挑戰年初高點3731點附近;創業板指數在半年線附近止跌反彈。市場題材熱點將繼續保持輪漲特徵，資金主要聚焦在漲價週期、大金融、高景氣賽道(新能源、新能源汽車等)等方向中，低位的消費醫藥超跌反彈行情也還沒有結束。總體來説，這種行情不建議頻繁追漲日內點，更加適合在熟悉的賽道中把握輪動的機會。
(陳增學)