小貸公司半年業績考 淨利普降轉型存難題

　　小貸公司半年業績考 淨利普降轉型存難題

　　本報記者/蔣牧雲/張榮旺/上海/北京報道

　　隨着中報季的到來，各家上市小貸公司也陸續發佈2020年中期業績。

　　根據《中國經營報》記者統計，在25家上市小額貸款公司中，有17家都出現了淨利潤下滑的現象，下滑的程度由同比減少8.19%至同比減少84.48%不等。

　　同時，在下滑原因方面，各小貸公司通過財報表示主要是由於疫情帶來的營收下滑導致的。

　　不過，疫情同時也推動了小貸公司數字化轉型。如泰和小貸（01915.HK）就發佈公告表示，公司正積極推出數字化、智能化的零售信貸平台，以滿足客户的各種信貸轉型需求。

　　集體淨利潤下滑

　　選取部分上市小貸公司的中報業績來看，泰和小貸截至2020年6月30日6個月實現利息收入3730萬元，期間淨利潤達1406萬元。貸款質量方面，其上半年減值貸款比率為4%，2019年底為3.3%；逾期貸款率6%，上年年底為5%。財報稱，税後溢利同比下降主要由於在疫情及市場狀況下，其貸款業務利息收入減少及貸款減值虧損撥備增加所致。

　　匯鑫小貸（01577.HK）的中期業績顯示，公司上半年實現利息收入約6926.78萬元，同比減少27.82%；母公司擁有人應占淨利潤及綜合收益約646.31萬元，同比減少84.48%；基本每股收益0.01元。

　　除了盈利的下滑之外，中國人民銀行不久前發佈的2020年上半年小額貸款公司統計數據報告顯示，截至2020年6月末，全國共有小額貸款公司7333家。貸款餘額8841億元，上半年減少249億元。

　　事實上，小額貸款公司數量已經連續多年下降。數據顯示，2017年末至2019年末，小額貸款公司已經減少了1000家。其中，截至2019年末，全國共有小額貸款公司7551家。截至2018年末，全國共有小額貸款公司8133家。

　　此外，貸款餘額方面也在逐年萎縮。截至2019年末，全國小額貸款公司貸款餘額9109億元，全年減少436億元；截至2018年末，全國小額貸款公司貸款餘額9550億元，全年減少190億元。

　　有業內人士告訴《中國經營報》記者，小貸公司有嚴格的槓桿、區域、融資限制，在諸多限制下公司依託自身資金放貸無法形成規模效應。無法形成規模使得公司的融資困難增加、人才流失，總體發展困難。

　　記者注意到，疫情也推動了小貸公司數字化轉型，以及創新業務的推出。如泰和小貸就表示，疫情加速了信貸行業的數字化進程。因此，公司積極推出數字化、智能化的零售信貸平台，以滿足客户的各種信貸轉型需求，為客户提供更加便捷、智能的信貸解決方案。

　　匯鑫小貸也通過財報表示，為了更好地應對經濟及社會環境的變化，公司將結合資訊系統，逐漸發展線上審批，以便開展線上業務。待疫情緩解後，公司將全面開展線下業務，採取線下與線上業務並行的模式。

　　技術儲備不足

　　不過，上述業內人士還表示，由於業務規模較小以及區域性的限制，各小貸公司始終處於“各掃門前雪”的狀態，線上化的需求以及能力都不高。所以，小貸公司數字化技術以及經驗不足的情況下，想要向數字化、智能化轉型存在不少難點。

　　對此，中國小額信貸聯盟常務副理事長白澄宇表示，此次新冠疫情嚴重干擾了線下業務的開展，逼迫更多的小貸公司向線上和數字化方向轉變。但是，普通小貸公司因規模小，資金實力弱，缺少金融科技人才和開發能力，很難獨自完成轉型。只能藉助其他數字化服務平台和軟件開展業務，這樣可能失去主動權，會把數據拱手讓給服務提供商，難敵有獨立系統的競爭對手。目前，為解決第三方數字化服務平台的信任機制問題，也有聯盟以及平台通過眾籌方式搭建共享的金融科技服務平台，來滿足小貸公司數字化轉型的需要。

　　關於如何應對上述難點，數據寶產品研究院院長李可順認為，如何搭建數據團隊及打造數據化平台，這是小貸公司急需落實的地方，但也是需要大投入的地方。對於體量小的小貸公司，可以直接採購三方合規數據化平台，組建基本數據團隊，輕量化上陣，後續再考慮將數字化平台自建及擴大數據團隊；對於大體量或者資金背景雄厚的小貸公司，可以把好的平台及團隊直接收納進來，減少自研時間。這個過程的核心是需要找到小貸公司三五年甚至十年規劃，這個規劃會影響到數據化平台搭建模式及數據團隊組成，背後原因是客户羣裏的畫像有特有的客户數據標籤，不同的數字化平台及團隊匹配及擅長的客羣不一樣，兩者需要匹配平衡，才能發揮價值。

　　不過，儘管轉型面對諸多難點，小貸公司數字化還是有其必要性以及迫切性。

　　李可順表示，小貸公司數字化、智能化轉型這個趨勢覆蓋所有希望持續發展的小貸主體。小貸公司數字化轉型的主要目的包括三點：其一，擴寬獲客渠道，將主要線下獲客轉變為線上獲客，線上或線下轉化，提高效率及區域客户佔有率；其二，降低成本，數字化的潛台詞是小貸公司有積累客户數據及分析分層的能力，以數字化驅動小貸客户的續貸增貸，最終實現“社交裂變”，提高單個客户的價值；其三，提升自身與其他生態夥伴的數據對接能力及三方數據應用能力。數字化需要數據驅動，數據驅動需要有數據專業團隊及數據平台支持，數據化應用需要小貸公司將線下的人連人模式，改變為線上的數據連人的模式。

　　白澄宇也表示，利用金融科技進行數字金融轉型是所有金融機構面臨的迫切任務，數字金融可以進一步降低交易成本和風險成本，拓展獲客渠道，並開發新的交易模式與產品。數字化轉型將提升金融機構競爭力。