子公司TLEA擬14億美元引入戰投 天齊鋰業債務危機化解曙光初現

　　天齊鋰業債務危機迎來轉機。12月8日晚，天齊鋰業公告，公司全資子公司TLEA擬以增資擴股的方式引入戰略投資者澳大利亞上市公司IGO Limited(簡稱“IGO”)。本次增資計劃擬由IGO的全資子公司IGO Lithium Holdings Pty Ltd(簡稱“投資者”)以現金方式出資14億美元認繳TLEA新增註冊資本3.04億美元，增資完成後公司持有TLEA註冊資本的51%，投資者持有TLEA註冊資本的49%。

　　TLEA持有文菲爾德51%的股權，泰利森為文菲爾德的全資子公司。泰利森擁有目前世界上正開採的儲量最大、品質最好的鋰輝石礦——西澳大利亞格林布什鋰輝石礦。天齊鋰業表示，本次TLEA引入戰略投資者，公司能夠在不喪失核心資產控制權前提下有效降低公司資產負債率，優化資本結構，增強公司整體資本實力和競爭力。

　　償還銀團併購貸款

　　天齊鋰業公告顯示，當日公司召開董事會審議通過了《關於公司全資子公司增資擴股暨引入戰略投資者的議案》，根據《投資協議》及相關協議的約定：TLEA擬以增資擴股的方式引入戰略投資者；在相關先決條件滿足或被豁免的前提下，投資者擬以現金出資14億美元認繳TLEA新增註冊資本3.04億美元，投資者出資金額超過TLEA註冊資本對應金額的溢價部分10.96億美元計入TLEA資本公積。

　　本次增資完成後，公司仍擁有TLEA的控股權，TLEA仍納入公司合併報表範圍。除用於支付本次交易相關費用外，TLEA本次增資所獲資金擬主要用於償付其就內部重組所欠公司全資子公司款項，公司全資子公司將以此用於償還銀團併購貸款本金12億美元及相關利息；剩餘部分資金將預留在TLEA作為其子公司TLK所屬奎納納氫氧化鋰工廠運營和調試補充資金。

　　本次增資擴股完成後，在鋰精礦採購方面，TLEA承續了文菲爾德鋰精礦承銷權，在優先滿足TLK(公司全資子公司)的需求下，剩餘量滿足公司國內工廠和代加工需求，投資者不享有鋰精礦優先購買權。在鋰產品銷售方面，公司繼續保留鋰產品在國內、國外市場統一銷售權利。

　　天齊鋰業表示，本次TLEA引入戰略投資者，公司能夠在不喪失核心資產控制權前提下有效降低公司資產負債率，優化資本結構，增強公司整體資本實力和競爭力。與此同時，藉助澳大利亞礦業和新能源行業的戰略投資人的互補協同力量，降低海外運營風險，充分發揮格林布什鋰輝石礦和奎納納氫氧化鋰工廠的高品質、規模化能力，致力於共同創建一個新的全球領先的海外鋰業務平台。

　　尚未完成協議簽署

　　截至2020年12月8日，天齊鋰業尚未與交易對方完成《投資協議》《股東協議》等協議文本的簽署，能否完成簽署尚具有不確定性。

　　公告顯示，《投資協議》及相關協議附帶一系列的交割先決條件，包括公司完成TLEA內部股權架構重組(簡稱“內部重組”)，即由Tianqi Lithium Holdings Pty Ltd(公司全資子公司成都天齊鋰業有限公司之全資子公司，簡稱“TLH”)將其持有的Tianqi Lithium Australia Pty Ltd(簡稱“TLA”)之100%股權轉讓給TLEA；公司股東大會審議通過本次交易；併購貸款銀團和文菲爾德貸款的銀團就本次交易及內部重組出具所必需的同意或豁免；公司與併購貸款銀團就展期簽署與《條款清單》基本相符的具有約束力的協議，且不晚於2020年12月28日達成該等協議約定的先決條件；實際控制人蔣衞平或其控制的除公司以外的實體就其向天齊鋰業提供金額為1.17億美元的無擔保股東貸款簽署具有約束力的協議，貸款期限不超過5年，利率不高於5%，該款項自2021年2月1日起可供天齊鋰業無條件提取等。

　　TLK系公司2016年為實施澳大利亞氫氧化鋰項目建設而設立的全資子公司，目前通過TLA持有其100%股權。TLK正在建設的氫氧化鋰項目目前處於暫緩建設狀態，TLEA本次增資擴股完成後，將剩餘部分增資款項作為氫氧化鋰工廠的運營和調試補充資金。

　　TLEA是公司2014年為完成文菲爾德股權購買交易設立的境外全資子公司。目前，TLEA持有文菲爾德51%的股權，泰利森為文菲爾德的全資子公司。泰利森擁有目前世界上正開採的儲量最大、品質最好的鋰輝石礦——西澳大利亞格林布什鋰輝石礦，通過泰利森鋰業澳大利亞持有16宗礦權許可證，其中13宗是採礦許可證、2宗是通用目的許可證、1宗是雜項許可證。截至本公告日，泰利森已建成的技術級鋰精礦產能約為15萬噸/年，化學級鋰精礦產能約120萬噸/年。

　　18.84億美元債務展期

　　同日晚間，公司公告，經與併購貸款銀團協商一致，公司於12月7日收到銀團代理行簽發的《條款清單》，雙方應本着誠信的原則於12月28日前簽署《修改及重述的貸款協議》，以反映《條款清單》中達成的關鍵條款。經公司董事會審議通過，公司及全資子公司擬與銀團簽署《修改及重述的貸款協議》，其核心條款包括且不限於：擬將併購貸款項下原A類貸款和C類貸款合計18.84億美元債務的償還期限展期至2021年11月26日，在公司全資子公司TLEA完成增資擴股引入戰略投資者，且通過該交易償還上述銀團貸款本金不低於12億美元等情形下，該期限可自動延長至2022年11月25日；擬將併購貸款項下原B類貸款12億美元的到期日延長至2023年11月29日，在滿足一定條件的前提下，經銀團同意可以將到期日延長至2024年11月29日。

　　作為上述併購貸款展期的條件，公司需繼續以公司及相關子公司的財產為《修改及重述的貸款協議》項下相關債務提供擔保。本次擔保為公司將公司或相關子公司所持有的股權或擁有的資產為全資子公司提供擔保，不作反擔保安排。

　　公告稱，截至本次擔保審議前，已審議通過的公司對子公司以及子公司對子公司提供的擔保總額為人民幣405.71億元，佔公司2019年末經審計的淨資產的582.67%，實際發生的總擔保餘額為人民幣269.17億元，佔公司2019年末經審計淨資產的386.57%；不存在為合併報表範圍外的關聯方、非關聯方提供擔保的情況。本次董事會審議的擔保生效後，公司對子公司以及子公司對子公司提供的實際擔保餘額不變。