CTA策略之威廉W%R交易策略

一、摘要

威廉W%R是一種古老的技術指標，在1973年由Larry Williams首創，簡稱威廉指標或W%R，全稱為威廉超買超賣指標。在其發表的《我如何賺得一百萬》一書中進行了詳細的闡述，這是一個振盪指標，主要是依據價格的擺動點，來判斷市場是否處於超買或超賣現象。本篇文章我們就以威廉W%R為藍本，在發明者量化交易平台(FMZ.COM)開發一個商品期貨量化交易策略。

二、威廉W%R原理

威廉指標在公式設計上與隨機指標原理類似，它們都是從研究價格波動幅度為出發點，通過分析一段時間之內的最高價、最低價、收盤價的相互關係，以此判斷市場市場買賣雙方力量的強弱（超買超賣情況），從而預測價格中短期走勢。如下圖子圖為威廉W%R指數：

其主要原理是利用震盪點，來反映市場的超買超賣行為，分析多空雙方力量對比，提取出有效的信號，來判斷市場中短期價格走勢，與其他技術指標一樣，威廉指標可以廣泛應用於多個週期的行情，包括：日線、周線、月線、小時線、分鐘線等各種數據週期。

三、威廉W%R計算

在計算威廉指標之前，首先要確定數據週期，雖然威廉指標可以用於各種數據週期，但每個週期的值都有所區別，比如：在日線中威廉指標的值代表了當天收盤價，在過去一段時間內最高價減去當日收市價，再將其差價除以這段日子的全部價格範圍，最後計算出當日的威廉指標。計算公式如下：

W%R = (Hn — C) ÷ (Hn — Ln) × 100

其中：

C：當根K線收盤價

Hn：N日內最高價，默認參數為14

Ln：N日內最低價，默認參數為14

四、威廉W%R使用

威廉指標的計算方法與隨機指標類似，其計算後得出的數值是在0——100之間，相反的是威廉指標的值越小，就越反映市場的買量越大；威廉指標的值越大，就越反映市場的賣量越大。通常情況下，威廉值在20——80之間上下波動。

1、當價格跌破80時，表明市場處於超賣狀態，價格隨時可能見底，如果威廉值長期處於80以下，當上穿80時，表明價格脱離底部區域，進入上升期。

2、當價格升破20時，表明市場處於超買狀態，價格隨時可能見頂，如果威廉值長期處於20以上，當下穿20時，表明價格脱離頂部區域，進入下降期。

五、策略實現

第1步：設置回測配置

第2步：計算威廉指標

第3步：計算20日均線

第4步：計算多空條件

第5步：下單交易

六、策略回測

回測開始日期：2015-02-22

回測結束日期：2021-05-19

數據品種：焦煤指數

數據週期：日線

滑點：開平倉各2跳

回測配置

回測績效

資金曲線

七、完整策略代碼

上面附上完整策略代碼以及回測配置，也可以點擊下方鏈接複製完整策略代碼：

https://www.fmz.com/strategy/283024