小摩：予百度集團-SW(09888)“增持”評級 目標價降13.3%至260港元

智通財經APP獲悉，大摩發佈研究報告稱，予百度集團-SW(09888)“增持”評級，目標價由300港元下調至260港元，公司第二季總收入為310億元人民幣(下同)，同比增長20%，按季增長11%，比市場和該行預測高1%，並在公司306-335億元的指導範圍內。至於核心收入為240億元人民幣，同比增長27%，按季增長17%，比該行預測和市場預測分別高1%和3%。

報告中稱，認為公司第二季業績喜憂參半。首季核心利潤率高於預期，雲計算收入同比增長加速至71%，不過第三季百度指引中間值低過市場和該行的預測分別3%和2%，反映網絡廣告業務疲軟，預期股價對業績表現不會有太大反應。