「明日主題前瞻」鋼鐵行業碳達峯方案正加緊編制 產品價格已創歷史新高

【今日導讀】

【主題詳情】

鋼鐵行業碳達峯方案正加緊編制 產品價格已創歷史新高

冶金工業規劃研究院黨委書記、總工程師李新創在江蘇省鋼鐵行業協會綠色低碳高質量發展大會上表示，《鋼鐵行業碳達峯及降碳行動方案》正在編制，已形成修改完善稿。李新創表示，經過多次內部討論會，《行動方案》在2020年12月完成初稿，並經過多次外部討論後形成修改完善稿。《行動方案》主要內容包括總體要求、主要舉措、保障措施、重點任務等。重點任務方面，涉及高爐燃料比降低行動計劃、電爐短流程鍊鋼推進行動計劃等8個行動計劃。

近日，唐山鋼坯價格持續大漲，4月2日一天上漲140元/噸，最高報價已突破5000元/噸大關，再創歷史新高，出現坯價和鋼價倒掛的怪象。由於市場需求旺盛，而資源又非常緊張，已有多家板帶加工企業被迫停產。國泰君安分析指出，碳中和背景下，2021年鋼鐵行業或出現供需缺口。長期看，行業二十年產能擴張大週期基本結束，鋼鐵行業正站在新繁榮的起點，板塊迎來重要投資機會。

A股上市公司中，華菱鋼鐵2020年粗鋼和鋼材產量分別完成2678萬噸、2516萬噸，破歷史紀錄。新鋼股份部分稀土鋼品種已經在板材生產上進行應用試驗，客户已經在試用相關產品。鞍鋼股份擁有鞍山、營口、朝陽三大生產基地，造船用鋼、鐵路用鋼銷量列國內首位。

主產國疫情加重 碳酸鋰或將出現20%以上供應缺口

近期智利疫情形勢嚴峻，政府決定4月5日至5月1日將關閉邊境，僅出於緊急、人道主義原因或醫療目的才允許國際運輸。

安信證券分析指出，智利疫情的惡化將為鋰供給帶來更大的不確定性，一是受到智利封國影響近期碳酸鋰將出現供給缺口，根據公司公告整理，2020年智利鹽湖企業供給約佔全球鋰供給的24%，由智利運輸至亞洲船期約一個月，未來5-6月碳酸鋰供給可能出現20%以上的供應缺口，有望驅動碳酸鋰價格上行。二是前期受到疫情影響南美鹽湖企業擴產進度皆有所推遲，智利疫情惡化或將進一步增加當地鹽湖企業擴產進度的不確定性，強化長期鋰價上行預期。

A股上市公司中，永興材料規劃的碳酸鋰總產能為3萬噸，其中1萬噸已經投產並達產，其餘2萬噸正在建設中。盛新鋰能2.5萬噸/年碳酸鋰生產線、1.5萬噸/年氫氧化鋰生產線、首組150噸/年金屬鋰生產線已建成。贛鋒鋰業碳酸鋰設計產能為4.05萬噸/年，氫氧化鋰設計產能8.1萬噸/年。

“碳中和”大勢下 30餘個省市搶抓氫能源產業佈局

工商註冊系統顯示，西安隆基氫能科技有限公司於2021年3月31日註冊成功，股東為西安隆基綠能創投管理有限公司和上海朱雀嬴私募投資基金合夥企業（有限合夥），隆基創始人李振國親自擔任董事長、總經理。標誌着4000億光伏龍頭——隆基正式入局氫能。

氫能產業已成為我國能源戰略佈局的重要組成。《新能源汽車產業發展規劃（2021-2035年）》指出，要有序推進氫燃料電池供給體系建設，包括提高氫燃料制儲運經濟性和推進加氫基礎設施建設。當前，各地搶抓氫能產業佈局，目前已有包括京津冀、長三角、珠三角、四川、山東等30餘個省市級的氫能發展規劃相繼出台。此外，我國燃料電池汽車已進入商業化初期，截止2020年底，我國燃料電池汽車保有量7352輛。加氫站建設進度逐步加快，截止2020年底，加氫站建成128座。同時，中石油、中石化、國家能源集團等二十餘家大型央企紛紛跨界發展氫能產業。根據國際氫能委員會預計，到2050年，氫能將承擔全球18%的能源終端需求，創造超過2.5萬億美元的市場價值，燃料電池汽車將佔據全球車輛的20%-25%，屆時將成為與汽油、柴油並列的終端能源體系消費主體。

A股上市公司中，億華通對於氫燃料客車的研發已經有超過十年，公司擬與豐田汽車公司合資設立燃料電池公司。冰輪環境氫燃料電池空氣壓縮機和氫氣循環泵已批量供貨。金宏氣體總部、張家港項目及重慶金蘇氫氣產能產量均可達2400立方/時，公司及相關子公司均已為屬地加氫站提供配套供氣服務。

這一碳中和領域剛起步就已獲產業與政策“雙重扶持” 業內先鋒已率先佈局

住建部《關於加強縣城綠色低碳建設的通知（徵求意見稿）》公開徵求意見提出，大力發展縣城綠色建築和建築節能。今年中央和各地有序推進碳中和相關工作，鼓勵綠色建築發展。BIPV項目不斷獲得政策和地方的支撐，兩會提議要推動BIPV規範化標準化發展，鼓勵公共建築開展BIPV應用。近日，工信部等六部門也組織開展第二批智能光伏試點示範工作，優先考慮BIPV項目。

BIPV是光伏與建築結合的新形式，更加強調系統產品的集成，BIPV使用壽命達25年以上，遠超傳統屋頂及BAPV，BIPV“建材型”的特徵也使得其更具造價及性能優勢。目前全球BIPV仍處於起步階段，2019和2020年全球BIPV每年總裝機量約佔全球光伏市場的1%，未來滲透率空間廣闊。據天風測算，當前BIPV項目提高了光伏組件發電效率，降低其生產成本，內部收益率可達14.48%，預計到2025年BIPV市場空間有望達693億元，行業處於快速擴容階段。

A股上市公司中，中裝建設旗下中裝新能源一直承接光伏新能源工程項目，具有BIPV和BAPV項目建設經驗。森特股份與中國能源建設集團在雄安新區成立合資公司打造生態污染防治全產業鏈，隆基股份此前入股森特股份，合作加速BIPV產品的推廣。

銷量快速上升 全國水泥迎來“漲價潮”

三月下旬到四月初全國水泥市場需求繼續回升，水泥銷量快速上升，上週全國多地水泥價格上調，均價環比明顯繼續上漲。4月2日起浙江地區一些主要廠家對金華、建德、衢州、麗水等地通知上調全品種水泥價格20元/噸；對沿海温州、台州、寧波等地通知上調各品種袋裝及32.5級散裝水泥價格20元/噸，42.5級散裝上調10元/噸。

隨着天氣好轉，多地水泥市場需求逐漸釋放，工程施工逐漸啓動，下游市場需求持續回升。南方地區水泥企業已經開始正常生產，項目建設逐漸增多，水泥需求量保持上漲趨勢。北方地區企業需求端也逐漸釋放，項目工程方面也在陸續開工，廠家水泥需求增大。3月24日，中國建築材料聯合會發佈的《中國建築材料工業碳排放報告(2020 年度)》指出，水泥、石灰行業的二氧化碳排放量分別位居建材行業前兩位，碳中和政策背景下，水泥行業碳減排的必要性和緊迫性尤為突出。西部證券分析指出，隨着水泥行業碳達峯、碳中和的逐步落實，水泥熟料產量將被壓縮，水泥有望在供給偏緊狀態下迎來景氣度上升。

A股上市公司中，天山股份擁有熟料產能2628萬噸，水泥產能3796萬噸，餘熱發電能力147MW，商品混凝土產能1410萬方。福建水泥是福建省水泥行業唯一的一家上市公司，公司擁有5條在產新型幹法熟料水泥生產線，具備年產熟料651萬噸、水泥1164萬噸。上峯水泥具備水泥熟料年產能約1300萬噸，水泥約1350萬噸。