直線拉昇!地產券商暴動，發生了什麼?

文 | 德小財

今天是11月19日星期五，大盤今天爭氣了。

統計一下，週二大跌3000+，週三大漲3000+，週四大跌3000+，週五大漲3000+，所以下週一?

昨晚美股Roblox衝高，蘋果新高刺激立訊精密和歌爾股份。歌爾順帶把AR/VR的屬性發散到元宇宙。

天下秀競價爆量1進2，國光電器跟隨。東方國信換手上板再次被爆頭。上一個被爆的是佳訊飛鴻，至今還趴在地下生死未知。最近這種補漲的300總是被趨勢埋伏，等輪動到直接板上砸。無資金做承接回封打擊板塊信心，而後板塊開始回落。

同時超預期的是，開盤氫能源向上做昨日的修復。中軍美錦能源一馬當先節節拉高，吹響衝鋒號。昨天日內龍中泰股份資金點火配合，後排致遠新能，富瑞特裝，厚普股份，深冷股份等跟漲。競價落後的氫能源在早盤完成了對所有板塊的逆襲。

汽車零部件，中捷精工其實在第一次特斯拉爆發的時候就開了個T字板，而後第二天被按打亂節奏，磕磕絆絆疊加次新屬性如今走出3連20cm，也算是對拓新醫藥和上聲電子的補漲。同時過程中不斷提振板塊。形態極好的蘇澳傳感首板跟隨。

午後地產券商暴動，江湖傳聞:

有會議召開，通知所有商業銀行開會，要求加大開發貸投放，必須在年底前浮出水面。

不管怎麼樣，下午大金融異動(湘財股份領漲，長城證券，廣發證券)，地產暴走(陽光城領漲，保利發展，招商蛇口)。

指數拉高的同時共振了光伏加大強度，東方日升領漲，中立集團，天合光能跟隨。總結一下近期光伏更新的觀點:

1、雙面組件關税豁免，美國需求量起爆，並且雙面組件單位盈利可能會提升。

2、逆變器行業的增速比光伏快，因為儲能逆變器是增量。

3、硅料、硅片市場預期22年打價格戰，但實際22年價格戰打不起來，預期差存在。

4、民營光伏電站會藉助整縣光伏崛起，有增量發展空間。

5、天合光能的經營管理能力驚豔市場，管理能力強，體現在盈利能力上，就是單位組建的盈利能力強。

6、跟蹤支架用在地面電站上，但是今年地面電站受影響大，導致跟蹤支架表現不行，那麼明年地面電站恢復建設後，跟蹤支架會有一個大幅的反彈回升。

盤中PVDF繼續異動了下，更新下邏輯:

市場明顯低估了PVDF短缺程度:

PVDF在未來2-3年可能將成為鋰電材料中最緊缺的材料品種之一。首先需求端，今年PVDF約有60%以上的量用於鋰電及光伏背板領域，且由於其耐候性、電化學性能優異，很難有效替代，明年的需求增量十分可觀。

而供給端，由於技術的高進入門檻、長時間的驗證週期以及高耗能導致項目審批困難，我們預計明年PVDF行業的產量增加僅約20%左右。未來鋰電及光伏級需求將繼續通過提價或者鎖長單的方式，通過部分擠出塗料等領域的需求來滿足供應。PVDF整體的景氣度和價格有理由繼續看好。

預計電池廠商將可能加大爭奪明年PVDF的新增供給，保證原料安全:

考慮到PVDF的短缺以及未來電池產量的大幅增長，預期未來電池企業將爭奪，並提前鎖定原料供應，保障供應安全。由於PVDF目前佔鋰電成本比例約2%，所以下游電池企業對價格的敏感性並不高，而主要在於穩定的供給。目前明年PVDF明確能夠新增的企業僅有3家，聯創股份1.1萬噸，巨化股份6500噸和昊華科技2500噸。

PVDF有效替代難度大，且4680方案下需求比例將進一步提升:

目前80-90%的PVDF用於鋰電正極且無有效替代方案，並且在4680體系下，隔膜PVDF的用量還會進一步提升以增強循環穩定性。

至於其他板塊，今天都是一個平推向上修復的過程，暫時沒有太多新東西。

今日上證收漲1.13%報3560，創業板指收漲1.04%報3418。

北向淨買入82億，兩市成交1.12萬億，漲跌家3318:143:1167。

連扳股，5板九安醫療(病毒防治)，4板斷層，3板中捷精工(次新+汽車零部件)。2板首板眾多不一一列舉。

創業板20cm中泰股份。

注:本文僅作為覆盤分析，不構成任何投資建議。