坤恆順維上市首日漲11% IPO募資7.1億前年營收1.3億

　　中國經濟網北京2月15日訊 成都坤恆順維科技股份有限公司(以下簡稱“坤恆順維”，688283.SH)今日在上交所科創板上市，開盤報37.88元，漲幅12.07%，盤中最高報42.78元，最低報37.00元。截至今日收盤，坤恆順維報37.53元，漲幅11.04%。 

　　坤恆順維主要從事高端無線電測試仿真儀器儀表研發、生產和銷售，重點面向移動通信、無線組網、雷達、電子對抗、車聯網、導航等領域，提供用於無線電設備性能、功能檢測的高端測試仿真儀器儀表及系統解決方案。 

　　本次發行前，坤恆順維控股股東、實際控制人為張吉林。張吉林作為公司的創始人、核心技術人員，自公司成立至今一直為公司控股股東，本次發行前持有公司39.75%的股份。張吉林在股份公司設立之前一直擔任執行董事兼總經理，股份公司設立以後一直擔任董事長兼總經理，張吉林能夠對公司日常生產經營、人事任免及其他重大事項產生重大影響，故認定張吉林為公司實際控制人。本次發行後，張吉林持有公司29.81%的股份。 

　　坤恆順維於2021年11月12日首發過會，科創板上市委員會2021年第85次審議會議提出問詢： 

　　1.請發行人代表結合未來市場空間和市場佔有率增長預測情況，説明發行人實現進口替代並進入國際市場的可行性，發行人未來市場需求及銷售預測是否過於樂觀，以及發行人業務發展是否具有可持續性及應對措施。請保薦代表人發表明確意見。 

　　2.請發行人代表結合無線信道仿真儀產品的市場空間、頻譜分析儀及矢量網絡分析儀尚處於研發階段且預計達產後市場佔有率較低的情況，説明募投資金主要投向無線電測試仿真業務的必要性和合理性。請保薦代表人發表明確意見。 

　　坤恆順維本次在上交所科創板上市，公開發行的股票2100.00萬股，均為新股，無老股轉讓，發行價格為33.80元/股，保薦機構（主承銷商）為民生證券股份有限公司，保薦代表人為白英才、朱炳輝。坤恆順維此次募集資金總額7.10億元，全部為公司公開發行新股募集，扣除發行費用（不含增值税）人民幣7785.75萬元後，募集資金淨額為6.32億元。 

　　坤恆順維最終募集資金比原計劃多3.40億元，公司2022年2月10日招股書顯示，擬募集資金2.92億元，分別用於無線電測試仿真設備生產基地、無線電測試仿真技術研發中心、無線電測試仿真開放實驗室、補充流動資金。 

　　坤恆順維本次發行費用為7785.75萬元，其中，民生證券股份有限公司獲得承銷保薦費用6388.20萬元。 

　　2018年至2021年1-6月，坤恆順維營業收入分別為5773.19萬元、1.05億元、1.30億元、3883.66萬元，歸屬於母公司所有者的淨利潤分別為1705.43萬元、3163.59萬元、4487.05萬元、432.62萬元，扣除非經常性損益後歸屬於母公司所有者的淨利潤分別為1562.18萬元、3063.17萬元、4379.24萬元、330.02萬元，經營活動產生的現金流量淨額分別為80.25萬元、1198.98萬元、2315.81萬元、-2156.44萬元。 

　　2021年1-9月，公司實現營業收入9037.86萬元，較上年同期增長71.14%，主要系公司主要產品無線信道仿真儀收入增長所致。受益於營業收入的增長，2021年1-9月，公司實現歸屬於母公司股東的淨利潤2177.67萬元，扣除非經常性損益後歸屬於母公司股東的淨利潤1832.04萬元，較上年同期相比分別增長72.34%和53.86%，公司經營業績保持穩步增長態勢。 

　　坤恆順維預計2021年可實現的營業收入區間為1.57億元至1.70億元，同比增長20.59%至30.58%；預計2021年歸屬於母公司股東的淨利潤區間為5200萬元至6000萬元，同比增長15.89%至33.72%；預計2021年扣除非經常性損益後歸屬於母公司股東的淨利潤區間為4800至5600萬元，同比增長9.61%至27.88%。 前述2021年業績預計情況系公司初步預計結果，相關數據未經審計或審閲，不構成公司的盈利預測或業績承諾。 

　　坤恆順維本次發行最終戰略配售數量為264.7338萬股，佔本次發行數量的比例為12.61%。跟投機構為民生證券子公司民生證券投資有限公司（以下簡稱“民生投資”）。民生投資跟投比例為5%，即105.0000萬股，認購金額為3549.00萬元。