中國經濟網北京1月25日訊 今日，中孚資訊(300659.SZ)股價大跌，截至收盤報42.85元，跌幅14.27%。
1月21日，中泰證券研究員聞學臣、何柄諭、楊亞宇曾釋出研報《中孚資訊(300659)：業績超預期 看好長期成長》，維持中孚資訊“買入”評級。
研報指出，從中短期看，信創或向各關鍵行業加速滲透，公司或將受益。我國IT 產業中，應用軟體層面國產化程度較高，但核心硬體和基礎軟體層面國產化程度低。從3-5年維度看，信創有望逐步從黨政軍向行業（電信、金融、電力等）滲透，行業有望維持高成長性。公司自2011 年開始涉足信創相關產品研發、適配應用及產品化推廣，積極參與國家戰略，並於2012年參與了工信部組織的信創相關產品的研製和標準制定，成為最早參與國家信創事業的企業之一。透過近十年的深度參與，公司覆蓋數萬家黨政機關使用者，有望受益於產業變革。從中長期看，國內資訊保安行業長期景氣度向上，中孚資訊有望依託自身核心產品從內網走向外網，立足資訊保安，開啟長期增長曲線。
研報稱，公司是國內最早從事資訊保安保密產品研發、生產和銷售的主流廠商之一，核心資質完備，參與了基於國產作業系統的安全保密產品的國家相關技術標準的制定工作，主要產品入圍相關名錄。公司基於國產平臺的 “三合一”、主機監控與審計系統、終端安全登入系統、列印燒錄安全監控與審計系統等產品市場認可度高，或將受益於信創和國產化。公司已釋出業績預告，業績快速增長，因此我們調整盈利預測，預計公司2020-2022年歸母淨利潤分別為2.39億元、3.57億元、4.23億元（調整前預測值為1.98億元、3.04億元、4.63億元），EPS分別為1.01元、1.57元、1.86元，對應PE 分別為48倍、32倍、27倍。維持“買入”評級。