財聯社3月18日訊，2021年前兩個月房地產行業資料的全面高增長正在為家電零售的復甦奏響序曲。春節期間，家電線上銷售資料實現四位數以上的增長；政府工作報告中也再度提到將提振大宗消費，家電榜上有名。機構觀點表示，看好未來兩個季度家電企業的表現。
近日，多家上市房企披露了2月份業績情況，2月份全國房地產交易市場很多城市銷售資料明顯好於同期和預期。克而瑞釋出的房企銷售排行榜顯示，今年前兩個月，百強房企累計實現銷售金額18533億元，同比增速為105%。機構表示前期疫情抑制的購房需求不斷釋放及今年春節假期樓市“不打烊”等因素，均使得房地產市場保持活躍。
國家統計局也釋出了2021年1-2月的社零、房地產行業資料，1-2月家電社零、地產資料同比高增。中銀國際孫謙表示，從資料上看，前期受疫情抑制的地產竣工、銷售持續兌現，同時新開工增速、銷售增速與竣工增速的缺口仍在。家電內銷復甦仍在不斷驗證。
社零資料顯示，家電內銷復甦趨勢也隨著地產行業資料大幅回暖而迎來複蘇趨勢。2021年1-2月，家用電器和音響器材類零售額累計同比增速達到43.2%，比2020年全年提升了47%。2月以來，天貓線上資料顯示，大家電品類普遍出現四位數增長。
申萬宏源劉正等表示，家電四大品類均具有強安裝屬性，疫情期間上門服務受限導致去年規模基數較小；今年開年疫情因素緩和，使用者受抑制消費力得到釋放，因而開年大家電品類出現高增長趨勢。今年兩會的政府工作報告中也再提穩定增加家電等大宗消費，機構觀點稱此舉進一步提振了行業信心。
未來，機構普遍預計，前期的地產銷售將持續拉動未來家電需求。天風證券蔡雯娟預計，依照竣工後周期帶來的需求復甦，以及低基數效應，家電板塊預計會迎來至少兩個季度的景氣上行。安信證券張立聰認為，目前資本市場對家電行業紅利的持續性預期不足，兼之藍籌標的的估值仍有進一步提升的潛力，由此帶來投資機會。
“聰明錢”已佔據先機 更有龍頭積極回購
日前外資持續“偏愛”的白電龍頭格力電器剛剛放開購買限制即獲北向資金大幅加倉。據港交所近期公告顯示，接深交所通知，因格力電器總境外持股比例已低於26%，於3月16日起重新接受格力電器的買盤。隨後北向資金3月16日淨買入格力電器10.47億元，創逾4個月最大淨買入；3月17日北向資金再度淨買入9.05億元，居當天個股淨買入額之首。外資持倉比例一日之間重回26%以上。
另一“超級大白馬”美的集團也在近日推出“A股史上最大回購案”後，在15個交易日內斥資62億回購1%股份，向市場傳遞積極訊號。
家電板塊還能關注哪些標的？
申萬宏源劉正建議把握年報業績超預期，關注細分市場龍頭。重點推薦美的集團、海爾智家、格力電器三大白電。安信證券張立聰建議重點關注廚電板塊（浙江美大、華帝股份），同時可關注受益於地產後週期紅利的歐普照明。天風證券蔡雯娟稱，後周期滯漲的部分標的目前估值水平較低，建議關注老闆電器和海信家電。