文/萬永強(智通財經研究中心總監)
【大盤綜述】
在週末利好推動下，滬指大幅高開，不過3700點的壓力依然很大，走勢衝高回落很正常。
對市場影響大的是兩大板塊，一個是白酒類，最新入局的小白酒中銳股份(002374.SZ)開出一字，超出市場預期，之後老白乾(600559.SH)一度漲停，而貴州茅臺(600519.SH)也有一些訊息刺激，帶領酒類個股繼續往上，這個方向帶動的是一批機構藍籌股；另外一個板塊是券商，週末訊息要全面實行股票發行註冊制，龍頭華林證券(002945.SZ)開盤接近漲停，但後面的炸板意味著短期板塊要調整。券商股參與的主要是散戶為主。機構主買品種是東方財富(300059.SZ)，以上兩大板塊整體高開低走，滬指走弱不算意外。
最強的依然是上週五提到的元宇宙概念，板塊強勢飆升逾5%，創歷史新高。近期大熱的元宇宙概念風靡全球，甚至十分罕見地吸引了韓國財閥SK集團旗下的投資子公司SK Square入局。12月13日訊息，今年48歲的SK執行副總裁Huh Seok·joon表示，上個月已將投資部門SK Square拆分成獨立投資公司，準備進軍元宇宙領域。在韓國，除了SK Square，還有Naver和Kakao等知名企業正在加速佈局元宇宙領域。從明年起，韓國元宇宙平臺將以虛擬拉動現實。國內方面，今年的遊戲產業年會即將於12月14日-16日在廣州進行。資金也相當瘋狂，其中鋒尚文化(300860.SZ)、會暢通訊(300578.SZ)、恆信東方(300081.SZ)、奧雅設計(300949.SZ)等拉出了20CM，近期龍頭美盛文化(002699.SZ)成功四連板、底部漲停有湖北廣電(000665.SZ)。前期調整充分的有天下秀(600556.SH)和國光電器(002045.SZ)。其它漲幅小的有世紀華通(002602.SZ)、嶺南股份(002717.SZ)等。
次新股方面開始走妖，連續提到的龍頭三羊馬(001317.SZ)開盤就是一字板，看樣子有模仿順控發展(003039.SZ)的味道，鎮洋發展(603213.SH)換手板再度拉板很吸引眼球，呈現雙星閃耀態勢。如果再度走強，其它次新類將被帶動。另外一個陝西金葉(000812.SZ)預計走的是妖股線路。
最新的中央經濟工作會議強調適度超強開展基礎設施投資，這個方向大家要重視起來，這裡麵包括兩個方向，一個是老基建，這個方向幾乎都被大家遺忘，中國重汽(000951.SZ)、中巖大地(003001.SZ)強勢上板。另外一個方向是新基建，如特高壓、充電樁、儲能、大資料等等。不過這個板塊炒作時間有點長，最好是找辨識度高的，而且調整充分的品種為宜。
另外，提出新增可再生能源和原料用能不納入能源消費總量控制。很顯然利好綠電板塊。今天巨無霸長江電力(600900.SH)一度接近漲停開盤，金山股份(600396.SH)漲停，三峽能源(600905.SH)等均出現異動。
滬指近期留下了兩個跳空缺口，這是一個隱患，首先是今天的跳空缺口應該要回補，當前需要考慮的問題是如果大盤迴調還有哪些板塊可以扛住，有兩個方向，一個是做最強的元宇宙及次新類，另一個是做防禦類的如醫美或是底部的基建類。
【北向資金流向】
北向資金全天淨流入53.66億元，買入的品種主要集中在白酒、乳業、電力、證券、化工及機械類。重點品種如下圖：
【熱門板塊分析】
2021年12月10日，中央經濟工作會議指出：要正確認識和把握碳達峰碳中和。1）實現碳達峰碳中和是推動高質量發展的內在要求，要堅定不移推進，但不可能畢其功於一役。2）要堅持全國統籌、節約優先、雙輪驅動、內外暢通、防範風險的原則。3）傳統能源逐步退出要建立在新能源安全可靠的替代基礎上。要立足以煤為主的基本國情，抓好煤炭清潔高效利用，增加新能源消納能力，推動煤炭和新能源最佳化組合。4)要狠抓綠色低碳技術攻關。5)要科學考核，新增可再生能源和原料用能不納入能源消費總量控制，創造條件儘早實現能耗“雙控”向碳排放總量和強度“雙控”轉變，加快形成減汙降碳的激勵約束機制，防止簡單層層分解。6)要確保能源供應，大企業特別是國有企業要帶頭保供穩價。要深入推動能源革命，加快建設能源強國。利好綠電需求提升、分散式光伏放量、儲能發展及特高壓建設。
江蘇新能(603693.SH):江蘇如東H2#海上風電專案實現全容量併網發電。
國電南瑞(600406.SH):擬推出2021年限制性股票激勵計劃，授予價為21.04元/股，設立新型電力系統聯合實驗室，聚焦“雙碳”目標。
風範股份(601700.SH):中標約2.45億元的國家電網專案，第三季度淨利增852.55%至2448.06萬元。
許繼電氣(000400.SZ)：預計在“十四五末期”國內的特高壓輸電能力有望突破1億千瓦。
【機構龍虎榜】
中國重汽(000951.SZ):多主力現身龍虎榜，機構席位對倒淨買入4592萬元，深股通對倒淨買入2324萬元，買二是知名遊資的席位買入6581萬元，買五是知名遊資的席位買入2365萬元，當日淨買入1.38億元，該股今日放量突破60日線漲停，預計走趨勢為主。
基本面分析：公司前三季度營業收入為489.37億元，同比增長14.25%。歸屬於上市公司股東的淨利潤為11.51億元，同比下降12.26%。歸屬於上市公司股東的扣除非經常性損益的淨利潤為 10.88億元，同比下降14.51%。基本每股收益為1元。
10月27日，“2022年北京冬奧會雪蠟車交付儀式”在國家體育總局舉行，配有中國重汽自主研發氫燃料電池動力以及油電混合動力重型牽引車的國產雪蠟車正式亮相 中國重汽研發人員介紹，在對國產雪蠟車研發過程中，注重新能源利用與高新技術融合，按照“國內首創、世界領先、完全國產”的目標，實現了國內第一臺具有完全自主智慧財產權雪蠟車的重大突破。國產雪蠟車注重大空間、實用性及人性化設計，充分利用新能源動力、光伏發電儲能、5G、大資料等技術優勢，為冬奧會冰雪運動員參會保駕護航。
據瞭解，中國重汽藉助於山東重工集團在新能源產業中的技術及資源優勢，已在新能源重卡方面具備充分的技術儲備，新能源產品的核心佈局和整車整合開發已經全面完成，核心關鍵總成實現了模組化、自主化，針對部分細分場景進行了充分的市場驗證，並已在城市物流、港口運輸、物流園區實現批次投放。目前，中國重汽在新能源重卡領域已實現完善的產品佈局，產品覆蓋純電、混合動力、氫燃料電池等動力形式，型別涉及載貨車、自卸車、牽引車、專用 車、攪拌車等多個產品細分領域。
近日，中國重汽生產的30臺豪沃TX電動集卡牽引車，作為首批換電車輛順利交付。據介紹，中國重汽本次交付的換電重卡，是專門針對日照港運輸而研發的電動集卡，產品符合國家法規要求，契合港口運輸的場景需求。該批車輛匹配主流動力電池，車輛安全係數達到行業領先水平；5分鐘即可完成的高效換電模式，使得車輛運輸效率大幅提高。另外，車輛透過換電模式補充動力，使得車輛在使用期間真正地做到了零汙染、零排放。工信部表示，換電模式降低了消費者的購車成本，在消除續航里程焦慮和提升安全水平上具有一定的優勢。隨著新能源汽車換電站商業模式與換電技術的逐步成熟，採用換電模式的重卡、公交車、營運乘用車等場景將得到快速拓展，預計到2025年換電車型銷量將達到300萬輛。
【機構調研】
冰輪環境(000811.SZ)：近期獲朱雀基金、上投摩根基金、華泰證券、中信證券等機構密集調研。
基本面分析：公司前三季度營業收入為38.96億元，同比增長38.65%。歸屬於上市公司股東的淨利潤為2.32億元，同比增長32.53%。
製冷壓縮技術行業領先，受益於冷鏈景氣度提升未來需求將持續增長：公司擁有冷鏈系統整合技術，能夠生產全系列螺桿壓縮機。根據公司官網，公司在國內率先進行了自然工質CO2的應用開發，開創了NH3/CO2螺桿復疊製冷系統及載冷系統，與氟利昂等製冷劑相比，具有更安全、更節能、更環保等優勢。根據中物聯冷鏈委資料，2016-2020年國內冷鏈物流市場穩步增長，2020年國內冷鏈物流市場規模達3832億，同比增長13%。
碳捕集、利用與封存（CCUS），石化領域多個示範專案已落地。1）實現雙碳目標已經上升至國家戰略高度，CCUS作為後端減碳的一種途徑，具有減排潛力更大、有望實現零排放甚至負排放、更具工業前景（強化採油技術）等優點，且更適合於我國“富煤貧油少氣”的資源稟賦。2）CCUS的核心是二氧化碳的壓縮和分離，公司本身靠壓縮和分離技術起家，且壓縮機組主要以二氧化碳冷媒為主，因此公司的碳捕集技術較為成熟，在手多個CCUS專案，廣泛運用於石化、火電等行業。3）分別測算公司在強化採油、火電領域的訂單空間，僅一個長慶油田對應訂單空間為40億元，電力行業的裝置訂單空間為314億元，雙碳目標下公司碳捕集業務有望快速發展，更多優質專案落地值得期待。
根據公司公告，公司氫氣輸送壓縮機、燃料電池空氣壓縮機、燃料電池氫氣迴圈泵、高壓加氫壓縮機產品已透過中國通用機械工業協會的科學技術成果鑑定，公司與東德、國富、重塑等氫能公司有戰略合作，並已有裝置訂單落地。我國氫能產業鏈正在逐步建立完善，政府積極佈局推動氫能產業快速發展。
受益於冷鏈景氣度提升、碳中和背景下CCUS受到重視以及氫能產業鏈不斷完善，公司業績將持續增長。
申明：本欄目所有分析僅為分享交流，並不構成對具體證券的買賣建議，不代表任何機構利益，同時可能存在觀點有偏頗情況，僅供參考。各位讀者需慎重考慮文中分析是否符合自身定狀況，自主作出投資決策並自行承擔投資風險。