本文來源：時代週報 作者：梁爭譽
房地產行業最大規模定增即將落地。
2月12日，萬科釋出《2023年度非公開發行A股股票預案》公告，計劃向不超過35名的特定物件開展定向增發，募集資金總額不超過150億元。
2022年年底，證監會“第三支箭”支援房企股權融資發出後，萬科是最早響應的企業之一，也是首家表示會參與定增的混合所有制房企。
萬科此次披露的不超過150億元募集資金總額，將成為目前為止地產行業最大規模定增。保利發展此前釋出的定增方案，計劃募集資金不超過125億元。
萬科方面對時代週報記者表示，本次非公開發行的目的，一方面是響應國家政策號召，紮實推進專案的高質量建設，助力公司向新發展模式平穩過渡。另一方面，公司擬透過本次非公開發行，最佳化自身資本結構，進一步增強資金實力和抗風險能力，為後續長期穩定發展奠定基礎。
根據公告，萬科此次非公開發行A股股票的發行物件為不超過35名特定物件，發行物件範圍為：符合中國證監會規定的證券投資基金管理公司、證券公司、財務公司、資產管理公司、保險機構投資者、信託公司、合格境外機構投資者以及其他合格的投資者等。
值得注意的是，受再融資規則所限，萬科第一大股東深圳地鐵此次未在提前確定的增發物件之列。
實際上，授權萬科股東大會增發股份由深圳地鐵發起。2022年12月1日，深圳地鐵向萬科股東大會提請增發議案，在A股及H股發行不超過各自20%的新增股份。
在隨後召開的萬科2022年第一次臨時股東大會上，深圳地鐵董事、總經理黃力平表示，深圳地鐵支援一切有利於萬科長期健康穩定發展的舉措，“深圳地鐵支援萬科把握當前政策視窗期，以實際行動來支援房地產整個市場的平穩和健康發展，提振整個市場的信心。當然我們也希望萬科進一步把公司的發展和股東的回報相結合，用高質量的發展來回饋股東。”
公告顯示，萬科本次非公開發行股票的募集資金總額不超過150億元，發行價格不低於定價基準日前20個交易日A股股票交易均價的 80%，發行數量將不超過11億股，佔目前總股本的9.46%。
按照規劃，萬科此次募集資金，105億元用於中山金域國際、廣州金茂萬科魅力之城、鄭州未來時光等11個房地產開發專案，45億元用於補充流動資金。
萬科擬募集資金數額及用途，圖源：企業公告
萬科在公告中表示，募集資金投向旗下專案及補充流動資金，將有效提升市場競爭力，為公司的業務持續增長提供堅實保障。“由於本次非公開發行募集資金的經營效益需要一定的時間才能體現，短期內公司的每股收益可能會被攤薄，淨資產收益率可能會有所下降，”萬科進一步表示。
業內人士分析指出，隨著各類支援政策相繼出臺，房地產行業重回支柱產業在政策面已經釋放出非常積極的訊號。此次萬科150億元定增如能順利發行，將成為地產行業去年股權再融資重啟以來最大規模的定增，不僅意味著投資者對萬科前景的看好，更意味著資本市場對於房地產行業將逐步走出寒冬，重回支柱行業持樂觀態度。
截至2月10日收盤，萬科A報收17.67元/股。