兩連板後利好曝光！這家水務公司參與匯源飲料重整

一家水務公司股價兩連板，原因是涉及“匯源果汁”重整並上市的計劃！

中證金牛座資料顯示，6月29日和30日，主營業務為汙水處理、自來水供應和環保工程技術服務的國中水務股價連續兩日收於漲停，因有市場訊息稱“公司未來可能透過重組注入匯源果汁”。

圖片來源：中證金牛座APP

早在5月17日，國中水務公告稱，公司4月21日與上海文盛資產管理股份有限公司（簡稱“文盛投資”）簽署《專案合作協議》，希望共同投資重組後的XX公司股份（彼時因專案處於保密狀態而簡稱“標的資產”）。公司4月22日支付給文盛投資履約保證金3億元。

6月27日，全國企業破產重整案件資訊網最新發布“匯源果汁”所屬公司北京匯源食品飲料有限公司（簡稱“匯源飲料”）重整計劃裁定獲批的訊息。6月28日，中國證券報等媒體陸續報道了相關訊息。6月29日午後開盤，國中水務股價迅速拉昇至漲停並維持至收盤，6月30日公司股價繼續漲停。6月30日盤後，國中水務釋出股價異動公告確認，5月17日公告中的“標的資產”為匯源飲料。

國中水務不保證最終能參與此專案

6月30日晚間，國中水務釋出《股票交易異常波動公告》稱，公司注意到，近期市場有關於公司與文盛投資合作共同對外投資匯源果汁的有關傳聞：“市場猜測公司未來可能透過重組注入匯源果汁”。經公司核查如下：前期公司與文盛投資就匯源飲料重整計劃簽署了《專案合作協議》及《保密協議》，公司於2022年4月22日支付文盛投資履約保證金3億元，本協議僅為雙方意向性投資，不保證公司最終能參與此專案。

圖片來源：國中水務公告

國中水務稱，如果公司最終確定參與此專案，根據協議，將受讓文盛投資設立的出資持股平臺股權，用於投資持有重組後的匯源飲料的股份，公司不控制持股平臺，不直接持有匯源飲料股份。公司與文盛投資目前尚處於專案談判階段，公司最終是否投資取決於雙方合作模式、後期標的估值、專案投資金額和股權比例等諸多因素，存在最終無法實施的風險。

公司提示稱，重整計劃必須面對執行期限內宏觀經濟波動、行業競爭和市場價格等變化的風險，若文盛投資無法解決前述問題，則存在對匯源飲料的重整無法達到預期的風險。

資金方面，截至2021年年末，國中水務流動資產合計29.81億元，其中貨幣資金4.01億元，主要為銀行存款；交易性金融資產為4.43億元，主要為銀行理財產品。

來源：國中水務2021年年報

公司正向新興農業轉型

根據國中水務2021年年報，公司的主營業務為汙水處理、自來水供應和環保工程技術服務，是具備全國範圍內投資運營能力的水務環保企業。

2021年，國中水務實現營業收入3.84億元，同比增加1.42%；歸屬母公司淨利潤虧損9055.30萬元。主要原因是：報告期內，子公司因出水不達標被罰款，部分子公司因裝置維修導致處理水量有一定減少；子公司工程專案結算收入少於預期，部分專案成本高於預期，導致毛利率大幅下降；部分股權轉讓款、涉及仲裁執行款項暫未能收回，信用減值損失有較大增加。

國中水務2021年年報稱，公司將從傳統城市水務建設服務向新興農業、科技農業種植或養殖、綠色品牌健康食品、新興農業基建環保等轉型升級。

公司表示，根據戰略轉型需要和實際情況，一方面立足自身優勢的大環保、水處理、清潔能源及雙碳科技產業，本著區域最佳化和產業佈局的原則，對現有業務和資產做出適當調整、處置、整合和升級改造；同時圍繞“十四五”國家重點發展戰略（鄉村振興和農業現代化），積極向鄉村振興、美麗鄉村建設、高標農田建設改造、新興農業、科技農業種植或養殖、綠色品牌健康食品、新興農業基建環保、有機肥等領域佈局發展。

匯源飲料力爭3-5年內A股上市

6月24日，北京匯源食品飲料有限公司重整計劃獲法院裁定批准。文盛投資作為重整投資人計劃投入16億元資金，成為匯源飲料的控股股東。16億元投資中，除部分資金用於支付匯源飲料破產費用和償還小額債權外，90%以上資金用於匯源飲料的生產經營升級和強化。相關訊息於6月27日之後陸續公佈。

文盛投資向中國證券報記者表示，文盛投資還將為匯源飲料設計最佳的證券化方案，力爭3-5年內實現A股上市。

匯源飲料成立於1992年，已在全國建立了140多個經營實體，連結了1000多萬畝優質果蔬茶糧等種植基地。現有200多條世界先進的水果加工、灌裝等生產線。多年來，匯源在銷量及市場份額方面持續領跑中高濃度果汁市場。2018年，匯源百分百果汁和中濃度果蔬汁市場銷售量份額佔比分別為43.7%、31.5%，較2017年分別增長0.9%、6.9%，蟬聯中高濃度果汁銷量冠軍。

廣發證券研報稱，2018-2020年，匯源飲料銷售收入約為29.79億元、29.24億元、17億元，在北方市場的中果系列產品中佔領先地位。