智通財經APP獲悉，日本金融行業巨頭瑞穗金融集團(Mizuho Financial Group)將成為繼瑞士信貸集團(CS.US)瀕臨破產引發全球拋售AT1(Additional Tier 1)債券之後第三家出售該高風險債券的日本大型金融機構。有分析人士表示，這是顯示日本信貸市場恢復活力和日本金融市場的投資者情緒改善的最新跡象。
承銷商瑞穗金融旗下的瑞穗證券(Mizuho Securities)表示，該機構正計劃發行一種以日元計價的分兩部分的AT1債券，預計最早將於7月定價。發行規模尚未確定。
瑞穗金融的發行將是日本第三家發行此類債券的大型金融機構，此前日本金融行業巨頭三井住友金融集團(Sumitomo Mitsui Financial Group)成為瑞士信貸被瑞銀集團(UBS Group AG)收購後首家出售此類債券的全球主要金融機構。瑞士信貸被瑞銀集團收購後，瑞銀宣佈這家陷入困境的國際金融機構的AT1債券被減記。在瑞穗計劃發行AT1債券前不久，另一大金融巨頭三菱UFJ金融集團也在推銷一筆AT1債券發行交易。
銀行AT1債券近幾周有所回暖
彭博指數顯示，風險最高的銀行債務型別，也被稱為依情況而定的可轉換債券(contingent convertible bond)，最近幾周有所反彈，但價格仍低於銀行業危機前的水平。
瑞穗宣佈AT1出售計劃之前，有訊息稱，這家日本大型金融機構正透過收購精品投行格林希爾事務所(GHL.US)，擴大其在美國投行業務的影響力。
瑞穗集團的一位發言人表示，該金融機構計劃將發債所得收益用作集團的經營資金。
日本的AT1債券短期內實現連續銷售的這一預期，也明顯凸顯出該國金融環境的異常屬性。在日本，投資者們對利率保持在低位的預期提振了對高收益資產的需求。
來自大和證券的首席信貸分析師Toshiyasu Ohashi表示:“由於市場預計日本的基準利率將在一段時間內繼續保持在低位，日本金融市場對那些高收益債券的需求正在上升。”他補充表示，尤其是三井住友最近的債券出售計劃為整個日本銀行業進行更多此類債券出售奠定了基礎。
在一些分析人士看來，AT1債券恢復出售是日本信貸市場恢復活力和金融市場的投資者情緒改善的最新跡象，說明市場風險偏好正顯著回升。資料顯示，日經225指數在上週五收於1990年以來的歷史最高水平，一些激進投資者寄希望於該指數最終突破1989年最後一個交易日創下的高點。華爾街大行高盛表示，日本可能正接近十年一遇的牛市。
此外，流入日本股市的海外資金爆炸式增長。自“股神”巴菲特宣佈增加對日本五大商社的投資且表示考慮加碼對日本股票的投資以來，流入日本股市的海外資金在過去一個月出現了爆炸式增長。道爾頓投資董事長Belita Ong表示：“我們看到了創紀錄的股票回購，創紀錄的股息增長，而且日本市場的激進投資者大幅增加。所有這些都鼓勵外國投資者回到日本市場。”