金融界基金05月28日訊 上投摩根卓越製造股票型證券投資基金（簡稱：上投摩根卓越製造股票，程式碼001126）公佈最新淨值，下跌1.55%。本基金單位淨值為1.08元，累計淨值為1.08元。
上投摩根卓越製造股票型證券投資基金成立於2015-04-14，業績比較基準為“申銀萬國製造業指數*85.00% + 上證國債指數*15.00%”。本基金成立以來收益8.00%，今年以來收益17.90%，近一月收益6.09%，近一年收益58.59%，近三年收益60.95%。近一年，本基金排名同類（58/735），成立以來，本基金排名同類（536/878）。
金融界基金定投排行資料顯示，近一年定投該基金的收益為25.94%，近兩年定投該基金的收益為52.85%，近三年定投該基金的收益為52.43%，近五年定投該基金的收益為52.45%。（點此檢視定投排行）
基金經理為李德輝，自2018年06月15日管理該基金，任職期內收益66.15%。
最新定期報告顯示，該基金前十大重倉股為立訊精密（持倉比例7.15% ）、邁瑞醫療（持倉比例6.53% ）、三一重工（持倉比例6.45% ）、恆瑞醫藥（持倉比例6.09% ）、藥明康德（持倉比例5.89% ）、億緯鋰能（持倉比例5.79% ）、寧德時代（持倉比例5.61% ）、浙江鼎力（持倉比例3.97% ）、貴州茅臺（持倉比例3.16% ）、愛爾眼科（持倉比例2.91% ），合計佔資金總資產的比例為53.55%，整體持股集中度（高）。
最新報告期的上一報告期內，該基金前十大重倉股為三一重工（持倉比例7.01% ）、立訊精密（持倉比例6.49% ）、浙江鼎力（持倉比例5.84% ）、藥明康德（持倉比例5.69% ）、邁瑞醫療（持倉比例5.06% ）、恆瑞醫藥（持倉比例4.22% ）、貴州茅臺（持倉比例3.19% ）、中科創達（持倉比例3.17% ）、愛爾眼科（持倉比例2.78% ）、隆基股份（持倉比例2.77% ），合計佔資金總資產的比例為46.22%，整體持股集中度（中）。
報告期內基金投資策略和運作分析
2019年權益市場表現較好，因為政府逆宏觀調控，釋放較多社會流動性，加上中美貿易談判有較好成果，使得外需穩定，整體宏觀經濟企穩復甦。本基金在報告期內相對較多配置了醫藥、科技、消費、製造等行業，表現整體優於市場指數。
報告期內基金的業績表現
本報告期上投摩根卓越製造股票份額淨值增長率為:72.83%，同期業績比較基準收益率為:31.53%。
管理人對宏觀經濟、證券市場及行業走勢的簡要展望
展望2020年宏觀經濟，如果沒有新冠肺炎疫情，經濟預計延續企穩復甦狀態，但是目前看疫情對經濟短期可能造成一定壓力。從流動性角度看：我們認為2020年全年流動性將保持合理充裕以促使經濟企穩。從全社會資產配置需求看，隨著房地產和地方城投的約束，整個社會面臨較大的資產配置需求。近期《證券法》修訂力度較大，完善資本市場制度，推動市場長期健康發展。綜上所述，我們認為權益市場雖然短期受制於疫情的負面影響，但是長期將更加健康良性發展。
行業配置上，我們相對更看好科技、醫藥、新能源汽車等中長期需求擴張行業的投資機會，另一方面關注短期受損於疫情的機械和消費等行業。科技行業：2020年5G手機有望快速滲透、5G的應用需求也有望逐步顯現，帶來部分硬體、軟體公司較好投資機會。醫藥行業：人口老齡化導致醫療支出需求未來持續增加，有創新能力的製藥、器械、耗材等領域的龍頭公司仍有較大成長空間，值得長期配置。新能源汽車行業：海外Tesla等高階車型暢銷，定義了該行業未來發展趨勢，長期看新能源汽車滲透率有較大提升空間，中游龍頭公司成長確定。機械行業：我們認為今年穩基建的壓力仍較大，機械行業需求預計較平穩，部分細分市場還有較好成長性。消費行業：短期受損於疫情和經濟疲弱壓力，但是股價可能短期反映較充分，後續存在修復的機會。
我們希望透過均衡的行業配置，適度超配景氣度較好的行業。在個股選擇上，我們優選賽道較好、具有持續成長性、競爭能力較強的公司，力爭透過行業偏離和個股選擇來獲取穩定的超額收益。