臨近國慶長假，本週市場情緒明顯趨於謹慎，在無明確熱點炒作的大背景下，北向資金繼續選擇流出。而在其“束手束腳”的背後，卻逆勢加倉了半導體以及消費電子。
資料顯示，本週北向資金累計淨賣出61.34億元。其中滬股通淨賣出31.01億元，深股通淨賣出30.33億元。
從行業增倉情況來看，北向資金本週增持了40個行業。其中半導體居首，淨買入金額達13.34億元，其次是消費電子行業，淨買入10.81億元。
值得注意的是，增倉居首的半導體板塊本週並未有所起色，而是延續了此前的回撥態勢。
板塊中的聞泰科技雖然今年以來持續下跌，累計跌幅高達61％。但北上資金本週斥資4.29億元逆勢抄底聞泰科技811萬股，持倉由上週末的3615股增至4426萬股，增倉幅度超22％，持股創3個月來新高。訊息面上，聞泰科技去年收購歐菲光旗下廣州得爾塔，成功進入蘋果供應鏈。近期，聞泰科技昆明工廠大規模招聘訊息頻頻出現在各大媒體。
另外，板塊中的立訊精密、振華科技、北方華創、長盈精密等本週也獲得北上資金超億元的淨買入。
訊息面上，日前，華為Mate 50系列新機剛發售就遭到消費者哄搶，華為Mate 50 Pro與Mate 50 RS保時捷設計更是“一機難求”。而另一邊，先一步發售的蘋果iPhone 14 Pro、iPhone 14 Pro Max此前也同樣遭到了瘋搶，發售首日“黃牛”甚至加價超千元。
值得注意的是，三季度是消費電子旺季，近期蘋果、華為新品相繼釋出上市，銷售火爆現象令電子行業在弱市中受到各方主力的關注，而上游半導體行業後市有望迎來“高光時刻”。
券商同樣沒有吝嗇對板塊的樂觀預期，東北證券研報表示，隨著近年我國大力發展積體電路產業，各大核心裝置均實現重大突破，向半導體產業完全自主化邁出一大步。國產化+晶圓廠擴產推動半導體裝置成長，“印表機墨盒”增長邏輯雙輪驅動半導體零部件市場。在國產化加速的背景下，各大晶圓廠逆勢高速擴產，產能持續積累，對半導體裝置帶來顯著需求增長。與此同時，零部件之於半導體裝置，如同墨盒之於印表機，既有裝置對零部件的帶動，也有晶圓廠對零部件的直接採購。半導體裝置與晶圓廠直採共同推動了半導體零部件的需求，帶來超出預期的市場空間。民生證券則認為，半導體行業近年迎來快速增長，而上游零部件環節的自主可控需求日益強烈。伴隨一批優秀國產供應商湧現，看好國內半導體零部件行業受益下游需求的持續增長和國產化加速。
個股增持方面，北向資金本週淨買入天齊鋰業、美的集團、聞泰科技、立訊精密、萬科A居前，其中，天齊鋰業被淨買入8.74億元，美的集團被淨買入7.28億元，聞泰科技被淨買入5.26億元，立訊精密被淨買入4.88億元，萬科A被淨買入4.32億元。
從行業減持情況來看，北向資金減持了60個行業，其中釀酒行業最多，淨賣出金額達12.68億元，其次是電池行業，淨賣出11.85億元。
個股減持方面，北向資金淨賣出居前的個股中不乏大白馬身影。貴州茅臺、陽光電源、東方財富、牧原股份、寧德時代等行業龍頭淨賣出居前，其中，貴州茅臺被淨賣出12.44億元，陽光電源被淨賣出7.82億元，東方財富被淨賣出6.51億元，牧原股份被淨賣出6.10億元，寧德時代被淨賣出5.57億元。
值得注意的是，近期白馬股陷入輪番下跌，一天殺一個白馬，包括東方財富、愛美客、三安光電、立訊精密、片仔癀、斯達半導等多隻白馬股相繼突發大跌。
在A股，“每天崩一隻白馬”的現象並非首次。資料顯示，2020年10月中旬，以及2021年4月中旬都出現過千億白馬股連續重摔的情形，這兩次分別發生在三季報與年報披露期間，但很明顯目前A股市場還沒到三季報披露時間段。
對此，南方基金指出，“一天一個白馬股出現斷崖走勢，是量能不夠的體現。”；華安證券則表示，近期市場處於調整週期，疊加外圍市場出現大幅波動，訊息面相對平靜的情況下，區域性一旦出現不確定性因素影響，個股就會出現較大波動。
綜合來看，北向資金近期以階段性小幅淨流出為主，跟市場走勢方向一致。下週是國慶長假前最後一週，A股市場歷來都有節日效應，避險資金會提前減倉應對長假的不確定性，投資者對此也應保留一份警醒。
本文源自財聯社