作者| 猫哥
来源| 大猫财经
7月4日、5日,国家发改委两天三次出手,就为了干一件事,稳定猪肉价格。
这次出手力度很大,直接告诫市场不要压栏惜售、不要囤积居奇、不要哄抬物价、不要串通价格,还说考虑动用中央储备,谆谆劝导加雷霆手段,一个都不少。
这可不常见。
为啥这么着急呢?
因为二师兄这价格,最近涨得太快了,基本原地起飞。
7月6日的生猪报价24.89元/公斤,一个月前是多少呢?15.89元/公斤,一个多月涨了56%。
这是啥概念呢?
如果还有印象,两年多前,猪肉价格涨得飞起,直接吃不起,零售价一斤四五十块很正常,当时正逢春节,猪肉礼盒都成了能拿得出手的礼盒,一个人如果背着半扇猪上街,那就是妥妥的富裕人家啊,当时的生猪商品价格是多少呢?
37.2元/公斤,如果猪价还像最近一样疯长,不到8月就能超过这个历史极值。
到时候,雪糕刺客、猪肉刺客双剑联手,你本已不富裕的家庭将更加雪上加霜。
上面显然也是意识到了这个问题,所以出手又快又狠。不过很多市场派纷纷预测,这一轮的猪价不好控制,超过前高的概率很大。
这是为啥呢?
因为对老百姓生活影响很大的“猪周期”已经开始了。
什么是猪周期呢?
其实说起来也简单,其实就是围绕二师兄的周期性波动:
- 猪肉价格上涨,养殖户一看机会来了,会扩大产能,母猪养起来,小猪赶紧生;
- 猪肉供给增加,价格下降,养殖户观察到猪肉价格下降,就减少产能;
- 生猪存栏量和出栏量下降,猪肉供给减少,猪肉价格重新回升,周而复始。
一般说来,从补栏母猪到增加猪肉供应需18个月左右,因此一轮猪周期约3-4年时间。这个周期非常显著,为啥会出现这样的情况呢?
因为我们的猪肉供应商的构成跟股市差不多,有机构大户,但更多的是中小农户,跟股市一样,大家都喜欢追涨杀跌,猪肉价格涨,那真敢满仓,赶上猪瘟啥的,没病的大赚、得病的全赔,反正博弈很惨烈,搞得这个“猪周期”无比准确。
2006年以来的这16年,总共4轮猪周期,为啥说这一次的概率很高呢?就是因为这个“w”底基本形成,理论上,接下来就是拉升了。
很多人说了,这事跟我有啥关系?不吃猪肉,正好减肥。
这就错得离谱了,“猪周期”一来,基本上没人能躲得过去,对你的钱包影响很大,为啥这么说呢?咱们一点点展开说。
先说猪肉,我们是世界上最大的猪肉消费国,围绕猪肉这个产业,每年有3万多亿的市场规模,这是啥概念呢?
之前都说房地产是支柱产业,鼎盛时期的房地产大概20多万亿的市场规模,汽车也是个大产业,一年有8、9万亿的规模,这么一比,猪肉的市场规模也是很可观的,而且这个市场参与人多、单价低、持续性强,比汽车和房产更能准确反映国计民生的真实状况,所以它就是观察经济的温度计和晴雨表。
它是怎么产生作用的呢?
大家都知道cpi,就是居民消费价格指数,每个月都发布,这个指数怎么来的呢,就是观察一篮子典型商品的价格变化,从而得出一个数值,这其中,猪肉就是其中的大单品,现在占比2%。
二师兄对cpi影响有多大呢?咱们一季度cpi1.1%,4、5月份成了2.1%,6月份预计2.4%,上涨部分基本都是猪肉的原因。
那这个cpi有啥用呢?最大的用处就是用来衡量通货膨胀,一般各国都把3%设定为一个临界点,超过这个点,那就得警惕通货膨胀了。
道理也简单,猪肉价格上涨带动肉类价格上涨,然后涨价的信号传递给工业品、制造业,市场上由猪肉开始,掀起了一轮又一轮的涨价潮,拉动物价整体上涨。
这也意味着你的购买力下降,生活质量下降。严重点的,很多国家因为高通胀搞得民不聊生、国破家亡。
每个猪周期都有这个规律吗?差不多。
2008年猪肉高点时,cpi是5.9%;
2011年cpi是5.4%;
2016年略好一些,cpi目标2%,最后是2.1%;
2020年,就是上一波大家感觉吃不起肉的时候,cpi超过了5%。
cpi数值过高,物价大涨,货币贬值,一般高层都会据此修订货币政策,给市场败败火,钱根一紧,受影响的人可多了,就拿股市来说吧:
2008年比较特殊,上证指数跌了65%,2011年跌了22%,2016年跌了13%,总之赚钱都比较难。
高层之所以这么重视猪肉,也是因为今年的抗通胀任务有点重。
因为除了猪肉,还有一个大商品也是在高位,这就是石油。
2020年疫情刚开始的时候,原油跌得很惨,最多一个月跌了55%,4月底,WTI纽约原油的价格是19.8,然后开始一路涨,后来俄乌一开打,这石油价格开始狂涨,今年3月达到了130.5美元的高价,各国直呼用不起,衣食住行的成本统统大涨,苦不堪言。
前两天,对石油价格影响巨大的欧佩克秘书长不明不白的死了,当日原油价格跌破100美元,很多国家都感觉舒了口气,纷纷盼着油价多跌点,但油价到底怎么走还真不好说,俄罗斯人说会涨到300-400美元,花旗预测会降到65美元,你说,哪个更可信?
原油真要继续涨,咱们也受不了,为啥呢?
原油是最基础的大宗,很多行业都用得到,咱们73%的石油靠进口,虽然跟俄罗斯签了个长期供应的大单,但终归价格的压力不小,这就会带来输入性的通胀压力,成本上去了,成品价格肯定要涨。
高油价带来的压力已经不小,再来个高猪价,那完成今年3%的通胀率目标难度就更大了。
油价不好调控,那就向猪下手吧。
但要说这一轮的“猪周期”会有多猛烈,现在看法不一,虽然有很多人预测会超过前高,但也有很多人认为可能更类似于2016年,比较温和,理由是啥呢?
现在的存栏数量还是历史高位,也就是说未来半年的供应是有保证的,价格也就很难暴涨;
但要说大跌也挺难,因为看下猪粮比就知道了,这个猪粮比就是售价和成本的关系,2020年,猪肉每公斤37块,主要饲料玉米每吨1900元,豆粕每吨2700元,养殖户能赚钱啊,积极性自然高。
现在呢,玉米2700元,豆粕3800元,饲料成本大涨40%,售价还跌了不少,扩产的积极性肯定不高。
但猪肉价格再涨涨,就不好说了。
这就是这个时间点出手的原因,官方肯定不希望大涨,因为通胀的压力是实实在在的。
前些年这个问题还不突出,因为经济处于上行期,大家也都有信心满满,现在经济没恢复,就业压力大、收入增幅小,大家的心态变化很大,这时候来个高通胀,那就真是太惨了,所以接下来的一段时间,你过得到底好不好,还真的要看看猪的脸色。