据大河报·大河财立方记者梳理，目前A股36家银行中，至少有21家已设立金租公司，其中完整披露上半年业绩的金租公司共17家，资产总额合计超1.64万亿元，净利润合计达113.9亿元，平均每家盈利6.7亿元，超过A股3633家上市公司，维持有钱低调“人设”不倒。
不过，受疫情影响，宏观经济增速放缓，实体经济面临挑战，金租行业也受到一定波及。有业内人士向大河报·大河财立方记者表示，疫情导致部分客户还款能力减弱，金租公司资产质量承压；但另一方面，国家宽限政策的出台，让金租公司的融资成本明显降低，倒逼金租公司提升客户层级，进行资产置换与腾挪。行业或将进一步分化。
18家金租公司资产规模超1.8万亿元
半数资产增速较年初放缓
所谓金融租赁公司，是指经银保监会批准，以经营融资租赁业务为主的非银行金融机构，其内核仍是融资租赁业务。
虽然这一行业在中国已经有40年的发展历史，但与近两年风头正盛的金融科技、金融理财子公司相比，金租公司是颇为低调的一支。40年来，成功拿到金租牌照的仅73家，上市的更是寥寥无几，但这并没有阻挡金租行业赚钱的步伐，尤其是其中的大部队——银行系金租公司。
大河报·大河财立方记者据Wind梳理，A股36家银行中，至少有21家设立了金租公司（中银金租于6月18日设立），包含国有大行6家，股份制银行7家，城商行6家，农商行2家。
除3家资产数据未完整披露外，剩余18家银行系金租公司的总资产超1.83万亿元。其中，资产规模在千亿元以上的有8家，依次为交银金租、工银金租、招银金租、民生金租、建信金租、兴业金租、光大金租和华夏金租，资产总额合计超1.39万亿元，占比高达76%。
值得一提的是，交银金租的总资产较年初增长了243.04亿元，达到2774.23亿元，成功越过工银金租，占据银行系金租公司的“头把交椅”。与此相对应，工银金租总资产则较年初减少26.38亿元至2683.43亿元，暂列第二位。
资料显示，交银金租为交通银行的全资子公司，于2007年12月开业，注册资本140亿元，主要经营航空、航运及能源电力、交通基建、装备制造、民生服务等重点领域内的融资租赁及经营租赁业务，多个领域租赁资产总额及新增额连续多年位居行业前列。报告期末，租赁资产余额2666.55亿元，较上年末增长7.73%。
浦银金租、农银金租、苏银金租位列第二方阵，总资产均在500亿~1000亿元之间；北银金租、中信金租、九鼎金租等7家因为成立时间相对较晚、注册资本金较少，暂居第三方阵，总资产均在500亿元以下。
在资产增速方面，半数金租公司较年初出现放缓，仅两家资产增速在两位数以上。
具体到河南，自2014年洛阳银行旗下洛银金租正式成立，河南省金融租赁行业正式拔锚起航，至今也仅拥有3家金租公司，另外两家分别为郑州银行旗下九鼎金租和中原银行旗下邦银金租。除洛银金租数据暂未公开披露外，另外两家金租公司上半年资产规模合计达512.93亿元，虽然体量相对较小，但均实现了稳健增长。
维持“闷声发财”人设不倒
17家金租公司平均每家赚6.7亿元
虽然很低调，但金租公司是实打实的“闷声发大财”式的存在。今年年初，中国银行业协会金融租赁专业委员会曾发布一组数据，去年末，全国50家金租公司员工总数为5584人，创造净利润322亿元，相当于人均创利接近580万元，同比增长22%，实力碾压其他金融子行业。
今年上半年，情况如何？
大河报·大河财立方记者据Wind梳理，上半年17家银行系金租公司披露了上半年盈利情况，净利润合计达113.9亿元，平均每家为6.7亿元，超过A股3633家上市公司。其中，半数金租公司的赚钱能力较去年同期实现增长。
分类别来看，大型金租在盈利能力上也更胜一筹。工银金租虽然在资产规模上被交银金租赶超，但赚钱实力仍然“笑傲群雄”，上半年实现净利润20.66亿元，高出第二位交银金租近4.76亿元。赚钱实力第三位为招银金租，上半年盈利14.36亿元。
在半年报中，工商银行这样表述工银金租的上半年：工银金租切实发挥金融租赁服务实体经济作用，推进业务稳健发展。航空租赁业务稳步推进与优质航司的合作，优选飞机资产，聚焦主流机型开展业务；航运租赁业务有序推进重点项目落地；设备类租赁业务推动交通、能源领域重大项目拓展。面对疫情，迅速开辟专项绿色通道，主动对接战“疫”一线企业复工、经营、周转需求，积极支持医疗机构及实体企业抗击疫情、复工复产。
排在第二梯队的是兴业金租、光大金租、华夏金租等背靠全国性股份制银行的金租公司，股东优势明显，赚钱能力同样不容小觑。第三梯队是苏银金租、北银金租、浙银金租、九鼎金租等中小型金租，绝大多数的盈利能力好于去年同期。
其中，九鼎金租上半年净利润达1.31亿元，较去年同期增长明显。截至6月底，邦银金租累计投放383笔业务675亿元，上半年实现营收6.23亿元。
行业分化加剧
优质资产置换成行业共识
不过，虽然数据“看上去很美”，上半年金租行业仍然保持持续稳健增长，但疫情影响之下，宏观经济增速放缓，实体经济面临挑战，金租行业其实也不可避免地受到了波及。
“受疫情影响，部分客户还款能力减弱，尤其是民营企业、实力较弱的地方政府平台和文旅等产业类的客户，我们也会对这些客户采取费用减免、贷款展期之类的支持措施，但仍有贷款还不上的客户，这就必然会对我们的资产质量带来影响。”有金租行业人士向大河报·大河财立方记者表示，今年在业务投放和风险管控上更加严谨。
但与此同时，疫情以来，国家陆续出台政策，要求银行降低贷款利率，合力让利实体经济，这直接降低了金租公司尤其是银行系金租的融资成本。同时，监管要求银行保持利润合理增速，监控不良，反而为金租行业带来了新的发展机遇。
“一方面是要提升客户还款能力、保障资产质量，另一方面是融资成本降低、监管要求金融机构压缩利润增长空间，这其实就倒逼金租行业不断提升客户层级，用较低的价格吸引优质的资产来替换不好的资产，实现资产的腾挪与置换。”有金租行业人士认为，这一趋势已基本成为行业共识，只是在战略方向、行业选择中或许会有不同，例如中小型金租公司或许会在优质政府平台业务上发力，而大型金租则可能依托资金成本和客户获取能力，更多发力产业金租方向。
与此同时，为对冲外贸和消费的下行压力，投资拉动成为必要手段，制造强国与交通强国战略的实施、“新基建”的发力、医疗卫生领域“补短板”，都将成为租赁行业的发力点。
不过，在这过程中，金租行业或将迎来进一步分化。
2019年以来，经济下行压力增大，行业信用主体发生变化，市场环境出现下滑，行业迈过快速扩张阶段，进入了平稳发展阶段，银行系金租公司凭借银行这一强大的股东背景，在融资和业务开展上的优势愈加凸显，而非银行系、民营系金租公司与其的差距则日益拉大。
“金租公司的发展离不开强大股东的支持，以此来撬动更多的资本。疫情之后，非银行系、民营系金租公司的融资难题或将加剧，将进一步推动行业的分化。”上述人士告诉记者。
同时值得关注的是，7月3日，银保监会发布《金融租赁公司监管评级办法（试行）》，将金租公司的监管评级级别和档次分为5个级别、7个档次。级数越大表明评级越差，越需要监管关注；而对监管评级为1级的金租公司，在创新业务试点等方面给予适当支持。彼时不少市场人士即认为，这毫无疑问将加大行业分化，金租行业迎来大考。
入场热度不减
行业仍存巨大发展潜力
值得关注的是，在可观的盈利能力加持下，即便行业面临挑战，热度仍然不减，最新的入场者是成都银行。
7月14日，成都银行发布公告称，拟发起设立成银金融租赁有限责任公司，注册资本拟为不超过20亿元，成都银行持股比例拟不低于65%。发起的原因很简单，即该投资是该公司积极推进发展战略，着力提升综合化经营能力的重要举措，将有利于增强该公司服务实体经济能力，提升综合金融服务水平和自身综合实力。
除此之外，今年以来，江阴农商行等多家银行在筹建或计划设立金租公司；广发银行发布了金租公司筹建组招聘公告，公开招聘金租公司筹建组副组长；中银金融租赁有限公司更是拿到银保监会开业批复，于6月18日正式设立。
而在此前两年，由于金融监管趋紧，进入金租行业的新兵更是寥寥。
根据银保监会相关数据显示，目前共有73家金租公司，其中多数是在2014年~2017年间设立。从批准成立日期来看，2014年有7家金租公司获准成立；2015年达到成立高峰，当年有17家获准开业；2016年和2017年分别降至12家和10家。2018年锐减至0家；2019年牌照审批仍在收紧，当年仅有1家开业。
对于银行进军金租行业热情仍然高涨的原因，有业内人士表示应与加强业务协同有关。一方面，金融租赁产品有一些特殊优势，比如打通设备生产上下游、实现灵活还款和资金安排、优化财务报表等，这些优势与银行产品具有一定互补性，能较大程度上增强银行获客和服务能力；另外，金融租赁与银行具有监管上的同质性，也可以进入同业拆借市场，资金来源有保障，具有一定的市场发展空间和相对成熟的盈利模式。
2020世界租赁年报显示，欧美等成熟租赁市场的渗透率一般在15%~30%，相较之下，我国租赁行业渗透率仅7%左右，市场发展潜力巨大。
