文丨铅笔道，作者 | 韩希言
再过9天，加入人数曾高达3400万，国内排名第二的网络互助平台——美团互助即将关停，寿长一年半。
这已经不是网络互助平台的第一波退出潮了。2020年9月，百度灯火互助曾先行终止，再往前还有同心互助、八方互助、她互助、比邻互助、置上互助、17互助等众多平台在前几年早就相继倒下，其中不乏带着明星创业者、BAT员工离职光环的项目。
另外，随着美团互助关停，有关网络互助用户分摊上升、用户退出增加、逆向选择风险等问题也再次引发市场的关注与热议。
客观而言，美团互助的关停跟整个网络互助行业的特点有关。网络互助看起来很简单，简单到大部分人一眼可以看得明白、很多人都可以评价一番，但是网络互助做起来却很复杂，复杂到集保障与医疗、支付与众筹、商业与公益等于一身。
在从业者看来，这种模式是需要去用心去做、长期坚持才能够做成的，如果抱着短期尝试的心态的话，可能坚持不了多久自己就会放弃。
现在，美团互助关停，相互宝负增长的消息也让网络互助回归理性与本质。
“一段时间的负增长不可怕，可怕的是突破不了恶性循环的怪圈，最终只能等着大船慢慢沉没。”这是一位创业者的担忧。
网络互助降温1月15日，美团互助发布关停公告，称因业务调整，美团互助将于2021年1月31日24点正式关停。
资料显示，美团互助于2019年6月上线。2020年4月，平台公示了第一位受助者案例。2020年6月，它升级为首个“不限病种”的大病互助计划。自上线以来，美团互助已公示分摊18期，共帮助382位患病会员，获得互助金救治。该平台上线后最高加入人数曾达到3400万，但近年来分摊人数却持续下降，目前会员数在1545万左右。
对于此次关停原因，美团方面只表示是业务调整，之后美团将聚焦主要业务。不过相关领域专家孟磊（化名）却表示，在网络互助纷纷遭遇成长烦恼的当下，美团互助关停的原因除了公告中所述之外，也不排除与网络互助的行业发展前景不明朗有关系。
“一方面就业务模式本身而言，由于其过强的公益性质，仅靠互助产品本身很难盈利，更多是在守住流量入口，而但当下互助产品体验不佳，许多用户选择逃离互助模式，导致流量变现能力逐渐减弱；另一方面则是基于对金融保险行业监管形势趋严的考量，毕竟目前网络互助经营主体尚未获得牌照。”
值得注意的是，这并不是第一起大平台的互助项目走向终结的新闻。2020年9月，百度旗下灯火互助曾因参与成员人数少于50万而宣布终止。此外，据不完全统计，在众多网络互助平台中，约有数十家已经相继倒闭。
回顾网络互助发展，2011年，第一家网络互助平台抗癌公社（现更名为康爱公社）诞生，随后又有E互助、夸克联盟、壁虎互助、轻松互助、水滴筹、众托帮等顺势而起。除创业公司，蚂蚁相互宝、美团互助、百度灯火互助、360互助、小米互助等互联网巨头也纷纷开展网络互助业务。
网络互助的模式并不复杂。“它是一种原始的保险形态与互联网的结合，简单说来就是‘一人生病，众人均摊’的模式，通常为‘小额保障+即收即付’制。”孟磊表示。
在他看来，由于我国保险渗透不足，覆盖群体不充分，网络互助才得以有生存空间。纵观行业，国内网络互助几乎都是以小额互保的形式由会员抱团取暖。会员在缴纳较少的费用后，便可以加入互助计划，一旦确诊患病后便可由所有会员分摊，其中低门槛、高保障是俘获大批用户的关键。
难做的模式这种“别人生病我出1毛钱，我生病别人筹30万”的方式被越来越多人熟知，也确实帮助到不少人。
但在实际运行过程中，这种金融创新业务也遇到不少难题。
首先是人均分摊金额不断上升，参与分摊人数减少，用户参与度降低。
根据相互宝公开数据显示，2020年11月第一期的分摊人数是1.058亿，而到了12月第二期，分摊人数已经下降至1.022亿，刚刚公布的2021年1月第一期的分摊人数已经下降至1.01亿，两个多月时间，退出人数超400万。其中，大病互助的参与分摊人数在2020年12月第一期跌破了1亿至9824.4万，而到了2021年1月第一期，分摊人数已经跌至9601.6万。
2021年1月7日，相互宝进行了新年第一次分摊公示，信息显示，2021年1月一期，60岁以下用户参加的大病互助计划人均分摊金额为5.28元，每月扣除2次，共计10元以上。而在2020年，相互宝大病互助计划的全年分摊金额为91元，2019年分摊金额仅为29元。
这种现象不只是在相互宝上有，在康爱公社、水滴互助、美团互助等平台上均有出现。
数据显示，2019年水滴互助创下了该平台最高会员人数顶峰，参与分摊人数超过4352万人，但在此之后参与人数逐步下行，目前分摊会员数1290万人，仅为最高峰时的三分之一。
康爱公社联合创始人葛振兰对铅笔道表示，对于网络互助行业而言，如何保持稳健的增长，是一个让创业者极其头痛的工作。每个月用户分摊多少钱，并没有一个规定好的体系用以参考，分摊成本上升后，平台势必会面临着用户抱怨、信任缺失、增长速度放缓等问题。“这就造成一段时期会比较难过，等到后面用户接受了新价格之后，才会继续平缓增长，这个是行业的规律。”
此外，网络互助这个曾被认为是创新的业务，也带着灰色生意的色彩。长期以来，互助业务由于没有牌照归属，一致被看作是“非正规军”。自2020年以来，将网络互助纳入监管的呼声不断高涨。
2020年9月8日，银保监会打非局发文《非法商业保险活动分析及对策建议研究》，明确将相互宝、水滴互助等网络互助平台定义为非持牌经营的非法商业保险活动，并提出坚持对所有保险活动实行严格准入、持牌经营，严厉打击各类非法商业保险活动。
“最近一段时期，野蛮生长的网络互助平台，本质上具有商业保险的特征，但目前没有明确的监管主体和监管标准，处于无人监管的尴尬境地。”打非局在上述研究文章中表示。
上述文章还称“相互宝、水滴互助等网络互助平台会员数量庞大，属于非持牌经营，涉众风险不容忽视，部分前置收费模式平台形成沉淀资金，存在跑路风险，如果处理不当、管理不到位还可能引发社会风险。”
在监管措施没有明确出台时，合规性是个待解的未知数。但是，监管层也并没有取缔之的说法。而相互保险牌照的开闸，与其说是监管的加强，不如说，是推动这一市场中的玩家逐步走向规范化。
“在解决中低收入人群的保障问题上，这个行业确实是起到很大的作用，所以如果这个行业能够健康持续稳定的发展的话，未来的前景一定是光明的。”葛振兰说道。
另外在合规方面，据孟磊所知，多家互保平台没有申请保险牌照，但如果未来监管有这方面的要求，他们也会考虑加入“正规军”的队伍中。政策风险往往不可预料，“正规军”则可以避开这些担忧。
公益与商业难自洽创业者林融（化名）早已在2019年就撤离这个行业。他的理由是：没有找到成熟的盈利模式，项目亏损严重。
阿里的相互宝，凭借支付宝平台吸引了众多流量，展开互助业务，后续做起了商业保险；而水滴筹和轻松筹都是先做筹款，再规划互助业务，从而扩张到商业保险。
以公益和慈善作为切入口，获取海量用户，然后做增值服务，是网络互助形成商业闭环的变现方式，向用户推送保险产品是商业闭环重要的一环。然而，从公益到商业，这看似轻轻的一跃，却并不轻松。
其实，除了互联网巨头旗下的平台外，大部分中小网络互助平台并没有开展保险业务的打算。在葛振兰看来，保险与互助是两种完全不同的业态，两个业务同时进行的话，用户对有可能会混淆两个概念，之后很容易产生纠纷与困扰，破环平台的生态。
他介绍道，如康爱公社般的中体量平台多是只主抓互助一个业务。“顶多有些平台会做保险引流，但平台自身很少做。或者说鉴于利润的压力会涉足一点，但绝不会像有些大平台那样，左手互助，右手保险。”
对于普通的创业项目来说，用户口碑与粘性至关重要。葛振兰还透露，康爱公社这两年很少做商业推广，目前的盈利模式主要依赖于收取用户的管理费，现在还是可以维持正常运营。据他所知，靠收取管理费维持经营也是身边大部门同行的做法，行业标准在5%~10%之间。
但是管理费总额的高低也要基于用户数。上述已经放弃互助项目的创业者林融就认为，5%~10%的管理费并不够平台的进一步发展。“为了让平台用户更积极地参与互助，我们自身经常会补贴了一些运营费用。”
作为像他这样的后来者，为了进一步发展，增长用户、拓展市场的最简单方法就是烧钱投入，可是自身资金有限，又没有资本买单，那只有亏损这个下场。
用户基数不够、规模遇到瓶颈、粘性不高、盈利模式不清晰、资金储备不足、入不敷出……这些都是林融遇到的情况。
林融的项目在资本市场也并不受欢迎。“在很多投资人看来，这还是一个公益属性大于商业的项目，或者很难盈利的项目。很多投资人都跟我说，项目没有商业闭环，他们没法投。”
实际上，网络互助近两年少有融资，据公开信息，2019年后获得融资的仅有水滴互助、悟空互助及壁虎互助三家。
互助平台此前已有过一大波逃离潮。
2017-2019年间，同心互助、八方互助、全民保镖、她互助、斑马社、未来互助、蝌蚪互助、比肩互助、比邻互助、置上互助、17互助、蒲公英互助、大树互助等众多平台相继倒下，其中不乏带着明星创业者、BAT员工离职光环的项目。
一般的互联网补贴打法通过跑马圈地的粗放模式带来用户，在互助上的留存率特别低。这可能是由网络互助的性质决定的。互助不同于普通的互联网项目，难以通过补贴实现大规模的用户增长。
网络互助看起来很简单，简单到大部分人一眼可以看得明白、很多人都可以评价一番，但是网络互助做起来很复杂，复杂到集保障与医疗、支付与众筹、商业与公益等于一身。
在葛振兰看来，这种模式是需要用心去做、长期坚持才能够做成的，如果抱着短期尝试的心态的话，可能坚持不了多久自己就会放弃。
“长期经营能力是关键。”美团互助关停后，康爱公社另一位联合创始人陈志恒在他自己的公众号分享道。他认为，互助在低收入群体的保障方面发挥了重要作用，网络互助平台已接近稳定期，疾病发生率、分摊金额等都会上升且稳定。“这和保险公司的长期经营能力逻辑一样，包括被一直诟病的刚性兑付，其实当平台上用户足够多、平台长期经营能力足够，互助就有了近似刚性兑付的能力。”
也就是说，平台要控制运营节奏，这也是为了让市场教育速度跟得上分摊上升的速度。
另外在他看来，垂直化是相关平台未来可以尝试的思路，为具有同质风险的同类人设置不同的互助计划。垂直化的底层逻辑是用户对价格的敏感程度、用户的健康程度以及需求是不一样的。他们对自己的群体性或特殊性有一定认识，进而对互助内容和价格有相对理性的认知。甚至会有一部分人会追求高保障水平的互助计划，毕竟互助是最具性价比的保障形式之一。
之前，支付宝、百度、滴滴、美团等互联网巨头推出互助产品可以说点燃了网络互助行业；现在，美团互助关停、相互宝负增长也在让网络互助回归理性与本质。“一段时间的负增长不可怕，可怕的是突破不了恶性循环的怪圈，最终只能等着大船慢慢沉没。”陈志恒表示。