傑富瑞(JEF.US)Q2利潤略超預期 華爾街大行業績有望繼續報喜?

智通財經APP獲悉，華爾街投行傑富瑞金融集團(JEF.US)週二公佈的2023財年第二季度(截至5月31日)利潤略高於分析師普遍預期，主要因其資本市場業務的強勁表現緩和了投行業務和併購撮合量下滑。這家總部位於紐約的投行業績可能預示着摩根大通(JPM.US)、高盛集團(GS.US)和摩根士丹利(MS.US)等華爾街銀行業巨頭的第二季度業績同樣樂觀。這些華爾街大行的Q2業績報告將於7月中旬陸續發佈。

根據Refinitiv IBES測算與彙編的數據，剔除一次性項目後，傑富瑞公佈的Q2每股淨利潤為28美分，小幅超過分析師普遍預期的27美分。受併購活動低迷的拖累，傑富瑞Q2投行業務淨營收同比大降26%，至5.1億美元，而資本市場淨營收則飆升約30%，至5.43億美元。傑富瑞Q2總淨營收同比下降22%，至10.4億美元，雖然同比大幅下滑但淨營收與分析師普遍預期基本一致。

根據投資研究機構Yardeni統計的預期數據，儘管今年經歷了硅谷銀行破產事件引發的美國地區性銀行流動性危機，但是分析師們仍然預期今年標普500指數中的金融行業有望實現高達10%的利潤增幅。這也意味着分析師們對於高盛、摩根士丹利等華爾街大行今年的業績普遍較樂觀。在今年第一季度，雖然硅谷銀行事件於3月爆發，但華爾街大行Q1業績普遍超預期。隨着第一共和銀行銀行倒閉，第二季度美國地區性銀行危機偶爾小範圍內爆發，但分析師們仍然看好美國銀行業整體的業績韌性。

包括摩根大通(JPM.US)、高盛和富國銀行(WFC.US)等國際金融巨頭在內的 KBW 銀行指數自5月以來反彈近10%，雖遠不及英偉達等科技股史詩級反彈，但仍反映出市場對於華爾街銀行業巨頭前景較為看好。

傑富瑞總裁Brian Friedman接受採訪時表示：“在全球困難時期和經濟下行週期中，各項經營業務仍然表現良好。”Friedman和傑富瑞首席執行官Richard Handler 在一份聲明中表示，第二財季傑富瑞面臨的挑戰包括“地區性銀行業危機的影響，瑞士政府支持下瑞士信貸和瑞銀的強制合併，以及美國債務上限延長期間的動盪過程”。

該行表示，6月份其投資銀行和資本市場業務也實現了復甦“萌芽”。該公司股價在盤後收復了部分失地(盤後一度跌超5%。)，最終在美股盤後交易中下跌1.4%。傑富瑞在業績報告中表示，該公司董事會已將公司股票回購授權增加到2.5億美元。

自2023財年開始以來，傑富瑞已在投資銀行部門招聘了21名新任董事總經理。這與高盛集團和摩根士丹利等規模更大的競爭對手形成鮮明對比，這兩家華爾街大行已經裁員數千人。

傑富瑞總裁Friedman表示:“坦白地説，在競爭混亂和週期性低谷時期招聘更加容易。”“我們不能讓一些重要機會白白浪費。”

他補充表示，這些資深員工們離開大型銀行來到富瑞，主要是因為傑富瑞的創業精神和靈活性吸引了他們。

此外，日本三井住友銀行(SMBC)今年早些時候將其在美國市場的股票和併購業務與傑富瑞金融集團合併。三井住友金融集團(Sumitomo Mitsui Financial Group)也將通過這筆交易將其在傑富瑞的持股比例從4.5%大幅提高至15%，這將使得傑富瑞金融集團能夠具備提供更大規模貸款的能力。