15萬億資金將迎分類監管

商政

本報訊 《保險資產管理公司監管評級暫行辦法》出爐，保險資管公司進入分類監管時代。銀保監會數據顯示，自2003年首家保險資產管理公司成立以來，經過十餘年發展，目前已經設立28家機構，受託管理保險業超過70%的資金，資產管理規模近15萬億元。

銀保監會有關負責人表示，吸收借鑑國內外金融機構分類監管的相關經驗做法，建立實施保險資產管理公司的監管評級制度，並根據評級結果，在市場準入、業務範圍、產品創新、現場檢查等關鍵領域採取差異化監管措施，具有重要的現實意義和較強的可操作性。一是有利於實現分類監管和差異化監管。通過監管評級，既能避免過去混同監管帶來的成本增加等問題，又能清晰確定監管重點，合理配置監管資源，提升監管效率。二是有利於促進保險資產管理公司防範風險、合規經營和規範發展。通過監管評級，形成正向激勵，推動公司主動對標行業標準和標杆公司，強化合規經營意識，增強內生髮展動力。三是有利於強化監管導向，促進保險資產管理行業專注主業和特色，優化業務結構，提升服務實體經濟質效。

《辦法》明確了五大評級維度，監管評級主要從公司治理與內控、資產管理能力、全面風險管理、交易與運營保障、信息披露等五個維度指標對保險資產管理公司進行綜合評分。

銀保監會表示，上述五大評級維度的主要考慮包括：

一是夯實機構有效自我約束基礎。結合資產管理業務特點，設置公司治理與內控維度指標，從決策授權、防火牆設置、關聯交易和內部控制等方面，全面評價公司治理有效性，防範內部制衡失效和利益輸送等重點風險。

二是提升行業核心市場競爭力。設置資產管理能力維度指標，制定定量和定性標準，引導行業加強投資管理能力建設，發揮大類資產配置能力和特長，開展長期投資、價值投資。

三是加強全面風險管理能力建設。全面風險管理維度指標堅持全面性、獨立性、透明性和公平性原則，通過強化風險治理架構、風險制度流程、風險管理信息系統等要求，督促行業樹立審慎經營理念，加強風險管控。

四是提升交易與運營保障效率。優秀的資產管理機構需要具備強大的綜合實力，交易運營能力建設、信息治理及信息技術系統對投資管理業務發揮着重要支持作用。交易與運營保障維度指標參考行業最佳實踐，從交易運營組織架構、制度流程、效能評估、信息系統等方面，提出科學的評價標準，引導行業建立安全高效的交易運營保障體系。

五是加強信息披露管理。資產管理行業實質是基於信任而履行受託職責，對信息披露的規範性和及時性提出較高要求。信息披露維度指標從制度建設、監管報告、客户告知、公開披露等方面，引導公司完善信息披露機制，準確、及時、完整披露有關信息。