作者：龍虎虎
鼎龍股份-業績即將爆發的半導體材料股
半導體材料最熱的是光刻膠，但佈局的公司最多，很多沒量產，需求本身不大，以後競爭激烈，是個炒作好概念但並不是一個好賽道。
我認為在國內已經確立龍一地位的材料公司更有前景，比如硅電極神工股份，2個漲停前已佈局；
拋光液的安集科，目前位置偏高了，在車上的舒服，新上車買點不好找，而且產能規劃小，未考慮；
半導體檢測探針的和林微納，也漲起來了，市場空間小，有低點會考慮；
然後是本文主角
鼎龍股份
，拋光墊、清洗液和PI漿料都是龍一，目前業績還沒出來，2022年一定會爆發，有低點可以佈局。產品如下：
1、拋光墊
公司於19年底啓動了拋光墊二期生產車間的建設，
於21年二季度末投入使用
，
一期和二期將合計擁有30萬片/年的產能，目前1萬片/月。
同時2021年1月三期工廠建設也已啓動，三期工程50萬片/年，建設投資金額為16,700萬元人民幣，建設總工期預計為30個月，預計2023年下半年投產。
共計產能80萬片/年，按3000元/片計算，產值24億，淨利潤25%，6億。
2、PI漿料
國內首家且是唯一一家實現柔性OLED顯示基板材料PI漿料量產的企業，現已形成300噸/年的產能，並正在推進1000噸/年產能，
產品於2020年底拿到首批噸級訂單，目前處於持續開拓及市場逐步放量的階段。
pi漿料價格200萬到400萬一噸，目標產值30億，淨利潤20%，6億。
3、清洗液
2021年1月，公司子公司湖北鼎龍匯盛新材料有限公司擬投資建設年產1萬噸集成電路製造清洗液項目，產品為CMP後清洗液和光刻膠蝕刻後清洗液項目，價格查不到，暫按1億淨利計算。
4、打印耗材
市場在萎縮，未來市值按0計算。
國內半導體材料公司，只要產品達標，受限的只會是產能，從以上4個業務，2023年滿產計算，利潤13億，給40倍市盈率，目標市值520億。（目前市值220億）
