5200億“光伏茅”創新高！A股成交1.58萬億元，“寧組合”還能熱多久？

在新能源產業諸多個股的集體助漲下，A股兩市成交額今日創出1年來新高。

Wind數據顯示，8月30日，A股三大股指高開後持續震盪，截至收盤成交額達1.58萬億元，創下2020年7月以來新高；從板塊看，有色金屬、電氣設備、光伏等板塊個股集體走高，批量個股股價漲停或創出歷史新高。

圖片來源：Wind

持續大熱的“寧組合”還能火多久？對此機構認為，配置“寧組合”的資金在年內再切回白酒醫療的難度較大，後市“寧組合+中小盤”核心配置不變，未來幾年新能源和新能源汽車產業鏈毫無疑問也是市場投資的主要賽道。

兩市成交額創一年來新高

儘管市場主要股指盤中持續震盪，但今日兩市成交明顯放量。Wind數據顯示，截至收盤A股成交額達1.58萬億元，其中滬市成交近7000億元，深市成交近8800億元，不僅創下今年以來日成交新高，同時也創下2020年7月14日以來日成交新高。

從行情結構看，鋰電新能源產業相關個股扎堆的有色金屬和電氣設備板塊走出明顯漲幅。Wind數據顯示，截至收盤，28個申萬一級行業中，有色金屬板塊漲3.14%，電氣設備板塊漲3.05%。

圖片來源：Wind

從成分股看，上述兩大板塊中不少個股強勢漲停。截至收盤，楚江新材、怡球資源、贛鋒鋰業、石英股份、索通發展、佳電股份、許繼電氣、愛旭股份集體漲停，東方日升大漲近15%，華自科技收漲逾11%。

圖片來源：Wind

不僅是鋰電，光伏行業個股今日也有相當不錯表現。Wind數據顯示，光伏產業指數今日盤中再創歷史新高，截至收盤全天大漲5.44%。從個股看，帝科股份大漲逾11%，愛康科技、晶科科技、東旭藍天等個股漲停。

圖片來源：Wind

“光伏茅”隆基股份今日再度發力上漲，其盤中股價一度創出98.58元/股的歷史新高，截至收盤全天大漲7.15%，總市值增至5267億元。

圖片來源：Wind

對於新能源相關個股，市場主力資金亦青睞有加。Wind數據顯示，今日贛鋒鋰業獲得主力資金淨流入近30億元，規模高居市場首位；西藏礦業、隆基股份、東方日升今日均獲得主力資金淨流入超10億元。

圖片來源：Wind

“寧組合+中小盤”仍是核心配置

8月以來新能源產業鏈個股出現局部回調，不少龍頭股股價盤整或出現閃崩，但自8月中旬以來這些板塊再度上漲，市場風格似再度生變。

在安信證券看來，股市中的一些方向因為基本面或政策擔憂阻力較大。在這種環境下，結構牛的基礎不但沒有削弱，反而正在增強。因此，配置“寧組合”的資金今年以來再切回白酒醫療的難度較大，金融地產低位可以階段補漲，但因長期邏輯本質難成機構配置的主戰場。

在安信證券看來，調整就是機會，堅持“寧組合+中小盤（如專精特新組合等）”是核心配置不變。中期來看，大眾消費在機構中的配置比例會上升，但景氣恢復需要一個過程。

國信證券指出，從國內資本市場的歷史來看，產業升級正是當前中國經濟不可逆轉的發展方向和趨勢，也是市場最重要的投資方向，未來A股市場的投資機會將更多地集中在“內需、科技、綠色”三個方向之中。

就綠色而言，清潔能源產業將是我國能源發展主方向，風能、太陽能、生物質、水電、核電和天然氣等清潔能源增速將繼續領先。清潔能源已是新經濟增長點，新能源和新能源汽車產業鏈毫無疑問是未來幾年市場投資的主要賽道。

建議逐步增持價值板塊

與新能源產業個股形成鮮明對比，家用電器、房地產、銀行等傳統價值藍籌扎堆板塊今日再現明顯調整。9月，這些板塊是否將迎來配置良機？

國盛證券指出，業績高增的確定性是宏觀風險最好的對沖，結合對於業績超預期的識別結果，上游景氣週期、紡織製造以及部分軍工領域確定性較高；未來1-3個月成長與價值大概率收斂，建議逐步增持價值板塊，大消費推薦汽車、次高端白酒/啤酒、紡服、醫療服務、疫苗；金融推薦券商、零售型銀行。

中金公司認為，市場整體估值水平尤其是大盤藍籌股的估值水平已經略低於歷史均值。對於週期板塊，可逐步降低配置，關注部分結構有利或具備結構性成長特徵的有色金屬、化工，以及受益於財富和資管大發展趨勢的金融龍頭。此外還可關注部分回調較多、估值已經具備吸引力的“老白馬”個股以及“專精特新”等主題。