新一波機構調研股名單來了！芯片股“黃金坑”被注目，千億“醫美茅”也吃香

中報行情結束後， 市場開始了結構性的快速輪動，市場風格受情緒面影響較大。近期指數分化明顯，成交再創新高。本週元宇宙概念發酵，但行情大起大落，未能走出持續性的行情。

平安證券最新的市場觀點表示：目前新的市場主線仍未形成，主要原因有兩方面，一是中報業績落地，前期由業績高增預期推動的股價持續演繹告一段落;二是高景氣成長板塊前期漲幅較大，短期有休整的需求。市場開始傾向於尋找新的共識。

下一階段機構有可能如何佈局?近期的調研動向透露端倪。

近一個月以來，機構調研的節奏與前一個月度基本持平、略有加快，調研方向也略有變化，目光從工業機械轉向了半導體元件。近一個月千億芯片股兆易創新獲機構調研家數最多，三次總計達到555家，從調研統計數據來看，基金與保險公司更為關注其動向。

北向資金入場抄底 芯片股已跌出“黃金坑”?

八月份是兆易創新的“多事之秋”，先是隨板塊跌幅股價一路下探近30%，隨後又遭第一大股東朱一明及其一致行動人計劃減持不超過3.21%的公司股份。次日兆易創新早盤在集合競價階段就已跌停，至今日，兆易創新股價已從7月30日的最高點回調超30%。但同時，其中報業績妥妥實現翻倍，並在二季度獲私募大佬葛衞東加倉。

在過去一個月的調研活動中，兆易創新透露了幾點重要的信息：其各個產品線的毛利率都有增長;很多領域對NORFlash容量的需求在上升;同時在MCU市場快速成長的趨勢下，產能會傾向MCU，未來有希望做到10億美金以上級別的營收;在未來，代銷業務會逐步下降。大股東減持僅僅是出於自身資金需求。

另一家千億半導體設備龍頭中微公司也面臨同樣的情況，其上半年淨利潤同比增長233.17%，新簽訂單達18.89億元，同比增長超過70%。但其股價自7月末以來也已回撤近30%。

對於中微公司，投資者更為關心其如何把握近期刻蝕機擴產的風口、刻蝕設備和MOCVD設備的市佔率，以及未來的發展路線。中微公司方面表示，公司體刻蝕設備已應用在國際一線客户從65納米到14納米、7納米、5納米及其他的先進生產線。公司MOCVD設備也在行業領先客户的生產線上大規模投入量產。

市場人士表示，此前大基金頻頻減持芯片股疊加龍頭公司基本面穩健，芯片股或已砸出“黃金坑”。

北向資金已率先入場抄底。截至週三，陸股通資金近一個月已大舉買入卓勝微、兆易創新各超11億，另外大比例增持了全志科技、淨買入北方華創、紫光國微、聖邦股份、韋爾股份超5億。

“女人的茅台”引來數家百億私募調研

股價同樣在近期大幅調整的愛美客吸引了包括漢和資本、進化論資產、石鋒資產、寬遠資產、友山基金、永安國富等知名私募對其進行調研。

醫美板塊較大幅度的調整始於6月初，由於板塊估值自身處於相對高位，疊加部分公司發佈減持公告、八部委嚴監管政策出台、行業曝負面新聞、愛美客及蘇寧環球等公司收併購項目收問詢函，市場情緒出現波動。萬聯證券陳雯表示，覆盤分析板塊走勢發現產品推新+政策監管是兩大主旋律，一方面市場對產品推新的預期拉高板塊估值，另一方面對政策風險的擔憂加劇致使估值回調。

而目前，興業證券社服團隊表示，政策擔憂正在轉趨中性，龍頭長線將更樂觀，疊加疫情影響趨緩、部分公司推出新品引流的積極因素，雖然市場仍擔憂短期影響，然而對長邏輯的分歧已有所緩解，醫美行業9月或將隨著愛美客一同止穩反彈。

知名百億私募出手調研哪些個股?

過去一個月，知名百億私募的調研動向豐富且趨向分化，淡水泉關注利亞德、捷捷微電、匯川技術等電氣設備與半導體個股;高毅資產關注華利集團、洽洽食品、壹石通等大消費及有色板塊個股。

明星基金經理方面，時值蘋果新機發布週期，景順長城基金劉彥春調研了立訊精密;興全基金謝治宇調研了虹軟科技、聯創電子;農銀匯理趙詣調研了天賜材料;銀華基金李曉星調研了温氏股份。

本文編選自“財聯社”，作者：唐葉天;智通財經編輯：何鈺程。