財聯社7月16日訊，7月以來，國內鈷價“拾級而上”。長江有色金屬網數據顯示，7月15日國內鈷價報為25.2萬元/噸，較月初24.3萬元/噸的報價上漲3.7%。
對此，生意社數據分析師白家新表示，新能源汽車產銷量自3月以來穩定增長，國內鈷市需求穩步回暖，鈷價上漲動力充足。動力電池裝機量方面，高工產業研究院數據顯示，6月國內動力電池裝機量約4.70GWh，環比增長34%。7月電池排產數據環比繼續好轉，預計下半年國內動力電池需求將逐步恢復。
6月末，中信證券就鈷價進行預測，闡述了全球新能源汽車龍頭特斯拉供應鏈的鈷原料剛需。特斯拉電池材料中，鈷含量為3%-6%，單車用鈷量已低至3kg，而隨着特斯拉上海工廠二期和柏林工廠建成投產，預計到2023年特斯拉全球電動車銷量將增長至155萬輛，對應鈷消費量達到6000噸，接近2019年鈷用量的3倍水平。
特斯拉快速增長的鈷需求使其更加重視鈷供應鏈安全。結合歷史價格走勢，預計長期鈷的均衡價格為18-22美元/磅，對應國內價格28-35萬元/噸。擁有礦山資源和構建產業鏈一體化的公司未來將受益。
從特斯拉的儲備技術和專利來看，其技術路徑暫時無法脱離鈷元素。6月其向嘉能可採購鈷原料也印證了這一點。
目前在海內外，新能源汽車的補貼政策都開展得如火如荼，歐洲新能源復甦計劃持續推進，法國德國補貼已經二次升級，國內新能源補貼政策延續到2022年，補貼退坡節奏放緩。中銀國際分析師沈成等強調基本邏輯，稱動力電池需求回暖疊加5G手機佔比提升，鈷需求有望逐步復甦；短期疫情導致供給側不確定性增加，長期供給側增速有限，供需格局有望持續改善。
目前鈷價整體處於底部區域，預計隨着供需格局的改善，鈷價有望觸底反彈。可持續關注華友鈷業、寒鋭鈷業。