會計師都無法判斷，*ST林重出售資產為何“蹊蹺”變壞？

*ST林重的一筆資產轉讓顯得頗有戲劇性，時隔半年，公司一前一後披露的擬轉讓資產質地卻落差巨大。

在監管層的質問下，*ST林重才披露，轉讓標的大約有5.55億元的計提壞賬準備，但會計師在審計中，並無法獲得充分、適當的審計證據對此做出判斷。箇中細節，顯得耐人尋味。

資產成色前後差異巨大

6月30日時，*ST林重宣佈擬將持有的林州重機林鋼鋼鐵有限公司100%的股權轉讓給內蒙古錦達煤焦有限責任公司。本次股權轉讓完成後，公司將不再持有重機林鋼的股權。

據公告介紹，重機林鋼成立於2012年8月21日，經營範圍：鑄、鍛、鍊鋼鐵及出售，2019年的營業收入3.05億元，淨利潤虧損6.85億元，2020年一季度營業收入只有53.54萬元，淨利潤虧損899.12萬元。

截至2019年12月31日，重機林鋼的淨資產為-2762.28萬元；重機林鋼欠上市公司往來款為28346.7萬元。綜合計算重機林鋼的淨資產和其欠公司的往來款，經雙方協商確定，支付總金額設定為2.58億元。

*ST林重稱，轉讓將有助於優化公司資產結構，提高資產流動性。此交易不構成重大資產重組，也無需提交公司股東大會審議。

這原本看起來就是一起普通的轉讓，但市場卻敏鋭地發現，就在2019年12月14日，*ST林重就曾披露過一次轉讓重機林鋼的計劃，而當時卻是另一番畫風。

據2019年12月14日公告，重機林鋼2018年末時的所有者權益還為6.57億元，甚至2019年9月底時的所有者權益數據也有6.38億元；2018年重機林鋼營業收入和淨利潤分別為11.08億元和1286.59萬元，即便是2019年前三季度重機林鋼的營業收入已達3.04億元，淨利潤雖然為負，但虧損額為1896.6萬元。也就是説，在2019年四季度裏重機林鋼就確認了約6.66億元的虧損額，令人咋舌。

在2019年12月14日的公告裏，*ST林重描述根據《深圳證券交易所股票上市規則》第9.3條中“交易標的在最近一個會計年度相關的營業收入占上市公司最近一個會計年度經審計營業收入的50%以上，且絕對金額超過五千萬元”的規定，該事項尚需提交公司股東大會審議，這一結論就與後續披露的説法不一致了。

這一前一後的落差，也引起了監管層的留意，7月份發來關注函，就此質問上市公司是否有規避交易構成重大資產重組之嫌。

在7月11日的回覆中，*ST林重進一步進行了闡述，重機林鋼2019年營業收入同比2018年下滑72.47%，受環保政策和公司流動資金短缺的影響，重機林鋼2019年全年生產不足3個月，自2019年下半年以來，重機林鋼一直處於停產狀態，且其土地、廠房、設備等資產都為公司的銀行貸款做了抵押擔保，非人為規避構成重大資產重組的情形。目前，上市公司與多家收購意向方進行了多次談判，除錦達煤焦外，均未達成相關方案。

資料顯示，錦達煤焦成立於2000年1月18日，註冊資本7000萬元，該公司2019年的營業收入有15.68億元的規模，淨利潤955.64萬元。*ST林重描述，錦達煤焦支付股權轉讓款的來源主要是其正常的經營收入，根據其財務報表，該公司2019年度、2020年一季度銷售商品、提供勞力收到的現金分別為17.9億元、3.19億元，表明其可支配現金較多。

值得一提的是，會計師這廂描述稱，重機林鋼作為林州重機重要的全資子公司，會計師方面對其進行了審計。重機林鋼對林州富超貿易有限公司等兩家單位出具的商業承兑匯票計提壞賬準備44500萬元；對林州軍靜物流有限公司其他應收款計提壞賬準備11036.35萬元。

會計師對上述事項進行了核查，公司所列的貸款事項真實存在，並進行了受託支付，但會計師無法獲取充分、適當的審計證據對於公司截止2019年12月31日上述其他應收款及應收票據的款項性質、計提預期信用損失的準確性、合規性以及其他應收款和4.45億元商業承兑匯票的可收回性做出判斷。上述內容頗有些耐人尋味。