8月31日，工商銀行、建設銀行、農業銀行、中國銀行同日召開中期業績發佈會。四大行管理層就為何上半年淨利潤大降超10％、如何看待下半年的盈利水平和資產質量變化等市場關注的熱點問題作出回應。
淨利潤下滑不代表經營出問題
淨利潤下滑一方面原因是銀行向實體經濟讓利，但這不能簡單地看作是銀行讓渡利潤。工行行長谷澍表示，面對突如其來的疫情衝擊，銀行幫助實體企業平穩渡過當前困難，也利於自身保全資產，平滑風險曲線。
建行行長劉桂平表示，銀行向實體經濟讓利，短期看雖然會對銀行利潤有一些衝擊，但從長期看，將會對經濟社會發展的培育和恢復起到有力的推動作用，最終是能夠實現經濟和金融的良性循環。
值得注意的是，儘管淨利潤出現大幅下滑，但四大行上半年經營質效依然表現不俗，營業收入、撥備前利潤同比繼續保持增長態勢。
“上半年工行淨利潤同比下降不是經營出了問題，主要是因為加大對實體經濟的支持力度，向實體經濟讓利所致，也是工行主動加快風險化解的結果。總體看，工行保持了經營質態穩中有升的態勢。”谷澍稱。
前瞻性加大撥備計提力度
銀行淨利潤的下滑還源自加大撥備計提力度。由於經濟下行在金融領域的反應有一定時滯，銀行通過前瞻性地加大撥備，有利於更好應對未來的風險。
中行在不良貸款規模較上年末有所上升的情況下，6月末，撥備覆蓋率持續提升達到186.46％，較年初提升了3.6個百分點。中行副行長鄭國雨表示，為應對未來潛在的信用風險，中行上半年計提資產減值損失665億元，同比增長97.46％，計提規模創歷史同期新高。貸款減值準備餘額達到3699億元，較上年末增長440億元。
谷澍也表示，上半年工行計提資產減值損失1255億元，同比增長263億元，增長26.5％。加大撥備計提力度是為應對未來經營的不確定性，力爭讓風險應對走在市場曲線的前面。
建行首席風險官靳彥民表示，淨利潤增長受累於資產質量，特別是撥備的大幅增長。隨着全球疫情的擴散，建行在二季度進一步釋放風險，大幅計提撥備，增強風險抵補能力，這是一個普遍現象，中國銀行業與國際特別是歐美銀行業的表現一致。
未來不良貸款仍有反彈壓力
展望下半年，鑑於不良資產依然有反彈壓力，銀行業預計仍將加大撥備計提力度，對利潤的影響也依然會存在。
農行行長張青松表示，由於經濟下行在金融領域的反應有時滯，加之宏觀政策短期對沖效應等影響，預計不良貸款的暴露會出現一定的時間延遲，未來農行在不良貸款方面依然面臨一定的反彈壓力。尤其是有兩類行業的資產質量存在較大的不確定性：一是餐飲、住宿、旅遊、娛樂等受疫情直接影響較大的行業；二是對外依存度較高、外部輸入性風險突出的行業，比如出口佔比較高的低端製造業貸款。
靳彥民表示，全球經濟尚處在調整中，後續不良貸款還會有所釋放，但釋放的幅度和空間預計不會太大。
“經濟在逐步恢復，中國恢復得尤其快。因此，後續資產質量劣變的壓力會相對小一些，預計主要是一些救助政策到期退出後，會對銀行資產質量造成一些擾動。例如，貸款延期還本付息政策會在明年初到期。預計明年上半年不良貸款還會適度暴露。”靳彥民表示，但總體而言，都在可承受範圍內。不良貸款餘額和不良率可能會保持平穩或略有上升，但對銀行利潤的衝擊和影響不會太大。
來源：證券時報